1

MILANO 12 DICEMBRE 2004

Riccardo Patimo

OPZIONE PER LA TASSAZIONE PER TRASPARENZA

Carlo Nocera

22

PERSONE FISICHE RESIDENTI NON IMPRENDITORI

PARTECIPAZIONI

DIVIDENDO ESCLUSO 60%

NON QUALIFICATE

RITENUTA ALLA FONTE 12,50% sul 100%

QUALIFICATE

NUOVO REGIME DI TASSAZIONE DEI DIVIDENDI

33

TASSAZIONE DIVIDENDI

SOGGETTI NON IRES

DIVIDENDO ESCLUSO 60%

NON QUALIFICATEQUALIFICATE

SOCIETA’ DI PERSONE

PERSONE FISICHE IMPRENDITORI

PARTECIPAZIONI

44

TASSAZIONE DIVIDENDI

SOGGETTO IRES

DIVIDENDO ESCLUSO 95%

NON QUALIFICATEQUALIFICATE

PARTECIPAZIONI

55

RIEPILOGO TASSAZIONE DIVIDENDI

SOGGETTO I.R.E.S.

QUALIFICATE

PERCEPITO• IN REGIME DI IMPRESA• DA SOCIETA’ DI PERSONE

TASSAZIONE SUL 5%

PERCETTORE DEL DIVIDENDO

SOGGETTO I.R.P.E.F.

TASSAZIONE SUL 40%

NON PERCEPITO IN REGIME DI IMPRESA SU PARTECIPAZIONI

NON QUALIFICATE

RITENUTA A TITOLO DI IMPOSTA DEL 12,50%

66

TASSAZIONE DIVIDENDI

SONO PARTECIPAZIONI QUALIFICATE QUELLE IN SOCIETA’

NON QUOTATE QUOTATE

>20% DIRITTI DI VOTO IN

ASSEMBLEA ORDINARIA

>25% PARTECIPAZIONE AL CAPITALE O

PATRIMONIO

>2% DIRITTI DI VOTO IN

ASSEMBLEA ORDINARIA

>5% PARTECIPAZIONE AL CAPITALE O

PATRIMONIO

77

TASSAZIONE DIVIDENDI

VIENE ASSIMILATA ALLA PERCEZIONE DI DIVIDENDI LA REMUNERAZIONE

DEI FINANZIAMENTI SOCI NEL CASO DI

APPLICAZIONE DELLA THIN CAPITALIZATION

CORRISPOSTA RELATIVAMENTE AI CONTRATTI

DI ASSOCIAZIONE IN PARTECIPAZIONE NEL CASO PREVEDANO UN APPORTO

DIVERSO DA QUELLO DI OPERE E SERVIZI

88

DEROGA

DIVIDENDI DISTRIBUITI DA SOCIETA’ RESIDENTI IN PARADISI FISCALI DISTRIBUITI A

PERSONE FISICHE RESIDENTI

ESCLUSIONE DA TASSAZIONE INTEGRALE SE VIENE APPLICATO IL

REGIME DELLE CFC

TASSAZIONE INTEGRALE (100%)

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

99

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

SOGGETTI PASSIVI

SOCIETÀ DI CAPITALI RESIDENTI

SRL + COOP A STRUTTURA SRL

SOCIETÀ DI CAPITALI RESIDENTI

PERSONE FISICHE

SOCIART. 115 ART. 116

1010

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

SOGGETTI PASSIVI EX ART 115

LE SOCIETÀ

A RESPONSABILITÀ LIMITATA

COOPERATIVE

DI MUTUA ASSICURAZIONE

PER AZIONI

IN ACCOMANDITA PER AZIONIPARTECIPATE DA SOGGETTI DELLA STESSA NATURA

1111

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

SOGGETTI PASSIVI EX ART 115

I SOCI DEVONO

AVERE UNA PERCENTUALE

NON INFERIORE

AL 10%

NON SUPERIORE

AL 50%

DI DIRITTI DI VOTO ESERCITABILE IN ASSEMBLEA

ORDINARIA

DI PARTECIPAZIONE AGLI UTILI

1212

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

I REQUISITI SOGGETTIVI

DEVONO SUSSISTERE

DAL PRIMO GIORNO DEL PERIODO DI IMPOSTA DELLA SOCIETÀ

PARTECIPATA IN CUI VIENE ESERCITATA L’OPZIONE

1313

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

PEGNO – USUFRUTTO – SEQUESTRO AZIONI

PEGNO USUFRUTTO SEQUESTRO

AMMESSA SE USUFRUTTUARIO

È UN SOCIO

NON AMMESSA PER PERDITA DIRITTO DI

VOTO

AMMESSA SE I DIRITTI DI VOTO E

AGLI UTILI RESTANO AL SOCIO

OPZIONE TRASPARENZA

1414

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

SOGGETTI ESCLUSI

SOCIETÀ CHE

HANNO EMESSO STRUMENTI FINANZIARI

PARTECIPATIVI

HANNO OPTATO PER IL CONSOLIDATO FISCALE

SIANO SOTTOPOSTE A PROCEDURE CONCURSUALI EX ART. 101, 5° comma

1515

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

RAPPORTI CONSOLIDATO - TRASPARENZA

HOLDING

OPZIONE CONSOLIDATO

OPZIONE TRASPARENZA

NO

HOLDING

PARTECIPATA

OPZIONE TRASPARENZA

SIOPZIONE CONSOLIDATO

1616

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

PERCENTUALI DI PARTECIPAZIONE

LA PARTECIPAZIONE INDIRETTA

NON COSTITUISCE CAUSA OSTATIVA

SOCIETÀ A

40%

SOCIETÀ B

51% SOCIETÀ C

30%

1717

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

SOCI NON RESIDENTI

LA PRESENZA DI SOCI NON RESIDENTI

NON COSTITUISCE CAUSA OSTATIVA

A CONDIZIONE CHE NON VI SIA OBBLIGO DI RITENUTA ALLA FONTE SUGLI UTILI DISTRIBUITI O CHE TALE

RITENUTA SIA RIMBORSABILE

1818

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

L’OPZIONE

VIENE COMUNICATA ALL’AGENZIA DELLE ENTRATE

ESCLUSIVAMENTE PER VIA TELEMATICA

CON L’APPOSITO MODELLO APPROVATO IL 4/8/2004

1919

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

L’OPZIONE

DURA OBBLIGATORIAMENTE

PER 3 ESERCIZI SOCIALI

DEVE ESSERE ESERCITATA DA TUTTI I

SOCI ENTRO IL PRIMO DEI TRE ESERCIZI SOCIALI

2020

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

ESERCIZIO DELL’OPZIONE

I SOCI ESPRIMONO L’OPZIONE CON

RACCOMANDATA R.R. INVIATA ALLA PARTECIPATA

LA SOCIETÀ TRASPARENTE PRESENTA L’OPZIONE ALL’AGENZIA

DELLE ENTRATE

2121

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

LA PERDITA DI EFFICACIA AVVIENE PER

HA EFFICACIA DALL’INIZIO DELL’ESERCIZIO DELLA

PARTECIPATA

MUTAMENTO DELLA COMPAGINE SOCIALE

MODIFICA % DI PARTECIPAZIONE

EMISSIONE DI STRUMENTI FINANZIARI

2222

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

IN CASO DI PERDITA DELL’EFFICACIA DELL’OPZIONE

ALL’AGENZIA DELLE ENTRATE ENTRO 30 GG

OBBLIGO PER LA TRASPARENTE

DI COMUNICARE LA DECADENZA

2323

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

MA I RISULTATI DEI PERIODI DI LIQUIDAZIONE SONO SEMPRE

CONSIDERATI DEFINITIVI

NON È CAUSA DI PERDITA DI EFFICACIA DEL REGIME

LA LIQUIDAZIONE VOLONTARIA

2424

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

I REQUISITI SOGGETTIVI

DEVONO PERMANERE

ININTERROTTAMENTE

SINO AL TERMINE DEL PERIODO DI TRASPARENZA

NON È CAUSA DI DECADENZA L’INGRESSO DI NUOVI SOCI

2525

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

COSTO FISCALE DELLA PARTECIPAZIONE

VIENE AUMENTATO

DAGLI UTILI IMPUTATI PER TRASPARENZA

DALLE PERDITE IMPUTATE PER TRASPARENZA

DAGLI UTILI TRASPARENTI DISTRIBUITI

VIENE DIMINUITO

2626

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

COSTO FISCALE DELLA PARTECIPAZIONE

99.600900Dividendi distribuiti

100.000100.5002006

100.500500Perdite100.000101.0002005

101.0001.000Dividendi100.000100.0002004

COSTO STORICO

COSTO FISCALE

COSTO FISCALE POST

OPERAZIONE

OPERAZIONEPARTECIPAZIONEANNO

2727

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

OBBLIGHI DEL SOCIO IN CASO DI CESSIONE DELLE QUOTE

ALL’ATTO DELLA CESSIONE IL SOCIO

DEVE COMUNICARE ALL’ACQUIRENTE

L’AVVENUTO ESERCIZIO DELL’OPZIONE

L’AMMONTARE DEI REDDITI OGGETTO DI IMPUTAZIONE PER TRASPARENZA

L’IMPORTO DEGLI UTILI CHE IN CASO DI DISTRIBUZIONE RIDUCONO IL COSTO FISCALE

DELLA PARTECIPAZIONE

2828

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

IMPUTAZIONE DEL REDDITO

AVVIENE NEI PERIODI DI IMPOSTA IN CORSO ALLA DATA DI CHIUSURA DELL’ESERCIZIO DELLA

PARTECIPATA

SENZA CHE SIA RICHIESTA LA MATERIALE

DISTRIBUZIONE DEI DIVIDENDI

2929

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

IMPUTAZIONE DEL REDDITO

LA SOCIETÀ PARTECIPATA IMPUTA AI SOCI LA QUOTA SPETTANTE DI

UTILI PRODOTTI

RITENUTE SUBITECREDITI DI IMPOSTA

ACCONTI VERSATI

3030

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

IMPUTAZIONE DELLE PERDITE RELATIVE AI PERIODI IN REGIME DI TRASPARENZA

LA SOCIETÀ PARTECIPATA IMPUTA AI SOCI LA QUOTA DI PERDITA SPETTANTE IN BASE

ALLA QUOTA DI PATRIMONIO NETTO CONTABILE ATTRIBUIBILE AL CIASCUN SOCIO

3131

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

PER L’IMPUTAZIONE DELLE PERDITE RELATIVE AI PERIODI IN REGIME DI TRASPARENZA

LIMITE DELLA QUOTA SPETTANTE DEL PATRIMONIO

NETTO CONTABILE

QUINDI SE LE PERDITE HANNO EROSO COMPLETAMENTE IL

CAPITALE SOCIALE

NESSUNA PERDITA ECCEDENTE PUÒ ESSERE IMPUTATA AL

SOCIO

PER PATRIMONIO NETTO CONTABILE

SI INTENDE QUELLO

RIFERITO ALLA DATA DI CHIUSURA DELL’ESERCIZIO

DELLA SOCIETÀ TRASPARENTE

32

PERDITA SPETTANTE = 150

32

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

ESEMPIO

SOCIETÀ A (TRASPARENTE)

PNC = 300 CAP. SOC = 100

RISERVE = 200

SOCIO QUOTA = 50%

SOCIO QUOTA = 50%

PERDITA REALIZZATA = 350

PERDITA ATTRIBUIBILE = 300

PERDITA SPETTANTE = 150

3333

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

ESEMPIO segue

PER LA DETERMINAZIONE DEL PATRIMONIO NETTO CONTABILE DELLA PARTECIPATA

ASSUMONO RILIEVO

I CONFERIMENTI ESEGUITI ENTRO LA DATA DI

APPROVAZIONE DEL BILANCIO ORDINARIO DI ESERCIZIO

NON SI CONSIDERA

LA PERDITA DELL’ESERCIZIO

3434

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

PERDITE ESERCIZI PRECEDENTI L’OPZIONE PER LA TRASPARENZA

ART. 7 DM 23/04/2004

RIDUCONO IL REDDITO DELLA SOCIETÀ CHE SI FORMA NEL PERIODO DI

TRASPARENZA

NON POSSONO ESSERE ATTRIBUITE AI SOCI

3535

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

PERDITE ESERCIZI PRECEDENTI ESEMPIO

PERDITE PREGRESSE DELLA PARTECIPATA 1.000

REDDITO DELLA PARTECIPATA 800

NESSUNA IMPUTAZIONE AI SOCI DELLA PERDITA RESIDUA PARI A

200

3636

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

PERDITE ESERCIZI PRECEDENTI ESEMPIO segue

PERDITE PREGRESSE DELLA PARTECIPATA 1.000

REDDITO DELLA PARTECIPATA 1.200

UTILE RESIDUO IMPUTATO AL SOCIO 200

3737

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

PERDITE PREGRESSE DEI SOCI - 1

PERDITE PREGRESSE DEL SOCIO -1.000

REDDITO DEL SOCIO 300

PERDITA RESIDUA DEL SOCIO DA RIPORTARE NEGLI ESERCIZI FUTURI

-400

REDDITO ASSEGNATO DALLA SOCIETÀ TRASPARENTE 300

3838

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

PERDITE PREGRESSE DEI SOCI - 2

PERDITE PREGRESSE DEL SOCIO -1.000

PERDITA DEL SOCIO DA RIPORTARE NEGLI ESERCIZI FUTURI

-1.300

PERDITA ASSEGNATA DALLA SOCIETÀ TRASPARENTE - 300

3939

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

PERDITE PREGRESSE DEI SOCI - 3

PERDITE PREGRESSE DEL SOCIO -1.000

PERDITA DEL SOCIO DA RIPORTARE NEGLI ESERCIZI FUTURI

- 600

PERDITA ASSEGNATA DALLA SOCIETÀ TRASPARENTE - 300

REDDITO DEL SOCIO 700

4040

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

ACCONTI DI IMPOSTA

PERIODO DI IMPOSTA IN CUI SI ESERCITA L’OPZIONE

L’ACCONTO VIENE VERSATO DALLA SOCIETÀ PARTECIPATA

IN CASO DI CESSAZIONE DEL REGIME DI TRASPARENZA

ENTRO 30 GIORNI DAL VENIR MENO DEL REGIME DI

TRASPARENZA

SOCIETÀ SOCI

INTEGRANO I VERSAMENTI IN ACCONTO SE EFFETTUATI IN

MISURA INFERIORE

4141

TASSAZIONE PER TRASPARENZAART. 115, COMMA 11

IL SOCIO

RIDETERMINA L’IMPONIBILE IMPUTATO

RETTIFICANDO I VALORI PATRIMONIALI DELLA

PARTECIPATA

FINO A CONCORRENZA

DELLE SVALUTAZIONI DETERMINATE PER EFFETTO

RETTIFICHE DI VALORE

ACCANTONAMENTI

FISCALMENTE NON RICONSCIUTI

42

TASSAZIONE PER TRASPARENZAART. 115, COMMA 11

ANNO 1

SOCIO

ACQUISTO PARTECIPAZIONE

COSTO STORICO1.000

SOCIETÀ

PERDITA500

DI CUI ACCANTONAMENTI

INDEDUCIBILI200

43

TASSAZIONE PER TRASPARENZAART. 115, COMMA 11

ANNO 1

SOCIO

SVALUTA PARTECIPAZIONE

DI 500

44

TASSAZIONE PER TRASPARENZAART. 115, COMMA 11

ANNO 2

SOCIETÀ

OPTA PER TRASPARENZA

UTILIZZA INTERAMENTE L’ACCANTONAMENTO

CIVILISTICO

RECUPERA UN COSTO FISCALE DI 200

VARIAZIONE IN DIMINUZIONE

45

TASSAZIONE PER TRASPARENZAART. 115, COMMA 11

ANNO 2

SOCIO

RICEVE PER IMPUTAZIONE

MINOR REDDITO MAGGIORE

PERDITA FISCALE

DI 200

46

TASSAZIONE PER TRASPARENZAART. 115, COMMA 11

ANNO 2

EFFETTI CUMULATI PER IL SOCIO

ANNO 1

MAGGIORE PERDITA DA SVALUTAZIONE DI

200

MAGGIORE PERDITA FISCALE DI 200

TOTALE BENEFICI FISCALI 400

4747

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

SOLIDARIETÀ

LA TRASPARENTE È SOLIDALE

SOLO PER LE MAGGIORI IMPOSTE ACCERTATE

NON VI È SOLIDARIETÀ

SE IL SOCIO

NON INSERISCE IL REDDITO IN

DICHIARAZIONE

NON VERSA LE RELATIVE IMPOSTE

4848

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

S.R.L. E COOP

REQUISITI DEI SOCI

NON SUPERAMENTO VOLUME RICAVI STUDI DI

SETTORE

SOLO PERSONE FISICHE

S.R.L.

MAX 10 SOCI

I SOCI NON RESIDENTI DEVONO AVERE STABILE

ORGANIZZAZIONE IN ITALIA

COOP

MAX 20 SOCI

4949

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

SOGGETTI ESCLUSI EX ART. 116

SOCIETÀ

PRESENZA IN BILANCIO DI PARTECIPAZIONI EX

ART. 87

CON VOLUME DI RICAVI SUPERIORE LIMITE PER

STUDI DI SETTORE

50

TASSAZIONE PER TRASPARENZA

S.R.L. E COOP

SE LA SOCIETÀ

POSSIEDE ACQUISTA

PARTECIPAZIONI EX ARTICOLO 87

NO OPZIONE TRASPARENZA

DECADENZA OPZIONE

TRASPARENZA

5151

ESENZIONE PLUSVALENZE SU PARTECIPAZIONI

INCOMPATIBILITÀ TRA TRASPARENZA E PEX

PLUSVALENZA ESENTE 100

VARIAZIONE IN DIMINUZIONE

DICHIARAZIONE DEI REDDITI - 100

REDDITO IMPONIBILE ZERO

52

ESENZIONE PLUSVALENZE SU PARTECIPAZIONI

INCOMPATIBILITÀ TRA TRASPARENZA E PEX segue

OPTANDO PER LA TRASPARENZA

LA PLUSVALENZA VERREBBE DISTRIBUITA SENZA CREARE

MATERIA IMPONIBILE

PERTANTO

ARTICOLO 116, 2°COMMA, ULTIMO

PERIODO

L’OPZIONE PER LA TRASPARENZA NON PUÒ ESSERE ESERCITATA O

SE ESERCITATA PERDE EFFICACIA