Giudica efficace l’emanazione del testo unico “Codice della crisi d’impresa edell’insolvenza”?Il “codice della crisi d’impresa e dell’insolvenza” è stato introdotto con il D.Lgs14/2019 e la parte più ampia di tale norma entrerà in vigore fra 18 mesi. Tale prov-vedimento risponde all’esigenza di riformare in modo organico la disciplina delleprocedure concorsuali prevista nella c.d. Legge Fallimentare (RD n. 267/1942) e lanormativa sulla composizione delle crisi da sovraindebitamento specificatamentededicata alle persone fisiche (L. n. 3/2012), coordinando tali testi con le previsioni eu-ropee ed i princìpi elaborati in materia di insolvenza dalla Commissione delle Na-zioni Unite per il diritto commerciale internazionale. Fra le principali novità nor-mative d’interesse figura la previsione degli “strumenti di allerta”, volti a consentirel’emersione anticipata della crisi dell’imprenditore. Essi consistono in obblighi di se-gnalazione da parte di particolari soggetti qualificati, quali gli organi di controllosocietari, il revisore contabile e la società di revisione, cui spetta, a ciascuno per leproprie competenze, di verificare che gli organi amministrativi valutino tempesti-vamente e contrastino adeguatamente gli elementi sintomatici della crisi. Tale nor-ma rende ancora più necessario un cambiamento culturale anche del piccolo im-prenditore, che deve rafforzare la propria cultura di gestione del rischio e della pre-venzione, stabilire processi organizzativi e dotarsi di strumenti di tempestiva e pe-riodica misurazione dei risultati, con evidenti effetti sulla governance e sulla strut-tura organizzativa dell’impresa. D’altro canto la considerazione sui long term values,sulla sustainability, sul ruolo sociale dell’impresa è un elemento necessario ed inevi-tabile per poter partecipare al moderno business e crescere nei mercati internazio-nali, che come sempre, sono lo sbocco di moltissime nostre imprese.

Che rapporto c’è tra banca e impresa?Oggi assistiamo ad un’asimmetria culturale fra il sistema bancario che eroga il cre-dito e l’imprenditore che deve accedere ai finanziamenti. Le banche, spinte dal re-gulator nazionale e da quello europeo, hanno investito negli anni per ottenere siste-mi sempre più sofisticati di valutazione del credito, che si basano, anche nel mo-mento della concessione, sulla capacità dell’impresa di rimborsare il credito con ilproprio “cash flow”, piuttosto che sulla capienza delle garanzie. Il piccolo impren-ditore e i professionisti che lo assistono sono in gran parte non adeguatamente pre-parati; oggi in larga parte delle imprese soggette alla nuova normativa, la misura-zione è annuale e intempestiva; anche gli organi di governance dovranno avere unruolo più “proattivo” nel promuovere questo passaggio culturale. È quindi evidenteche sempre più è e sarà richiesto all’imprenditore che vuole accedere al credito ban-cario la presentazione di dati di previsione attendibili e documentabili, di un ade-guato sistema di monitoraggio dei segnali di crisi, di un sistema di governance affi-dabile, magari anche di attestazioni dell’organo di controllo o del revisore sull’effi-cacia di tali sistemi. È noto a tutti che l’“NPL ratio” delle banche italiane è ben piùalto della media europea ed è evidente che il regulator europeo ha come obiettivo lariduzione del NPL ratio italiano in linea con il resto d’Europa. Qualunque provvedi-mento che aiuti le banche nel difficile compito di continuare a ridurre tale ratio è ov-viamente ben gradito al sistema bancario, che nell’ultimo decennio ha dovuto af-frontare un calo impressionante della redditività per l’effetto combinato della ridu-zione del margine di interesse, dell’aumento delle perdite su crediti e dell’aumentodei costi operativi.

Qual è secondo lei il valore aggiunto del Wealth Management per la gestionesicura del patrimonio? La richiesta di servizi di Wealth Management è in crescita, in un momento storiconel quale i clienti private risultano più propensi al cambiamento, sia in termini di ri-chiesta di servizi innovativi che di disponibilità a cambiare intermediario di riferi-mento. L’industria del Wealth Management sta insomma vivendo in prima personatutte le tendenze chiave, che rappresentano allo stesso tempo una sfida ed un’op-portunità, che riguarda tanto gli operatori tradizionali, leader di mercato, quanto leFintech emergenti, intenzionate a cambiare la definizione stessa del settore. Ora è ilmomento, per gli operatori di mercato, di evolvere la propria value proposition. Sul-la base di una nostra recente ricerca su un campione di clienti private italiani si de-sume che il 44% degli intervistati intende cambiare intermediario nei prossimi treanni. Più del 40% dei clienti lower wealth vorrebbe accedere a servizi usufruiti da

Anno 144 - N. 18 (2a quindicina di settembre) € 8,00 Milano, 30 settembre 2019 ISSN 2499-1457 Pag. 257

Quindicinale finanziario tecnico-culturale fondato nel 1876 da F. Bocconi e A. Brambilla, diretto da Sandro Gerbi

bre 2018 con un fatturato pari a euro1.248 mila. La crescita è stata possibilegrazie allo sviluppo di una importanteforza commerciale capillare sul territorioche ha consentito un repentino sviluppodel fatturato. Il capitale circolante nettodel 2018 risulta avere un saldo negativopari ad € 92 mila. I debiti ed i crediti del-la società sono esclusivamente quelli ine-renti l’attività commerciale corrente; lasocietà non ha rilasciato garanzie a favo-re di terzi e non risulta avere debiti fi-nanziari (la posizione finanziaria netta èpari a euro 33 migliaia).La complessiva Operazione prevede che

CHL acquisisca la Partecipazione in Aplosmediante il conferimento pro quota dellasuccitata Partecipazione da parte dei soci- a liberazione di un aumento di capitalecon esclusione del diritto di opzione e ri-servato ai Soci Storici Aplos, ai sensi e pergli effetti di cui al combinato disposto de-gli articoli 2343 - ter, comma 2, lett. b),2440 e 2441, quarto comma, primo para-grafo del Codice Civile, che sarà delibera-to dall’Assemblea dei Soci di CHL, conconseguente attribuzione di azioni CHL afavore dei Soci Storici Aplos e dei sociAplos diversi dai Soci Storici Aplos chevolessero aderire all’Operazione. Si preci-sa che i Soci Storici Aplos non sono particorrelate di CHL.L’Accordo prevede che l’esecuzione del-

l’Operazione sia subordinata alle seguen-ti condizioni sospensive rilevanti:(i) che sia conferito un incarico da par-

te di CHL, anche congiuntamente ai So-ci Storici Aplos, ad un esperto incaricatodi redigere la relazione di stima ai sensidell’articolo 2343 - ter, comma 2, lett. b)del Codice Civile del valore della Parteci-pazione (la “Relazione di Stima Aplos”)entro e non oltre il giorno 3 ottobre 2019;(ii) che l’Assemblea dei Soci CHL ap-

provi l’Aumento di Capitale Riservato en-tro il 31 dicembre 2019;(iii) che il valore della Partecipazione

per azione Aplos quale risultante dallaRelazione di Stima Aplos risulti pari alvalore per azione Aplos convenzional-mente individuato dalle parti in euro24,00 ovvero non inferiore di oltre Euro4,00 rispetto a tale valore, fermo restan-do che in tale ultimo caso i Soci StoriciAplos avranno diritto di non non proce-dere alla esecuzione dell’Aumento di Ca-pitale Riservato CHL;(iv) che i Soci Storici Aplos e CHL con-

dividano il piano industriale di Aplos;(v) che per effetto dell’esecuzione del

conferimento delle azioni Aplos detenutedai Soci Storici Aplos, CHL venga a de-tenere una partecipazione almeno pari al51% del capitale sociale con diritto di vo-to di Aplos;(vi) che prima dell’esecuzione dell’Ope-

razione non si siano verificati, atti, fatti ocircostanze che abbiano o possano ra-gionevolmente avere l’effetto di inciderenegativamente sulla situazione finanzia-

IT0000072170 - FINECO BANK - LaSocietà il 24 settembre 2019 ha comuni-cato che, a seguito del rilascio in data 9settembre 2019 del provvedimento di ac-certamento della Banca Centrale Euro-pea ex art. 56 TUB, il CdA ha deliberatole modifiche agli articoli 1, 4, 17 e 24 del-lo Statuto sociale per adeguarlo - a se-guito dell’uscita dal Gruppo UniCredit edella nuova qualifica di capogruppo del“Gruppo Bancario FinecoBank” assuntadalla Banca – alle indicazioni previstedalla vigente normativa. Il nuovo testostatutario entrerà in vigore successiva-mente all’iscrizione presso il Registrodelle Imprese di Milano.

Operazioni in corso

Opzioni-assegnazioni-cambi-raggruppamenti-frazionamenti

(Dopo il cod. ISIN indichiamo la data di inizio e

di fine dell’operazione)

IT0001446613 - 25/09/2019 -10/10/2019 - CHL: il 23 settembre 2019la Società ha comunicato che è stato si-glato l’accordo relativo all’operazione diacquisizione di una partecipazione so-cietaria compresa tra il 51% e il 100% delcapitale sociale della Aplos S.p.A., socie-tà con sede a Bologna operante nel setto-re delle multi-utility in qualità di opera-tore specializzato nella rivendita al-l’utente finale di utenze legate all’energia(luce e gas) e telecomunicazioni.L’Operazione è finalizzata allo sviluppo

di sinergie tra CHL e Aplos mediante l’in-tegrazione delle rispettive attività nelcomparto delle telecomunicazioni e nel-la commercializzazione di prodotti ener-getici anche per il tramite della control-lata Terra S.p.A.Aplos, la cui operatività ha avuto inizio

nel 2017, chiude l’esercizio al 31 dicem-

INDICE

Azioni

Obbligazioni

Fondi di investimento

Analisi del mercato

Clientela private

sempre più esigenteIntervista a Guido Celona, Consigliere Delegato di EY SpA,Responsabile del settore Financial Services Organization

Rubrica dell’azionista

segue a pag. 272

Pag. 258 Bollettino delle Estrazioni 30 settembre 2019 - n. 18

ria, economica, patrimoniale e/o reddi-tuale di Aplos e CHL e/o sulle attività diAplos e di CHL.L’atto di conferimento della Partecipa-

zione sarà inoltre sospensivamente con-dizionato al mancato esercizio da partedei soci CHL del diritto previsto dall’arti-colo 2440, comma 6, del Codice Civile. Incaso di esercizio di tale diritto, le partiprocederanno a rinegoziare in buona fe-de i termini del conferimento della Par-tecipazione.Inoltre, l’Accordo - oltre a prevedere di-

chiarazioni e garanzie delle parti stan-dard per questa tipologia di operazioni -prevede per l’ipotesi in cui abbia effica-cia l’Operazione: (i) un impegno delleparti a stipulare un patto parasociale chedisciplini, tra le altre cose, i rapporti trale stesse in qualità di futuri soci di Aplos,quali, la gestione e il governo societariodi Aplos e la disciplina del trasferimentodelle relative partecipazioni e (ii) un pat-to di lock-up sulle azioni CHL emesse alservizio del conferimento (il “Lock-Up”).In particolare, il Lock-Up prevede che iSoci Storici Aplos si impegnino a (i) nonvendere o comunque non disporre del100% delle azioni CHL sottoscritte nel-l’ambito dell’Aumento di Capitale Riser-vato CHL per i primi 3 mesi successivi al-l’ammissione a quotazione delle stesse;(ii) non vendere o comunque non dispor-re del 70% delle azioni CHL sottoscrittenell’ambito dell’Aumento di Capitale Ri-servato CHL a partire dalla fine del terzomese successivo all’ammissione a quota-zione delle stesse; (iii) non vendere o co-munque non disporre del 40% delle azio-ni CHL sottoscritte nell’ambito dell’Au-mento di Capitale Riservato CHL a parti-re dalla fine del sesto mese successivo al-l’ammissione a quotazione delle stesse;(iv) non vendere o comunque non di-sporre del 10% delle azioni CHL sotto-scritte nell’ambito dell’Aumento di Capi-tale Riservato CHL a partire dalla fine delnono mese successivo all’ammissione aquotazione delle stesse. Alle fine del do-dicesimo mese successivo all’ammissio-ne a quotazione delle Nuove Azioni CHL,i Soci Storici potranno vendere e/o di-sporre del residuo 10% di tali NuoveAzioni CHL.Della data di convocazione dell’Assem-

blea dei soci di CHL chiamata a delibe-rare in merito all’Aumento di Capitale Ri-servato CHL verrà data successiva comu-nicazione al mercato nei termini e con lemodalità di legge e regolamento. Inoltre,al ricorrere delle relative condizioni, CHLprovvederà a mettere a disposizione delpubblico - con le modalità e i termini dilegge e regolamento - il documento in-formativo di cui all’art. 70, comma 6 delRegolamento CONSOB n. 11971/99.

Operazioni approvate

dalle assemblee o dal Cda e non ancora attuate

IT0005218380 - BANCO BPM: il 18settembre 2019 la Società ha comunica-to la stipula dell’atto di fusione per in-corporazione della controllata HPF nellacontrollante Banco BPM.Gli effetti civilistici della fusione de-

correranno dal 30 settembre 2019, previaiscrizione dell’atto di fusione presso ilcompetente registro delle imprese; gli ef-fetti contabili e fiscali sono anticipati al1°gennaio 2019.La fusione non comporterà alcun au-

mento di capitale sociale della incorpo-rante Banco BPM.IT0003128367 - ENEL: il 23 settem-

bre 2019 la Società ha comunicato lascissione parziale di Enel Green PowerS.p.A. in favore di Enel S.p.A.

Il progetto di scissione parziale di EnelGreen Power S.p.A. (EGP) prevede l’as-segnazione, in favore di Enel S.p.A., del-le partecipazioni totalitarie detenute daEGP in Enel Green Power North Ameri-ca Inc. ed Enel Green Power Develop-ment North America LLC, approvato da-gli organi di amministrazione di Enel edi EGP.Trattandosi di scissione di società inte-

ramente partecipata, la decisione in or-dine alla scissione sarà adottata dal Con-siglio di Amministrazione di Enel ai sen-si dell’art. 2505, comma 2, del codice ci-vile (richiamato per le scissioni dall’art.2506-ter, comma 5, del codice civile), edell’art. 20.2 dello statuto di Enel.I soci di Enel che rappresentano alme-

no il 5% del capitale sociale, con doman-da indirizzata alla Società entro ottogiorni dalla pubblicazione del progetto discissione sul sito internet di Enel (entro il1° ottobre 2019), possono chiedere che ladecisionedi approvazione della scissione sia de-

mandata all’Assemblea straordinaria de-gli azionisti di Enel.IT0004887409 - ENERTRONICA: il

24 settembre il CdA di Enertronica, so-cietà operante nel settore delle energierinnovabili, del risparmio energetico enella progettazione e produzione di si-stemi elettromeccanici, quotata sul mer-cato AIM Italia, organizzato e gestito daBorsa Italiana S.p.A., ha approvato, la re-lazione semestrale 2019 civilistica e con-solidata, e comunicato che si è dato se-guito alle decisioni assunte nel 2018 ri-guardanti la programmata fusione perincorporazione di Elettronica Santernoin Enertronica SpA:- Aggiornamento del capitale sociale a

seguito dell’aumento di capitale (conesclusione del diritto di opzione) di Ener-tronica SpA sottoscritto da Carraro SpA eda Carraro International SE e depositodella relazione degli Amministratori exart. 2343 quater;- Il 13 febbraio 2019 i consigli di am-

ministrazione di Enertronica SpA e diElettronica Santerno SpA hanno appro-vato il Progetto di Fusione per incorpo-razione di Elettronica Santerno SpA inEnertronica SpA, nonché le rispettive si-tuazioni patrimoniali al 31 ottobre 2018.Il CdA di Enertronica ha inoltre delibe-rato l’apertura di una finestra di conver-sione straordinaria, della durata di tren-ta giorni, in favore degli obbligazionistisottoscrittori del prestito obbligazionarioconvertibile “Enertronica 2017-2022” inlinea con quanto previsto all’art. 18.6 delRegolamento del POC. Decorso detto ter-mine senza che si siano registrate con-versioni, il 22 marzo 2019 il Consiglio diAmministrazione di Enertronica, convo-cato in applicazione della disciplina sem-plificata prevista dall’art. 2505 c.c., e l’As-semblea Straordinaria di ElettronicaSanterno SpA hanno definitivamente ap-provato il Progetto di Fusione già prece-dentemente pubblicato sui siti internet dientrambe le Società. È stato inoltre con-ferito mandato disgiunto ai membri deirispettivi consigli di amministrazione perla stipula dell’atto di fusione ex art. 2504c.c. appena decorsi i termini previsti dal-l’art. 2503 c.c. - In data odierna il CDA diEnertronica ha ribadito la volontà di pro-cedere nel processo di fusione ed ha con-fermato i poteri già conferiti all’ammini-stratore delegato al fine di procedere intal senso.IT0003007728 - TOD’S: il 17 settembre

2019 Tod’s S.p.A. ha comunicato la fusio-ne per incorporazione di ItaliantouchS.r.l. e approvato il progetto di fusione perincorporazione di Del.Com. s.r.l.

Il CdA di Tod’s ha approvato, ai sensidell’art. 2505, comma 2, del codice civilee dell’art. 24 dello Statuto sociale, la fu-sione per incorporazione nella Tod’sS.p.A. della società interamente control-lata Italiantouch S.r.l. e ha anche appro-vato il progetto unitario di fusione per in-corporazione nella Tod’s S.p.A. della con-trollata totalitaria Del.Com. S.r.l. (l’”Ope-razione”), società alla quale è affidata ladistribuzione al dettaglio dei prodotticontraddistinti dai marchi Tod’s, Hogan eFay, attraverso una rete di n. 40 puntivendita in franchising a gestione diretta.La menzionata fusione - realizzata con

società interamente controllata - sarà de-liberata, quanto a Tod’s S.p.A., dal pro-prio CdA ai sensi dell’art. 2505, comma2, cod. civ. e dell’art. 24 dello Statuto so-ciale, fatta salva la facoltà di cui all’art.2505, comma 3, cod. civ.La fusione non comporterà alcun im-

patto sulla composizione dell’azionaria-to di Tod’s S.p.A., in quanto la incorpo-randa Del.Com. S.r.l. è interamente con-trollata dalla incorporante Tod’s S.p.A. enon si procederà quindi ad alcun au-mento del capitale sociale della incorpo-rante, né alla determinazione di alcunrapporto di cambio o conguagli di alcungenere.La fusione, una volta deliberata dagli

organi competenti delle società parteci-panti alla fusione, non è soggetta all’ap-provazione di altri organi ed avrà effettonei confronti dei terzi con l’iscrizione del-l’atto di fusione nel Registro delle Impre-se delle Marche, ovvero alla successivadata stabilita nell’atto di fusione, la cuistipulazione è ragionevolmente previstaentro il prossimo mese di dicembre.L’Operazione si configura come “ope-

razione tra parti correlate”, ai sensi delRegolamento Consob 17221/2010, comesuccessivamente modificato (il “Regola-mento OPC”) e della Procedura OPC., dalmomento che la Del.Com. S.r.l. è società(interamente) controllata dall’emittenteTod’s S.p.A. L’Operazione, di minore rile-vanza in base agli indici stabiliti dal Re-golamento OPC, è tuttavia esente dall’ap-plicazione della Procedura OPC, ai sensidell’art. 9.1 lettera e) della medesima,poiché posta in essere dall’emittente conuna propria società controllata nella qua-le non sono presenti interessi significati-vi di altre parti correlate dell’emittente.

Operazioni deliberate

da sottoporsi all’approvazione delle assemblee

IT0001469995 - DIGITAL BROS: il 12settembre 2019 il Cda della Società hadeliberato di proporre all’Assemblea deiSoci (che si terrà il 25.10.2019) di ripor-tare a nuovo l’utile di esercizio della Ca-pogruppo e non procedere alla distribu-zione dei dividendi.IT0001069902 - ISAGRO: il 12 set-

tembre 2019 il CdA di Isagro S.p.A. hadeliberato l’accettazione di una offertavincolante (Binding Offer) ricevuta da PIIndustries per il disinvestimento a que-st’ultima della controllata Isagro Asia Pri-vate Limited.Isagro Asia Private Limited è una so-

cietà basata in India e attiva nella produ-zione (attraverso un sito ubicato a Pano-li - Gujarat), registrazione e distribuzionelocale (attraverso una rete distributiva inIndia), con attività di export.Il disinvestimento è parte del processo

di ridefinizione su base mondiale dellaasset allocation di Isagro.I relativi proventi contribuiranno a ri-

durre la posizione finanziaria netta diIsagro e saranno anche utilizzati per sup-portare la crescita futura del Gruppo.Il closing è previsto entro il 2019.

IT0000336518 - JUVENTUS: il 20 set-tembre 2019 il CdA di Juventus FootballClub S.p.A. ha esaminato e approvato: (i)il progetto di bilancio d’esercizio al 30giugno 2019, (ii) il Piano di sviluppo pergli esercizi 2019/2020 - 2023/2024 (Pianodi sviluppo), (iii) la proposta di attribu-zione al Consiglio di Amministrazione diuna delega ad aumentare il capitale so-ciale ai sensi dell’art. 2443 cod. civ. e (iv)la proposta di modifica dello Statuto so-ciale per l’introduzione del voto maggio-rato. Il CdA ha anche deliberato la con-vocazione dell’Assemblea degli Azionisti,in sede ordinaria e straordinaria, per ilprossimo 24.10.2019, alle ore 10.00, inunica convocazione.Il CdA di Juventus ha anche approvato

il Piano di sviluppo per gli esercizi2019/20 - 2023/24 che delinea le lineestrategiche ed operative per la gestione elo sviluppo della Società ed è stato defi-nito tenendo conto dei seguenti princi-pali obiettivi:1. Mantenimento della competitività

sportiva;2. Incremento dei ricavi operativi e del-

la visibilità del brand Juventus nei mer-cati internazionali;3. Consolidamento dell’equilibrio eco-

nomico e finanziario.Per mantenere nel tempo l’equilibrio

economico e finanziario della Società,Juventus si pone come condizioni fonda-mentali: i) la capacità di competere ad al-to livello, sia in Italia che in Europa, ii)un approccio dinamico alle campagnetrasferimenti calciatori per cogliere op-portunità di valorizzazione e di investi-mento e, iii) l’incremento dei ricavi, non-ché un attento controllo dei costi opera-tivi. L’obiettivo fondamentale del Piano èdi attuare un modello di sviluppo soste-nibile che consenta di mantenere stan-dard elevati di risultati sportivi, senzapregiudicare l’equilibrio economico e fi-nanziario della Società. L’operazione diaumento di capitale proposta dal Consi-glio di Amministrazione si inserisce nel-l’ambito delle azioni previste dal Piano.In particolare, l’organo amministrativoha deliberato di sottoporre all’Assembleastraordinaria dei soci l’attribuzione, aisensi dell’articolo 7 dello Statuto sociale,al Consiglio di Amministrazione di unadelega, ex art. 2443 cod. civ., ad aumen-tare a pagamento e in via scindibile inuna o più volte il capitale sociale entro il30.09.2020, per un importo massimocomplessivo di € 300 milioni, compren-sivo di eventuale sovrapprezzo, medianteemissione di azioni ordinarie prive di va-lore nominale e aventi le stesse caratteri-stiche di quelle in circolazione da offrirein opzione agli aventi diritto, con ognipiù ampia facoltà di stabilire, nel rispet-to dei limiti sopra indicati, modalità, ter-mini e condizioni dell’operazione (ivicompreso il prezzo di emissione, com-prensivo di eventuale sovrapprezzo delleazioni stesse), che saranno successiva-mente determinate, come da prassi dimercato, nell’imminenza dell’offerta esulla base delle condizioni di mercatoprevalenti al momento dell’avvio dell’au-mento di capitale.L’aumento di capitale proposto si inse-

risce nelle azioni previste dal Piano disviluppo per gli esercizi 2019/2020 -2023/2024 ed è principalmente finalizza-to a:- finanziare gli investimenti utili al

mantenimento della competitività spor-tiva;- sostenere la strategia commerciale

per l’incremento dei ricavi e della visibi-lità del brand Juventus nei mercati inter-nazionali;

30 settembre 2019 - n. 18 Bollettino delle Estrazioni Pag. 259

- rafforzare la struttura patrimonialedella Società.IT0000066016 - MONRIF: il 16 set-

tembre 2019 Monrif S.p.A. ha comunica-to che il progetto di fusione relativo allafusione per incorporazione (“Progetto diFusione”) di Poligrafici Editoriale S.p.A.(“Poligrafici”) in Monrif, approvato dalCdA della Società in data 12 settembre2019, è stato iscritto in data 16.09-2019presso il Registro delle Imprese di Bolo-gna. La documentazione sull’operazione,e in particolare (i) il Progetto di Fusionecon l’allegato statuto post fusione; (ii) lasituazione patrimoniale di Monrif al 30

giugno 2019 redatta ai sensi dell’art. 2501- quater cod. civ.; (iii) la relazione illu-strativa predisposta ai sensi dell’art.2501-quinquies cod. civ. e dell’art. 70,comma 2, del Regolamento Consob adot-tato con delibera 11971 del 14 maggio1999 (“Regolamento Emittenti”), (iv) larelazione sulla congruità del rapporto dicambio predisposta ai sensi dell’art.2501-sexies cod. civ. e (v) il documentoinformativo predisposto ai sensi dell’art.70, comma 6, del Regolamento Emitten-ti, sono stati depositati e messi a disposi-zione del pubblico.

TABELLA DEI DIVIDENDI PAGATI (EX CEDOLA) DAL 1° SETTEMBRE 2018

CODICE ISIN DENOMINAZIONE VAL. LORDO NETTO(*) STACCO PAGAMENTO

IT0001233417 A2A SPA EUR 0,07 0,0518 20/05/2019 22/05/2019IT0001207098 ACEA SPA EUR 0,71 0,5254 24/06/2019 26/06/2019IT0001382024 ACSM-AGAM SPA EUR 0,07 0,0518 24/06/2019 26/06/2019NL0000303709 AEGON NV EUR 0,14 0,08806 24/08/2018 21/09/2018NL0000303709 AEGON NV EUR 0,15 0,09435 21/05/2019 21/06/2019NL0000303709 AEGON NV EUR 0,15 0,09435 23/08/2019 23/08/2019IT0001006128 AEROPORTO G. MARCONI DI BOLOGNA EUR 0,449 0,33226 06/05/2019 08/05/2019BE0974264930 AGEAS SA/NV EUR 2,2 1,221 24/05/2019 24/05/2019IT0004720733 ALERION CLEAN POWER SPA EUR 0,034 0,02516 13/05/2019 15/05/2019US0188051017 ALLIANZ SE USD 1,01565 0,638844 09/05/2019 09/05/2019DE0008404005 ALLIANZ SE EUR 9 4,903425 07/05/2019 13/05/2019IT0001042297 AMBIENTHESIS SPA EUR 0,008 0,00592 10/06/2019 12/06/2019IT0004056880 AMPLIFON EUR 0,14 0,1036 20/05/2019 22/05/2019IT0004998065 ANIMA HOLDING SPA EUR 0,165 0,1221 20/05/2019 22/05/2019IT0005241192 AQUAFIL EUR 0,24 0,1776 06/05/2019 08/05/2019IT0004093263 ASCOPIAVE EUR 0,3383 0,250342 06/05/2019 08/05/2019IT0001012639 ASSITECA SPA EUR 0,07 0,0518 27/12/2018 31/12/2018IT0000084027 ASTM SPA EUR 0,23 0,1702 26/11/2018 28/11/2018IT0000084027 ASTM SPA EUR 0,302 0,22348 27/05/2019 29/05/2019IT0003506190 ATLANTIA EUR 0,9 0,666 20/05/2019 22/05/2019IT0001137345 AUTOGRILL SPA EUR 0,2 0,148 24/06/2019 26/06/2019IT0000084043 AUTOSTRADE MERIDIONALI SPA EUR 1,5 1,11 15/04/2019 17/04/2019IT0005119810 AVIO SPA EUR 0,44 0,3256 20/05/2019 22/05/2019FR0000120628 AXA EUR 1,34 0,69412 02/05/2019 02/05/2019IT0003261697 AZIMUT HOLDING SPA EUR 1,2 0,888 20/05/2019 22/05/2019IT0001268561 B&C SPEAKERS SPA EUR 0,5 0,37 06/05/2019 08/05/2019IT0005244402 BANCA FARMAFACTORING EUR 0,539 0,39886 01/04/2019 03/04/2019IT0000088853 BANCA FINNAT EURAMERICA SPA EUR 0,01 0,0074 13/05/2019 15/05/2019IT0001031084 BANCA GENERALI EUR 1,25 0,925 20/05/2019 22/05/2019IT0003188064 BANCA I.F.I.S SPA EUR 1,05 0,777 29/04/2019 01/05/2019IT0004776628 BANCA MEDIOLANUM EUR 0,2 0,148 19/11/2018 21/11/2018IT0004776628 BANCA MEDIOLANUM EUR 0,2 0,148 23/04/2019 25/04/2019IT0000784196 BANCA POPOLARE DI SONDRIO SCARL EUR 0,05 0,037 20/05/2019 22/05/2019IT0001073045 BANCA PROFILO SPA EUR 0,003 0,00222 29/04/2019 01/05/2019IT0003173629 BANCA SISTEMA SPA EUR 0,087 0,06438 06/05/2019 08/05/2019IT0001281374 BANCO DI DESIO E DELLA BRIANZA RSP EUR 0,1007 0,074518 01/04/2019 03/04/2019IT0001041000 BANCO DI DESIO E DELLA BRIANZA SPA EUR 0,0839 0,062086 01/04/2019 03/04/2019IT0001005070 BANCO DI SARDEGNA RN EUR 0,51 0,3774 13/05/2019 15/05/2019ES0113900J37 BANCO SANTANDER SA EUR 0,035 0,020461 18/10/2018 05/11/2018ES0113900J37 BANCO SANTANDER SA EUR 0,065 0,037999 30/01/2019 01/02/2019ES0113900J37 BANCO SANTANDER SA EUR 0,065 0,037999 26/04/2019 26/04/2019DE000BASF111 BASF SE EUR 3,2 1,74344 03/05/2019 03/05/2019IT0001033700 BASIC NET SPA EUR 0,12 0,0888 20/05/2019 22/05/2019DE000BAY0017 BAYER AG EUR 2,8 1,52551 25/04/2019 25/04/2019DE0005190003 BAYERISCHE MOTOREN WERKE AG EUR 3,5 1,906888 17/05/2019 21/05/2019CH0038389992 BB BIOTECH AG CHF 3,05 1,46705 25/03/2019 25/03/2019IT0001479523 BE EUR 0,022 0,01628 20/05/2019 22/05/2019IT0001389631 BENI STABILI EUR 0,02137 0,015814 17/12/2018 19/12/2018IT0003097257 BIESSE EUR 0,48 0,3552 06/05/2019 08/05/2019IT0005108730 BIODUE SPA EUR 0,1 0,074 03/06/2019 05/06/2019FR0000131104 BNP PARIBAS EUR 3,02 1,56436 29/05/2019 31/05/2019IT0000066123 BPER BANCA EUR 0,13 0,0962 20/05/2019 22/05/2019IT0005252728 BREMBO SPA EUR 0,22 0,1628 20/05/2019 22/05/2019IT0000066180 BRIOSCHI SVILUPPO IMMOBILIARE SPA EUR 0,002 0,00148 20/05/2019 22/05/2019IT0004764699 BRUNELLO CUCINELLI SPA EUR 0,3 0,222 20/05/2019 22/05/2019IT0001369427 BUZZI UNICEM RN EUR 0,149 0,0925 20/05/2019 22/05/2019IT0001347308 BUZZI UNICEM SPA EUR 0,125 0,0925 20/05/2019 22/05/2019IT0004329733 CAIRO COMMUNICATION SPA EUR 0,14 0,1036 27/05/2019 29/05/2019IT0003127930 CALTAGIRONE SPA EUR 0,07 0,0518 20/05/2019 22/05/2019IT0005331019 CAREL INDUSTRIES EUR 0,1 0,074 24/06/2019 26/06/2019IT0001046553 CARRARO SPA EUR 0,13 0,0962 15/04/2019 17/04/2019FR0000120172 CARREFOUR EUR 0,46 0,23828 20/06/2019 11/07/2019IT0000784154 CATTOLICA ASSICURAZIONI SCARL EUR 0,4 0,296 20/05/2019 22/05/2019IT0005244618 CELLULARLINE EUR 0,3 0,222 20/05/2019 22/05/2019IT0001128047 CEMBRE SPA EUR 0,9 0,666 06/05/2019 08/05/2019IT0003126783 CEMENTIR HOLDING SPA EUR 0,14 0,1036 20/05/2019 22/05/2019IT0005010423 CERVED INFORMATION SOLUTIONS EUR 0,305 0,2257 20/05/2019 22/05/2019IT0000080447 CIR COMPAGNIE INDUSTRIAL I RIUNITE SPA EUR 0,039 0,02886 20/05/2019 22/05/2019NL0010545661 CNH INDUSTRIAL NV EUR 0,18 0,11322 23/04/2019 25/04/2019IT0000070786 COFIDE GRUPPO DE BENEDETTI SPA EUR 0,0145 0,01073 08/07/2019 10/07/2019IT0005136681 COIMA RES EUR 0,1 0,074 19/11/2018 21/11/2018IT0005136681 COIMA RES EUR 0,2 0,148 23/04/2019 25/04/2019IT0005246191 COMER INDUSTRIES EUR 0,6 0,444 06/05/2019 08/05/2019DE0008032004 COMMERZBANK EUR 0,2 0,108965 23/05/2019 27/05/2019IT0004105653 CONAFI PRESTITO SPA EUR 0,08 0,0592 27/05/2019 29/05/2019IT0005105868 COVER 50 SPA EUR 0,5 0,37 13/05/2019 15/05/2019FR0000064578 COVIVIO EUR 4,6 2,3828 13/05/2019 05/06/2019FR0000045072 CREDIT AGRICOLE SA EUR 0,69 0,35742 24/05/2019 28/05/2019IT0003121677 CREDITO EMILIANO EUR 0,2 0,148 20/05/2019 22/05/2019DE0007100000 DAIMLER AG EUR 3,25 1,770681 23/05/2019 27/05/2019IT0000076502 DANIELI RN EUR 0,1 0,074 19/11/2018 21/11/2018IT0000076486 DANIELI RN EUR 0,1207 0,089318 19/11/2018 21/11/2018FR0000120644 DANONE EUR 1,94 1,00492 07/05/2019 09/05/2019IT0004053440 DATALOGIC SPA EUR 0,5 0,37 27/05/2019 29/05/2019IT0005252207 DAVIDE CAMPARI EUR 0,05 0,037 23/04/2019 25/04/2019IT0003115950 DE LONGHI EUR 0,37 0,2738 20/05/2019 22/05/2019IT0001431805 DEA CAPITAL SPA EUR 0,12 0,0888 20/05/2019 22/05/2019DE0005140008 DEUTSCHE BANK AG EUR 0,11 0,059931 24/05/2019 28/05/2019DE0005557508 DEUTSCHE TELEKOM AG EUR 0,7 0,381377 29/03/2019 29/03/2019IT0003492391 DIASORIN SPA EUR 0,9 0,666 20/05/2019 22/05/2019IT0005089476 DIGITOUCH SPA EUR 0,02 0,0148 24/06/2019 26/06/2019IT0001044996 DOVALUE EUR 0,46 0,3404 27/05/2019 29/05/2019DE000ENAG999 E. ON SE EUR 0,43 0,234275 15/05/2019 17/05/2019IT0005188336 EL.EN. - ELECTRONIC ENGINEERING SPA EUR 0,4 0,296 27/05/2019 29/05/2019IT0004745607 ELETTRA INVESTIMENTI EUR 0,25 0,185 20/05/2019 22/05/2019IT0001237053 EMAK SPA EUR 0,045 0,0333 03/06/2019 05/06/2019IT0005176406 ENAV EUR 0,1998 0,147852 20/05/2019 22/05/2019IT0003128367 ENEL SPA EUR 0,14 0,1036 21/01/2019 23/01/2019IT0003128367 ENEL SPA EUR 0,14 0,1036 22/07/2019 24/07/2019IT0004356751 ENERVIT SPA EUR 0,11 0,0814 20/05/2019 22/05/2019FR0010208488 ENGIE EUR 0,37 0,19166 10/10/2018 12/10/2018

FR0010208488 ENGIE EUR 0,75 0,3885 21/05/2019 23/05/2019IT0003132476 ENI SPA EUR 0,42 0,3108 24/09/2018 26/09/2018IT0003132476 ENI SPA EUR 0,41 0,3034 20/05/2019 22/05/2019IT0005312027 EQUITA GROUP EUR 0,22 0,1628 06/05/2019 08/05/2019IT0001157020 ERG EOLICA CAMPANIA S.P.A EUR 0,75 0,555 20/05/2019 22/05/2019IT0005337107 ESAUTOMOTION EUR 0,025 0,0185 29/04/2019 02/05/2019IT0003850929 ESPRINET EUR 0,135 0,0999 13/05/2019 15/05/2019NL0012059018 EXOR SPA EUR 0,43 0,27047 24/06/2019 26/06/2019IT0003198790 FALCK RENEWABLES SPA EUR 0,063 0,04662 13/05/2019 15/05/2019NL0011585146 FERRARI NV USD 1,03 0,64787 23/04/2019 25/04/2019IT0005325912 FERVI EUR 0,2 0,148 06/05/2019 08/05/2019NL0010877643 FIAT CHRYSLER AUTOMOBILES NV EUR 0,65 0,40885 23/04/2019 02/05/2019NL0010877643 FIAT CHRYSLER AUTOMOBILES NV EUR 1,3 0,8177 20/05/2019 30/05/2019IT0003365613 FIERA MILANO EUR 0,13 0,0962 06/05/2019 08/05/2019IT0004967292 FILA EUR 0,08 0,0592 20/05/2019 22/05/2019IT0001415246 FINCANTIERI SPA EUR 0,01 0,0074 15/04/2019 17/04/2019IT0005215329 FINE FOODS & PHARMACEUTICALS NTM EUR 0,1 0,074 06/05/2019 08/05/2019IT0000072170 FINECO BANK EUR 0,303 0,22422 23/04/2019 25/04/2019IT0005252736 FIRST CAPITAL SPA EUR 0,25 0,185 03/06/2019 05/06/2019IT0000060886 FNM EUR 0,0225 0,01665 03/06/2019 05/06/2019IT0005282725 GAMENET EUR 0,65 0,481 06/05/2019 08/05/2019IT0003203947 GEFRAN SPA EUR 0,32 0,2368 13/05/2019 15/05/2019IT0000062072 GENERALI ASSICURAZIONI EUR 0,9 0,666 20/05/2019 22/05/2019IT0003697080 GEOX SPA EUR 0,025 0,0185 20/05/2019 22/05/2019IT0005221517 GPI SPA EUR 0,33 0,2442 13/05/2019 15/05/2019IT0005332595 GRIFAL EUR 0,03 0,0222 20/05/2019 22/05/2019IT0004982242 GRUPPO GREEN POWER SPA EUR 0,00838 0,006201 08/04/2019 10/04/2019IT0004195308 GRUPPO MUTUIONLINE SPA EUR 0,3 0,222 06/05/2019 08/05/2019IT0005221004 HEALTH ITALIA EUR 0,025 0,0185 15/07/2019 17/07/2019IT0001250932 HERA SPA EUR 0,1 0,074 24/06/2019 26/06/2019IT0005108219 I GRANDI VIAGGI SPA EUR 0,02 0,0148 04/03/2019 06/03/2019IT0001049623 I.M.A. SPA EUR 2 1,48 20/05/2019 22/05/2019IT0005322612 IGD EUR 0,5 0,37 13/05/2019 15/05/2019IT0005359101 ILPRA EUR 0,05 0,037 20/05/2019 22/05/2019NL0011821202 ING GROEP EUR 0,44 0,27676 25/04/2019 25/04/2019NL0011821202 ING GROEP EUR 0,24 0,15096 05/08/2019 05/08/2019IT0005037905 INIZIATIVE BRESCIANE INBRE SPA EUR 0,65 0,481 06/05/2019 08/05/2019IT0001078911 INTERPUMP GROUP SPA EUR 0,22 0,1628 20/05/2019 22/05/2019IT0000072618 INTESA SANPAOLO SPA EUR 0,197 0,14578 20/05/2019 22/05/2019IT0005337818 INTRED EUR 0,02 0,0148 06/05/2019 08/05/2019IT0005090300 INWIT SPA EUR 0,211 0,15614 15/04/2019 17/04/2019IT0001077780 IRCE SPA EUR 0,05 0,037 27/05/2019 29/05/2019IT0003027817 IREN SPA EUR 0,084 0,06216 24/06/2019 26/06/2019IT0005211237 ITALGAS SPA EUR 0,234 0,17316 20/05/2019 22/05/2019IT0005075764 ITALIAN WINE BRANDS SPA EUR 0,4 0,296 23/04/2019 25/04/2019IT0005253205 ITALMOBILIARE SPA EUR 0,55 0,407 06/05/2019 08/05/2019LU0556041001 IVS GROUP EUR 0,3 0,1887 08/07/2019 10/07/2019FR0000121485 KERING EUR 3,5 1,813 15/01/2019 17/01/2019FR0000121485 KERING EUR 7 3,626 02/05/2019 02/05/2019NL0011794037 KONINKLIJKE AHOLD NV EUR 0,7 0,4403 12/04/2019 12/04/2019NL0011794037 KONINKLIJKE AHOLD NV EUR 0,3 0,1887 09/08/2019 09/08/2019NL0000009538 KONINKLIJKE PHILIPS NV EUR 0,85 0,53465 13/05/2019 13/06/2019FR0000120321 L’OREAL EUR 3,85 1,9943 25/04/2019 25/04/2019IT0001055521 LA DORIA SPA EUR 0,18136 0,134206 01/07/2019 03/07/2019IT0003856405 LEONARDO EUR 0,14 0,1036 20/05/2019 22/05/2019IT0004973696 LEONE FILM GROUP S.P.A EUR 0,09 0,0666 06/05/2019 08/05/2019IT0004522162 LUCISANO MEDIA GROUP EUR 0,05 0,037 13/05/2019 15/05/2019IT0005107492 LU-VE SPA EUR 0,25 0,185 06/05/2019 08/05/2019FR0000121014 LVMH MOET HENNESSY VUITTON SE EUR 2 1,036 04/12/2018 06/12/2018FR0000121014 LVMH MOET HENNESSY VUITTON SE EUR 4 2,072 25/04/2019 25/04/2019IT0004931058 MAIRE TECNIMONT SPA EUR 0,119 0,08806 06/05/2019 08/05/2019IT0003428445 MARR EUR 0,78 0,5772 27/05/2019 29/05/2019IT0004125677 MASI AGRICOLA EUR 0,1 0,074 24/09/2018 26/09/2018IT0004125677 MASI AGRICOLA EUR 0,1 0,074 24/06/2019 26/06/2019IT0000062957 MEDIOBANCA EUR 0,47 0,3478 19/11/2018 21/11/2018IT0004965148 MONCLER SPA EUR 0,4 0,296 20/05/2019 22/05/2019IT0004081706 MPSEUR03MEXCAP4P310321 EUR 0 0 27/09/2018 28/09/2018DE0008430026 MUENCHENER RUECK AG EUR 9,25 5,039631 02/05/2019 02/05/2019LU1738384764 NB AURORA EUR 1,06 0,66674 20/05/2019 20/05/2019IT0005275778 NEODECORTECH EUR 0,153 0,11322 20/05/2019 22/05/2019FI0009000681 NOKIA CORP EUR 0,05 0,03145 22/05/2019 06/06/2019FI0009000681 NOKIA CORP EUR 0,05 0,03145 29/07/2019 08/08/2019IT0005330516 NOVA RE SIIQ S.P.A. EUR 0,07 0,0518 20/05/2019 22/05/2019IT0003683528 OPENJOBMETIS EUR 0,23 0,1702 06/05/2019 08/05/2019FR0000133308 ORANGE EUR 0,3 0,1554 04/12/2018 06/12/2018FR0000133308 ORANGE EUR 0,25 0,1295 04/06/2019 06/06/2019IT0005138703 ORSERO SPA EUR 0,12 0,0888 06/05/2019 08/05/2019IT0003073266 PIAGGIO SPA EUR 0,09 0,0666 23/04/2019 25/04/2019IT0005337958 PIOVAN EUR 0,15 0,111 06/05/2019 08/05/2019IT0004240443 PIQUADRO SPA EUR 0,08 0,0592 29/07/2019 31/07/2019IT0005278236 PIRELLI EUR 0,177 0,13098 20/05/2019 22/05/2019IT0004997984 PITECO EUR 0,15 0,111 20/05/2019 22/05/2019IT0005339160 PLC EUR 0,0833 0,061642 17/12/2018 19/12/2018IT0005339160 PLC EUR 0,0398 0,029452 08/07/2019 10/07/2019IT0004587470 POLIGRAFICI PRINTING SPA EUR 0,066 0,04884 20/05/2019 22/05/2019IT0003796171 POSTE ITALIANE EUR 0,44 0,3256 24/06/2019 26/06/2019IT0005138562 POSTE ITALIANE EUR 0,44 0,3256 24/06/2019 26/06/2019IT0003124663 PRIMA INDUSTRIE EUR 0,44 0,3256 20/05/2019 22/05/2019IT0004176001 PRYSMIAN CABLES & SYSTEM EUR 0,43 0,3182 24/06/2019 26/06/2019IT0005054967 RAI WAY SPA EUR 0,2196 0,162504 20/05/2019 22/05/2019IT0004724107 RATTI SPA EUR 0,2 0,148 20/05/2019 22/05/2019IT0004931496 RCS MEDIAGROUP EUR 0,06 0,0444 20/05/2019 22/05/2019IT0003828271 RECORDATI SPA EUR 0,45 0,333 19/11/2018 21/11/2018IT0003828271 RECORDATI SPA EUR 0,47 0,3478 23/04/2019 25/04/2019FR0000131906 RENAULT SA EUR 3,55 1,8389 18/06/2019 20/06/2019IT0001178299 RENO DE MEDICI SPA EUR 0,007 0,00518 13/05/2019 15/05/2019IT0005282865 REPLY EUR 0,45 0,333 06/05/2019 08/05/2019IT0004370463 RETELIT SPA EUR 0,02 0,0148 06/05/2019 08/05/2019IT0001017851 ROSETTI MARINO SPA EUR 0,7 0,518 13/05/2019 15/05/2019DE0007037129 RWE AG EUR 0,7 0,381377 06/05/2019 06/05/2019IT0001042610 SABAF SPA EUR 0,55 0,407 27/05/2019 29/05/2019IT0001037081 SAES GETTERS RN EUR 0,855175 0,518 29/04/2019 01/05/2019IT0001029492 SAES GETTERS SPA EUR 0,7 0,518 29/04/2019 01/05/2019IT0003865588 SALINI IMPREGILO EUR 0,52 0,3848 20/05/2019 22/05/2019IT0003865570 SALINI IMPREGILO SPA EUR 0,053 0,03922 20/05/2019 22/05/2019IT0004712375 SALVATORE FERRAGAMO SPA EUR 0,34 0,2516 20/05/2019 22/05/2019FR0000120578 SANOFI EUR 3,07 1,59026 09/05/2019 13/05/2019DE0007164600 SAP SE EUR 1,5 0,817238 16/05/2019 20/05/2019IT0000433307 SARAS RAFFINERIE SARDE SPA EUR 0,08 0,0592 20/05/2019 22/05/2019IT0003814537 SERVIZI ITALIA SPA EUR 0,16 0,1184 10/06/2019 12/06/2019IT0004729759 SESA SPA EUR 0,6 0,444 24/09/2018 26/09/2018IT0003201198 SIAS EUR 0,165 0,1221 19/11/2018 21/11/2018IT0003201198 SIAS EUR 0,535 0,3959 20/05/2019 22/05/2019IT0005372344 SICIT EUR 2,669 1,97506 20/05/2019 22/05/2019IT0005372344 SICIT EUR 0,34 0,2516 10/06/2019 12/06/2019DE0007236101 SIEMENS AG EUR 3,8 2,070335 31/01/2019 04/02/2019IT0005262149 SIT EUR 0,28 0,2072 13/05/2019 15/05/2019IT0003153415 SNAM SPA EUR 0,0905 0,06697 21/01/2019 23/01/2019IT0003153415 SNAM SPA EUR 0,1358 0,100492 24/06/2019 26/06/2019FR0000130809 SOCIETE GENERALE SA EUR 2,2 1,1396 27/05/2019 14/06/2019IT0001206769 SOL SPA EUR 0,175 0,1295 20/05/2019 22/05/2019IT0005329815 SOMEC EUR 0,5 0,37 13/05/2019 15/05/2019FR0013199916 SOMFY SA EUR 1,4 0,7252 03/06/2019 03/06/2019NL0000226223 ST MICROELECTRONICS USD 0,06 0,03774 17/09/2018 19/09/2018NL0000226223 ST MICROELECTRONICS USD 0,06 0,03774 17/12/2018 19/12/2018NL0000226223 ST MICROELECTRONICS EUR 0,06 0,03774 18/03/2019 20/03/2019NL0000226223 ST MICROELECTRONICS USD 0,06 0,03774 17/06/2019 19/06/2019NL0000226223 ST MICROELECTRONICS USD 0,06 0,03774 16/09/2019 18/09/2019

CODICE ISIN DENOMINAZIONE VAL. LORDO NETTO(*) STACCO PAGAMENTO

Pag. 260 Bollettino delle Estrazioni 30 settembre 2019 - n. 18

CODICE ISIN DENOMINAZIONE TIPO DATA 1a CONV. 2a CONV. 3a CONV.PROBABILE

Ritenute d’imposta alla fonte per titoli azionari esteri (“Netto frontiera”)

Austria 25 Norvegia 15Belgio 25 Paesi Bassi 15Danimarca 27 Portogallo 35Finlandia 15 Regno Unito 10Francia 30 Spagna 21Germania 26,375 Stati Uniti d’America 15Irlanda 20 Svezia 15Lussemburgo 15 Svizzera 35

(*) I valori netti dei dividendi azionari di società italiane sono soggetti a ritenuta alla fonte del 26%sui redditi di capitale (la nuova aliquota si applica ai dividendi e ai proventi ad essi assimilati perce-piti a partire dal 1° luglio 2014), i valori pubblicati sono pertanto calcolati non tenendo conto delleeventuali riserve soprapprezzo azioni utilizzate dalle società fino a concorrenza dell’importo com-plessivo del dividendo, che invece non sono soggette a ritenuta a titolo d'imposta.I dividendi azionari di società estere sono invece assoggettati a doppia tassazione, prima alla fonte se-condo i valori di ritenute indicati nella tabella sopra riportata e successivamente alla ritenuta italia-na. Il soggetto beneficiario del reddito, se residente in Italia, può ottenere il rimborso parziale trami-te l'intermediario o direttamente con le Amministrazioni fiscali con cui l'Italia ha stipulato una Con-venzione contro le doppie imposizioni (in linea di massima il rimborso parziale che si può ottenerenon supera il 15% del valore della ritenuta subita).(#) Dividendo straordinario prelevato da riserva sovrapprezzo azioni (non soggetto a tassazione).

CODICE ISIN DENOMINAZIONE VAL. LORDO NETTO(*) STACCO PAGAMENTO

TABELLA DEI DIVIDENDI DELIBERATI

CODICE ISIN DENOMINAZIONE VAL. LORDO NETTO(*) STACCO PAGAMENTOIT0003132476 ENI SPA EUR 0,43 0,3182 23/09/2019 25/09/2019IT0003073266 PIAGGIO SPA EUR 0,055 0,0407 23/09/2019 25/09/2019IT0004729759 SESA SPA EUR 0,63 0,4662 23/09/2019 25/09/2019FR0000120271 TOTAL SA EUR 0,66 0,34188 27/09/2019 01/10/2019

(*) Consultare tabella ritenute.

IT0001351383 TREVI o. 30/09/2019 23/09/2019 30/09/2019nomine.

IT0003865570 SALINI IMPREGILO SPA s. 04/10/2019 04/10/2019attribuzione al CdA di una delega ad aumentare il capitale sociale, in via inscindi-bile, a pagamento, anche con l’esclusione del diritto di opzione ai sensi dell’art.2441, comma 5 e 6 e del Codice Civile, previa revoca delle deleghe concesse con de-liberazione assembleare del 30.04.2015; modifica articoli dello Statuto sociale.

IT0000084027 ASTM SPA s. 16/10/2019 16/10/2019approvazione del progetto di fusione per incorporazione di Società Iniziative Au-tostradali e Servizi S.p.A. in ASTM S.p.A.; conseguente aumento del capitale socialea servizio della fusione; conseguenti modifiche statutarie.

IT0003201198 SIAS s. 16/10/2019 16/10/2019approvazione del progetto di fusione per incorporazione di Società Iniziative Au-tostradali e Servizi S.p.A. in ASTM S.p.A.

IT0000066016 MONRIF SPA s. 17/10/2019 17/10/2019

IT0000086923 POLIGRAFICI EDITORIALE SPA s. 17/10/2019 17/10/2019

IT0003153415 SNAM SPA o.s. 23/10/2019 23/10/2019risoluzione consensuale dell’incarico di revisione legale dei conti a ricewaterhou-seCoopers S.p.A. e contestuale conferimento del nuovo incarico di revisione lega-le dei conti della Società a Deloitte & Touche S.p.A. per il periodo 2020-2028; mo-difica dello statuto sociale per mantenere le disposizioni vigenti in tema di equili-brio di genere negli organi di amministrazione e controllo della società.

IT0000336518 JUVENTUS FOOTBALL CLUB o.s. 24/10/2019 24/10/2019bilancio d’esercizio al 30.06.2019; relazione sulla remunerazione; proposta attri-buzione al CdA ad aumentare a pagamento il capitale sociale entro il 30.09.2020;proposta di introduzione della maggiorazione del diritto di voto, conseguente mo-difica dell’art. 6 dello Statuto sociale.

IT0001469995 DIGITAL BROS SPA o. 25/10/2019 25/10/2019approvazione Bilancio al 30.06.2019; relazione sulla Remunerazione; nomine.

IT0000076502 DANIELI RN o. 28/10/2019 28/10/2019approvazione Relazione finanziaria annuale al 30 giugno 2019.

IT0000062957 MEDIOBANCA o. 28/10/2019 28/10/2019approvazione bilancio al 30.6.2019; politiche di remunerazione e di incentivazio-ne del personale del Gruppo; aggiornamento del piano di Performance Shares.

CONVOCAZIONI ASSEMBLEE(vedere indice alfabetico in tabella precedente)

CODICE ISIN DENOMINAZIONE TIPO DATA 1a CONV. 2a CONV. 3a CONV.PROBABILE

IT0005108763 BANCA CARIGE SPA s. 20/09/2019 20/09/2019proposta di:aumentare il capitale sociale a pagamento e in via inscindibile, conesclusione del diritto di opzione, per un importo di complessivi euro700.000.000,00; emettere massimi n. 21.250.000.000 Warrant Banca Carige S.p.A.2020-2022 da assegnare gratuitamente agli azionisti che abbiano sottoscritto azio-ni emesse a valere sulla Terza Tranche di cui al precedente punto A.(iii), nel rap-porto di 1 (uno) warrant ogni 4 (quattro) azioni ordinarie sottoscritte ed emesse;con ulteriore aumento del capitale sociale a pagamento e in via scindibile per unimporto di massimi nominali euro 21.250.000,00; modifiche conseguenti dell’art.5 dello statuto sociale.

IT0004095888 BIANCAMANO SPA s. 26/09/2019 26/09/2019rideterminazione del termine finale per l’avveramento delle condizioni sospensivecui era subordinata l’efficacia delle delibere dell’Assemblea Straordinaria di Bian-camano del 27-11-2017.

INDICE ALFABETICO DELLE CONVOCAZIONI ASSEMBLEE(per gli ordini del giorno vedere tabella seguente)

CODICE ISIN DENOMINAZIONE TIPO DATA PROB. 1ª CONV. 2ª CONV. 3ª CONV.

IT0000084027 ASTM SPA s. 16/10/2019 16/10/2019IT0005108763 BANCA CARIGE SPA s. 20/09/2019 20/09/2019IT0004095888 BIANCAMANO SPA s. 26/09/2019 26/09/2019IT0000076502 DANIELI RN o. 28/10/2019 28/10/2019IT0001469995 DIGITAL BROS SPA o. 25/10/2019 25/10/2019IT0000336518 JUVENTUS FOOTBALL CLUB o.s. 24/10/2019 24/10/2019IT0000062957 MEDIOBANCA o. 28/10/2019 28/10/2019IT0000066016 MONRIF SPA s. 17/10/2019 17/10/2019IT0000086923 POLIGRAFICI EDITORIALE SPA s. 17/10/2019 17/10/2019IT0003865570 SALINI IMPREGILO SPA s. 04/10/2019 04/10/2019IT0003201198 SIAS s. 16/10/2019 16/10/2019IT0003153415 SNAM SPA o.s. 23/10/2019 23/10/2019IT0001351383 TREVI o. 30/09/2019 23/09/2019 30/09/2019

CONVOCAZIONI DEI CONSIGLI DI AMMINISTRAZIONE(dal 20-09-2019 al 13-05-2020)

ISINCODE DENOMINAZIONE DATA TEMA TESTO

IT0000336518 JUVENTUS FOOTBALL CLUB 20/09/2019 ALTRO Relazione Finanziaria Annuale dell’esercizio 2018/2019.

IT0001350625 OLIDATA SPA 22/09/2019 SEMESTRALEIT0005203424 FOPE SPA 23/09/2019 SEMESTRALEIT0004967672 KI GROUP SPA 23/09/2019 SEMESTRALEIT0005275778 NEODECORTECH 23/09/2019 SEMESTRALEIT0005144768 BLUE FINANCIAL COMMUNICATION S.P.A. 24/09/2019 SEMESTRALEIT0005347429 DIGITAL VALUE 24/09/2019 SEMESTRALEIT0004359037 TERNIENERGIA SPA 24/09/2019 BILANCIO bilancio esercizio e bilancio

consolidato al 31.12.2018.IT0000076502 DANIELI RN 25/09/2019 ALTRO approvazione Relazione finanziaria

annuale al 30 giugno 2019.IT0005254252 DIGITAL360 25/09/2019 SEMESTRALEIT0001447348 MITTEL SPA 25/09/2019 SEMESTRALEIT0005372385 SIRIO 25/09/2019 SEMESTRALEIT0005244030 ALFIO BARDOLLA 26/09/2019 SEMESTRALEIT0004745607 ELETTRA INVESTIMENTI 26/09/2019 SEMESTRALEIT0005337107 ESAUTOMOTION 26/09/2019 SEMESTRALEIT0005252736 FIRST CAPITAL SPA 26/09/2019 SEMESTRALEIT0004819857 FRENDY ENERGY SPA 26/09/2019 SEMESTRALEIT0005345233 GAROFALO HEALTH CARE 26/09/2019 2° TRIMESTREIT0005107492 LU-VE SPA 26/09/2019 2° TRIMESTREIT0004359037 TERNIENERGIA SPA 26/09/2019 SEMESTRALEIT0004513666 TISCALI SPA 26/09/2019 SEMESTRALEIT0004779515 AMBROMOBILIARE SPA 27/09/2019 SEMESTRALEIT0005083727 CALEIDO GROUP SPA 27/09/2019 SEMESTRALEIT0005379406 COPERNICO 27/09/2019 SEMESTRALEIT0005353575 CROWDFUNDME 27/09/2019 SEMESTRALEIT0004818297 EUKEDOS SPA 27/09/2019 SEMESTRALEIT0005221004 HEALTH ITALIA 27/09/2019 SEMESTRALEIT0004981038 INNOVATEC SPA 27/09/2019 SEMESTRALEIT0004997984 PITECO 27/09/2019 SEMESTRALEIT0005024960 PLT ENERGIA SPA 27/09/2019 SEMESTRALEIT0005202277 VETRYA SPA 27/09/2019 SEMESTRALEIT0000074077 BANCA INTERMOBILIARE 28/09/2019 SEMESTRALEIT0001469953 ACOTEL GROUP SPA 30/09/2019 SEMESTRALEIT0005377277 CLEANBNB 30/09/2019 SEMESTRALEIT0005380602 IERVOLINO ENTERTAINMENT 30/09/2019 SEMESTRALEIT0003057624 IT WAY SPA 30/09/2019 SEMESTRALEIT0004376858 MARZOCCHI POMPE 30/09/2019 SEMESTRALEIT0001063210 MEDIASET SPA 30/09/2019 SEMESTRALEIT0005379737 RADICI 30/09/2019 SEMESTRALEIT0005371874 RELATECH 30/09/2019 SEMESTRALEIT0005239881 UNIEURO SPA 22/10/2019 SEMESTRALEIT0003132476 ENI SPA 24/10/2019 3° TRIMESTREIT0000062957 MEDIOBANCA 24/10/2019 3° TRIMESTREIT0004965148 MONCLER SPA 24/10/2019 3° TRIMESTREIT0000084043 AUTOSTRADE MERIDIONALI SPA 25/10/2019 3° TRIMESTREIT0000076536 SOGEFI SPA 25/10/2019 3° TRIMESTREIT0003152417 EDISON 29/10/2019 3° TRIMESTREIT0004056880 AMPLIFON 30/10/2019 3° TRIMESTREIT0003173629 BANCA SISTEMA SPA 30/10/2019 3° TRIMESTREIT0001041000 BANCO DI DESIO E DELLA BRIANZA SPA 30/10/2019 3° TRIMESTREIT0003097257 BIESSE 30/10/2019 3° TRIMESTREIT0001431805 DEA CAPITAL SPA 30/10/2019 3° TRIMESTREIT0001031084 BANCA GENERALI 31/10/2019 3° TRIMESTREIT0003404214 ELICA 31/10/2019 3° TRIMESTREIT0003365613 FIERA MILANO 31/10/2019 3° TRIMESTREIT0001178299 RENO DE MEDICI SPA 04/11/2019 3° TRIMESTREIT0000072170 FINECO BANK 05/11/2019 3° TRIMESTREIT0000072618 INTESA SANPAOLO SPA 05/11/2019 3° TRIMESTREIT0005090300 INWIT SPA 05/11/2019 3° TRIMESTREIT0003796171 POSTE ITALIANE 05/11/2019 3° TRIMESTREIT0005319444 CREDITO VALTELLINESE SCARL 06/11/2019 3° TRIMESTREIT0003492391 DIASORIN SPA 06/11/2019 3° TRIMESTREIT0005312027 EQUITA GROUP 06/11/2019 3° TRIMESTREIT0000062072 GENERALI ASSICURAZIONI 06/11/2019 3° TRIMESTREIT0003796171 POSTE ITALIANE 06/11/2019 ALTRO presentazione dei risultati di

Gruppo 3Q&9M2019.IT0005262149 SIT 06/11/2019 3° TRIMESTREIT0005239360 UNICREDIT 06/11/2019 3° TRIMESTREIT0001384590 AEFFE 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0001073045 BANCA PROFILO SPA 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0001479523 BE 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0000066123 BPER BANCA 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0004764699 BRUNELLO CUCINELLI SPA 07/11/2019 ALTRO approvazione dati di Ricavi Netti al

30 settembre 2019.IT0005136681 COIMA RES 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0003121677 CREDITO EMILIANO 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0003115950 DE LONGHI 07/11/2019 3° TRIMESTRE

IT0005246142 T.P.S. SPA EUR 0,05 0,037 06/05/2019 08/05/2019IT0003153621 TAMBURI INVESTMENT PARTNERS EUR 0,07 0,0518 20/05/2019 22/05/2019IT0005162406 TECHNOGYM EUR 0,18 0,1332 20/05/2019 22/05/2019IT0003497176 TELECOM ITALIA RNC EUR 0,0275 0,02035 24/06/2019 26/06/2019ES0178430E18 TELEFONICA EUR 0,2 0,11692 18/12/2018 20/12/2018ES0178430E18 TELEFONICA EUR 0,2 0,11692 14/06/2019 20/06/2019LU0156801721 TENARIS SA USD 0,13 0,08177 19/11/2018 21/11/2018LU0156801721 TENARIS SA USD 0,28 0,17612 20/05/2019 22/05/2019IT0003242622 TERNA - RETE ELETTRICA NAZIONALE EUR 0,0787 0,058238 19/11/2018 21/11/2018IT0003242622 TERNA - RETE ELETTRICA NAZIONALE EUR 0,1545 0,11433 24/06/2019 26/06/2019IT0005037210 TINEXTA EUR 0,228 0,16872 03/06/2019 05/06/2019IT0003007728 TOD’S SPA EUR 1 0,74 20/05/2019 22/05/2019IT0000214293 TOSCANA AEROPORTI SPA EUR 0,7 0,518 06/05/2019 08/05/2019FR0000120271 TOTAL SA EUR 0,64 0,33152 21/09/2018 12/10/2018FR0000120271 TOTAL SA EUR 0,64 0,33152 14/12/2018 10/01/2019FR0000120271 TOTAL SA EUR 0,64 0,33152 19/03/2019 19/03/2019FR0000120271 TOTAL SA EUR 0,64 0,33152 07/06/2019 11/06/2019IT0005001554 TRIBOO SPA EUR 0,0696 0,051504 27/05/2019 29/05/2019IT0001454435 TXT E-SOLUTIONS SPA EUR 0,5 0,37 06/05/2019 08/05/2019IT0003487029 UBI BANCA EUR 0,12 0,0888 20/05/2019 22/05/2019IT0005239360 UNICREDIT EUR 0,27 0,1998 23/04/2019 25/04/2019IT0005239881 UNIEURO SPA EUR 1,07 0,7918 24/06/2019 26/06/2019NL0000388619 UNILEVER NV EUR 0,3872 0,243549 02/08/2018 05/09/2018NL0000388619 UNILEVER NV EUR 0,3872 0,243549 01/11/2018 05/12/2018NL0000388619 UNILEVER NV EUR 0,3872 0,243549 14/02/2019 20/03/2019NL0000388619 UNILEVER NV EUR 0,4104 0,258142 02/05/2019 02/05/2019NL0000388619 UNILEVER NV EUR 0,4104 0,258142 08/08/2019 08/08/2019DE000UNSE018 UNIPER SE EUR 0,9 0,490343 23/05/2019 23/05/2019IT0004810054 UNIPOL EUR 0,18 0,1332 20/05/2019 22/05/2019IT0004827447 UNIPOLSAI SPA EUR 0,145 0,1073 20/05/2019 22/05/2019IT0001018362 VALSOIA SPA EUR 0,38 0,2812 06/05/2019 08/05/2019IT0003127898 VIANINI SPA EUR 0,06 0,0444 20/05/2019 22/05/2019FR0000127771 VIVENDI EUR 0,5 0,259 16/04/2019 16/04/2019DE0007664005 VOLKSWAGEN AG EUR 4,8 2,61516 15/05/2019 17/05/2019US98850P1093 YUM CHINA HOLDINGS INC USD 0,12 0,07548 26/11/2018 26/11/2018US98850P1093 YUM CHINA HOLDINGS INC USD 0,12 0,07548 27/02/2019 27/02/2019US98850P1093 YUM CHINA HOLDINGS INC USD 0,12 0,07548 24/05/2019 24/05/2019US98850P1093 YUM CHINA HOLDINGS INC USD 0,12 0,07548 26/08/2019 26/08/2019IT0004171440 ZIGNAGO VETRO EUR 0,36 0,2664 13/05/2019 15/05/2019

(*) Consultare tabella ritenute.

30 settembre 2019 - n. 18 Bollettino delle Estrazioni Pag. 261

ISINCODE DENOMINAZIONE DATA TEMA TESTO ISINCODE DENOMINAZIONE DATA TEMA TESTO

IT0001044996 DOVALUE 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0003128367 ENEL SPA 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0005322612 IGD 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0005211237 ITALGAS SPA 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0005253205 ITALMOBILIARE SPA 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0001052049 TELECOM ITALIA MOBILE 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0001454435 TXT E-SOLUTIONS SPA 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0005239360 UNICREDIT 07/11/2019 ALTRO presentazione risultati di Gruppo

3Q19 e 9M19.IT0004810054 UNIPOL 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0004827454 UNIPOLSAI 07/11/2019 3° TRIMESTREIT0003506190 ATLANTIA 08/11/2019 3° TRIMESTREIT0005244402 BANCA FARMAFACTORING 08/11/2019 3° TRIMESTREIT0005359150 ILLIMITY BANK 08/11/2019 3° TRIMESTREIT0003124663 PRIMA INDUSTRIE 08/11/2019 3° TRIMESTREIT0004931496 RCS MEDIAGROUP 08/11/2019 3° TRIMESTREIT0001006128 AEROPORTO G. MARCONI DI BOLOGNA 11/11/2019 3° TRIMESTREIT0004093263 ASCOPIAVE 11/11/2019 3° TRIMESTREIT0005331019 CAREL INDUSTRIES 11/11/2019 3° TRIMESTREIT0000784196 BANCA POPOLARE DI SONDRIO SCARL 12/11/2019 3° TRIMESTREIT0001063210 MEDIASET SPA 12/11/2019 3° TRIMESTREIT0003683528 OPENJOBMETIS 12/11/2019 3° TRIMESTREIT0004623051 PIRELLI & C. SPA 12/11/2019 3° TRIMESTREIT0004604762 SAFILO GROUP 12/11/2019 3° TRIMESTREIT0001233417 A2A SPA 13/11/2019 3° TRIMESTREIT0005350449 AEDES 13/11/2019 3° TRIMESTREIT0003023980 CENTRALE DEL LATTE D’’ITALIA SPA 13/11/2019 3° TRIMESTREIT0001469995 DIGITAL BROS SPA 13/11/2019 3° TRIMESTREIT0005176406 ENAV 13/11/2019 3° TRIMESTREIT0001157020 ERG EOLICA CAMPANIA S.P.A 13/11/2019 3° TRIMESTREIT0003203947 GEFRAN SPA 13/11/2019 3° TRIMESTREIT0003411417 ITALIAN EXHIBITION GROUP 13/11/2019 ALTRO approvazione del resoconto inter

medio di gestione relativo al trimestre in chiusura al 30.09.2019.

IT0001055521 LA DORIA SPA 13/11/2019 3° TRIMESTREIT0001469383 MONDADORI EDITORE SPA 13/11/2019 3° TRIMESTREIT0003056386 PININFARINA SPA 13/11/2019 3° TRIMESTRE

IT0003153415 SNAM SPA 13/11/2019 3° TRIMESTREIT0000084027 ASTM SPA 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0004329733 CAIRO COMMUNICATION SPA 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0005244618 CELLULARLINE 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0001128047 CEMBRE SPA 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0004818297 EUKEDOS SPA 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0003697080 GEOX SPA 14/11/2019 ALTRO approvazione dell’Interim

Management Statement al 30.09.2019.

IT0001049623 I.M.A. SPA 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0003057624 IT WAY SPA 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0003428445 MARR 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0005054967 RAI WAY SPA 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0004724107 RATTI SPA 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0001029492 SAES GETTERS SPA 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0003814537 SERVIZI ITALIA SPA 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0003201198 SIAS 14/11/2019 3° TRIMESTREIT0005345233 GAROFALO HEALTH CARE 15/11/2019 3° TRIMESTREIT0004967672 KI GROUP SPA 15/11/2019 3° TRIMESTREIT0001467577 PANARIAGROUP SPA 15/11/2019 3° TRIMESTREIT0005043507 OVS SPA 11/12/2019 3° TRIMESTRE approvazione principali indicatori

di performance economico-finanziari relativi al III trimestre 2019.

IT0004729759 SESA SPA 19/12/2019 SEMESTRALEIT0005239881 UNIEURO SPA 09/01/2020 ALTRO approvazione Resoconto

Intermedio di Gestione al 30.11.2019.

IT0005252207 DAVIDE CAMPARI 18/02/2020 BILANCIO approvazione bilancio esercizio al 31.12.2019.

IT0001469995 DIGITAL BROS SPA 05/03/2020 SEMESTRALE approvazione relazione finanziaria semestrale al 31.12.2019.

IT0000076502 DANIELI RN 11/03/2020 SEMESTRALE semestrale al 31 dicembre 2019.IT0005252207 DAVIDE CAMPARI 05/05/2020 1° TRIMESTREIT0001469995 DIGITAL BROS SPA 13/05/2020 1° TRIMESTRE

Rubrica obbligazionista«ASTA EMISSIONE BOT» BUONIORDINARI DEL TESORO 30-09-2019 /31-03-2020 - (cod. ISIN IT0005383531).- Il 25-09-2019 sono stati offerti B.O.T a183 giorni (30-09-2019/31-03-2020), perun importo pari a 6.500,00 milioni di eu-ro con data di regolamento il 30-09-2019.L’importo richiesto è stato di 10.067,000milioni di euro con un rapporto di coper-tura in asta pari a 1,55 il rendimento me-dio è risultato pari a -0,224% rispetto allo-0,217% registrato nella precedente asta;il prezzo medio ponderato dell’emissioneè pari a euro 100,114.Le obbligazioni sono prive di cedole. Il

rendimento è pari alla differenza (sog-getta a ritenuta alla fonte del 12,50% ap-plicata al momento della sottoscrizione)fra valore di rimborso (100%) e il prezzodi sottoscrizione (prezzo fiscale 100%).«ASTA NUOVA EMISSIONE» BUONIDEL TESORO POLIENNALI QUIN-QUENNALI E QUATTRO MESI 0,35%01-10-2019 / 01-02-2025 (1ª tranche) -(cod. ISIN IT0005386245). - Sono statiofferti in pubblica sottoscrizione - me-diante asta marginale e salvo riparto (iprivati potevano effettuare le prenotazio-ni presso gli sportelli delle Aziende di cre-dito entro le ore 17 del 26-09-2019) - que-sti nuovi Buoni del Tesoro quinquennaliaventi godimento 01-10-2019 e scadenza01-02-2025.L’importo assegnato è stato pari a

3.750,000 milioni di euro. L’importo ri-chiesto è stato di 5.193,848 milioni di eu-ro con un rapporto di copertura in astapari a 1,39; il rendimento lordo è risulta-to pari a 0,26%.Il prezzo di aggiudicazione d’asta è sta-

to pari a euro 100,50%. Per le persone fi-siche il prezzo di sottoscrizione è statougualmente pari a euro 100,500000%.Il pagamento dei Buoni assegnati è fis-

sato al 01-10-2019 al prezzo di aggiudi-cazione d’asta senza conguaglio interessi;non sono previste provvigioni a caricodel sottoscrittore. Questi Buoni del Teso-ro quinquennali al tasso fisso dello 0,35%annuo (al lordo dell’imposta sostitutivadel 12,50% per le persone fisiche e per glialtri soggetti equiparati). I titoli hannogodimento 01-10-2019 e verranno rim-borsati in unica soluzione alla scadenza01-02-2030 alla pari 100%. Le cedole so-no semestrali (1 febbraio e 1 agosto); pri-ma cedola corta - Durata: 123 gg. su un

semestre di 184 - Scadenza: 01/02/2020 -Tasso: 0,116984%.I suddetti BTP (tagliominimo di sottoscrizione 1.000 euro) so-no esenti, salvo l’imposta sostitutiva del12,50% sugli interessi, da altre eventualiimposte, compresa quella sulle succes-sioni.«ASTA RIAPERTURA EMISSIONE»BUONI DEL TESORO POLIENNALIDECENNALI 1,35% 01-09-2019 / 01-04-2030 (2ª tranche) - (cod. ISINIT0005383309). - Sono stati nuovamen-te offerti in pubblica sottoscrizione - (se-conda tranche per il pubblico e terzatranche comprendendo quella per glispecialisti) - mediante asta marginale esalvo riparto (i privati potevano effettua-re le prenotazioni presso gli sportelli del-le Aziende di credito entro le ore 17 del26-09-2019) - questi nuovi Buoni del Te-soro decennali aventi godimento 01-09-2019 e scadenza 01-04-2030.L’importo assegnato è stato pari a

3.000,000 milioni di euro. L’importo ri-chiesto è stato di 4.084,043 milioni di eu-ro con un rapporto di copertura in astapari a 1,36; il rendimento lordo è risulta-to pari a 0,88%.Il prezzo di aggiudicazione d’asta è sta-

to pari a euro 104,76%. Per le persone fi-siche il prezzo di sottoscrizione è statougualmente pari a euro 104,760000%.Il pagamento dei Buoni assegnati è fis-

sato al 01-10-2019 al prezzo di aggiudi-cazione d’asta senza conguaglio interessi;non sono previste provvigioni a caricodel sottoscrittore. Questi Buoni del Teso-ro decennali al tasso fisso del 1,35% an-nuo (al lordo dell’imposta sostitutiva del12,50% per le persone fisiche e per gli al-tri soggetti equiparati). I titoli hanno go-dimento 01-09-2019 e verranno rimbor-sati in unica soluzione alla scadenza 01-04-2030 alla pari 100%. Le cedole sonosemestrali (1 aprile e 1 ottobre); primacedola corta - Durata: 30 gg. su un seme-stre di 183 - Scadenza: 01/10/2019 - Tas-so: 0,110656%. I suddetti BTP (taglio mi-nimo di sottoscrizione 1.000 euro) sonoesenti, salvo l’imposta sostitutiva del12,50% sugli interessi, da altre eventualiimposte, compresa quella sulle succes-sioni.«ASTA RIAPERTURA EMISSIONE»BUONI DEL TESORO POLIENNALITRENTADUENNALI 2,55% INDICIZ-ZATI AL TASSO DI INFLAZIONEAREA EURO 15-9-2009/2041- (16ªtranche) - (cod. ISIN IT0004545890). -

Sono stati nuovamente offerti in pubbli-ca sottoscrizione (sedicesima tranche peril pubblico e trentesima tranche com-prendendo quella per gli specialisti) - me-diante asta marginale e salvo riparto (iprivati possono effettuare le prenotazio-ni presso gli sportelli delle Aziende di cre-dito entro le ore 17 del 24-09-2019) - que-sti nuovi Buoni del Tesoro trentaduenna-li aventi godimento 15-9-2009 e scadenza15-9-2041. L’importo assegnato è statopari a 450,000 milioni di euro. L’importorichiesto è stato di 890,000 milioni di eu-ro con un rapporto di copertura in astapari a 1,98; il rendimento lordo è risulta-to pari a 0,67%.Il prezzo di aggiudicazione risultato

con la procedura dell’asta marginale èstato pari a euro 138,40%. Per le personefisiche il prezzo di sottoscrizione è statopari a euro 138,356543%.Il pagamento dei Buoni assegnati è fis-

sato al 27-09-2019 al prezzo di aggiudi-cazione d’asta, più conguaglio interessidal 15-9-2019 (12 giorni di interesse);non sono previste provvigioni a caricodel sottoscrittore.Questi Buoni del tesoro trentaduenna-

li fruttano, sul valore nominale rivaluta-to, interessi Actual/Actual pagabili in ce-dole semestrali posticipate pariall’1,275% lordo, il 15 marzo ed il 15 set-tembre di ogni anno - Indicizzazione: ilcapitale, su cui le cedole fisse sono cal-colate, viene rivalutato in base all’anda-mento dello I.A.P.C. (Indice Armonizzatodei Prezzi al Consumo ex tabacco nel-l’area dell’Euro), pubblicato da Eurostat.La cedola fissa reale semestrale, assu-

me perciò un valore variabile, perché ap-plicata ad un nominale che cambia ognigiorno secondo le variazioni del coeffi-ciente di indicizzazione; l’indice base diriferimento iniziale è stabilito in107,91533 e ad esso saranno rapportatigli indici di inflazione dei giorni di paga-mento, calcolati in base alla media linea-re dei primi 2 mesi del trimestre prece-dente le singole date. I BTP saranno rim-borsabili in un’unica soluzione alla sca-denza del prestito (15-9-2041) al 100%lordo, più eventuale maggiorazione parial rapporto tra il valore dell’Inflazione diriferimento del giorno di scadenza (controncamento alla sesta cifra decimale earrotondato alla quinta), e il valore del-l’Inflazione di Riferimento del giorno diemissione; non è prevista la facoltà dirimborso anticipato dei Buoni. Agli inte-

ressi, premi ed altri frutti dei Buoni(comprese le plusvalenze) è applicabilel’imposta sostitutiva delle imposte suiredditi nella misura del 12,50% per lepersone fisiche ed i soggetti equiparati. IBTP sono quotati presso la Borsa Italia-na S.p.A. al Mercato Obbligazionario Te-lematico (M.O.T.).«ASTA RIAPERTURA EMISSIONE»CCTeu 15-01-2019 / 15-01-2025 A TAS-SO VARIABILE (9ª tranche) - (cod.ISIN IT0005359846). - Sono stati nuo-vamente offerti in pubblica sottoscrizio-ne - (nona tranche per il pubblico e di-ciassettesima tranche comprendendoquella per gli specialisti) - mediante astamarginale e salvo riparto (i privati pote-vano effettuare le prenotazioni presso glisportelli della Banca d’Italia e delleAziende di credito entro le ore 17 del 26-09-2019) - questi nuovi CCTeu aventi go-dimento 15-01-2019 e scadenza 15-01-2025.L’importo assegnato è stato pari a

750,000 milioni di euro. L’importo ri-chiesto è stato di 1.599,550 milioni di eu-ro con un rapporto di copertura in astapari a 2,13; il rendimento lordo è risulta-to pari a 0,52%.Il prezzo di aggiudicazione d’asta è sta-

to pari a euro 105,29%. Per le persone fi-siche il prezzo di sottoscrizione è statopari a euro 105,285421%.Il pagamento dei CCTeu assegnati è fis-

sato al 01-10-2019 al prezzo di aggiudi-cazione d’asta, più conguaglio interessidal 15-07-2019 (78 giorni di interesse);non sono previste provvigioni a caricodel sottoscrittore. I titoli hanno godi-mento 15-01-2019 e verranno rimborsatiin unica soluzione alla scadenza 15-01-2025 alla pari (100%); le cedole sono se-mestrali (15 gennaio e 15 luglio), primacedola pari a 0,811%.Il tasso delle cedole interessi sarà de-

terminato sulla base del rendimento del-l’Euribor 6 mesi più uno spread dello1,85%. I suddetti certificati (taglio mini-mo di sottoscrizione 1.000 euro) sonoesenti, salvo l’imposta sostitutiva del12,50% sugli interessi, da altre eventualiimposte, compresa quella sulle succes-sioni. Si ricorda che dall’1-7-1998 è pre-vista la tassazione delle eventuali plusva-lenze.«ASTA RIAPERTURA EMISSIONE»CERTIFICATI DEL TESORO ZEROCOUPON 29-04-2019 / 29-06-2021 (6ªtranche) - (cod. ISIN IT0005371247). -

Pag. 262 Bollettino delle Estrazioni 30 settembre 2019 - n. 18

Tra le Piccole e Medie Imprese già entrate precedentemente sul mercato EXTRA-MOT Segmento professionale ritorna AUTOTORINO SPA, società concessionariadi autovetture multimarche con sede legale a Milano ma nata in Valtellina, offre unbond ad un tasso fisso del 3,00% per 7 anni di durata, un piano di rimborso gra-duale e costante a partire dal primo trimestre ed un eventuale rimborso anticipa-to con premio a partire dal primo trimestre.AUTOTORINO SPA è il più grande gruppo privato in Italia, specializzato nella ven-dita di auto nuove e usate.È concessionario ufficiale di 13 case automobilistiche (Hyundai, Mercedes Benz,Lexus, Toyota, Smart, Mitsubishi, SsangYong, KIA, Jeep, Subaru, Mini, Bmw eBMW motorroad) e occupa una posizione di leadership in tutte le 13 province delNord Italia (Sondrio, Lecco, Como, Bergamo, Cremona, Pavia, Milano, Varese, Par-ma, Modena, Verbano Cusio Ossola, Vercelli, Novara) dove è presente.AUTOTORINO SPA, oltre alla vendita di auto usate e nuove e veicoli commercia-li, assicura servizi quali:• sportelli assicurativi con polizze su misura e consulenza in caso di sinistri dal-l’apertura alla riparazione della vettura;• prodotti finanziari a supporto della rete di vendita;• usato prima scelta;• veicoli commerciali;• assistenza post-vendita con una fitta rete di centri assistenza per interventi pro-grammati o imprevisti, facendo così valere le coperture di garanzia.Nell’ultimo periodo arrivano i grandi gruppi bancari italiani a diversificare le of-ferte del mercato dei capitali con Covered Bond e titoli in valuta Dollaro Statuni-tense.Comincia a metà settembre BANCA INTESA/SANPAOLO SPA con due bond atasso variabile con durata 6 e 7 anni, un nominale complessivo offerto di 850 mi-lioni di euro e cedole variabili trimestrali calcolate sulla base del tasso Euribor a 3mesi maggiorato rispettivamente di 129 e 138 punti base.Per il mercato americano il gruppo INTESA/SANPAOLO ha prezzato un bond da2 miliardi di Dollari Statunitensi suddiviso in tre tranches: la prima tranche delladurata di 5 anni riconosce un tasso facciale annuo del 3,25%, la seconda tranchecon durata 10 anni pagherà un tasso fisso annuo del 4,00% mentre l’ultima tran-che della durata di 30 anni pagherà un tasso facciale annuo del 4,70%.Anche MONTE DEI PASCHI DI SIENA SPA offre la sua batteria di Covered Bondaccompagnandoli dopo una decina di giorni con un bond “senior preferred”.I due bond con emissione metà settembre sono della categoria dei covered a tasso

variabile, una simile durata finanziaria (3 anni e mezzo) ed una simile formula diindicizzazione: tasso Euribor a 3 mesi maggiorato rispettivamente di 90 e 98 pun-ti base.Il nominale complessivo emesso risulta di un miliardo di euro.Il terzo bond è stato emesso per un totale di 500 milioni di euro, ha una durata di5 anni e riconoscerà ai sottoscrittori una cedola annua del 3,625%Tutte le tre emissioni sono entrate direttamente nella quotazione del mercato EU-ROTLX.Per ultimo in ordine di data di emissione anche il BANCO BPM SPA emette il pro-prio Covered Bond.Per un nominale emesso di 650 milioni di euro la banca pagherà per 5 anni e mez-zo un tasso facciale annuo legato al tasso Euribor a 3 mesi maggiorato di 80 pun-ti base (cedole trimestrali).Vi è infine UNICREDIT GROUP SPA che ripropone un tipo di obbligazione de-nominata “Fixed Resettable” avente struttura finanziaria particolare con le seguentiprincipali caratteristiche:• il titolo concede un alto tasso fisso per un certo numero di anni (dai 5 ai 10 an-ni);• dopo il periodo “CERTO” il tasso fisso verrà ricalcolato e rimarrà valido ogni 5anni sulla base di un tasso di mercato (solitamente il tasso CONSTANT MATURI-TY SWAP EURO/USD/GBP a 5/10 anni maggiorato di un cospicuo Spread (dai 200ai 900 punti base);• nel caso di rimborso anticipato da parte dell’emittente (a partire dalla fine del pe-riodo certo di tasso fisso) il sottoscrittore riceverà il nominale acquistato ed i rateidi cedola maturati alla data del rimborso;• il bond è subordinato “ Tier 2”, cioè capitale aggiuntivo della banca, che con il ca-pitale azionario diventa la componente primaria del capitale;In questa occasione il gruppo bancario ripropone questo tipo di obbligazione conle seguenti caratteristiche:• tasso fisso annuo del 2,00% pagato annualmente e CERTO per i primi 5 anni;• i successivi anni tasso fisso ricalcolato e valido per tutti i successivi 5 anni sullabase del tasso CONSTANT MATURITY SWAP EURO a 5 anni maggiorato di 240punti base;• rimborso anticipato a partire dal quinto anno di vita del titolo;• nominale emesso pari a 1,25 miliardi di euro;

Obbligazioni del mese

«NUOVE EMISSIONI» OBBLIGAZIONE AUTOTORINO SPA a 7 anni a tasso fisso, OBBLIGAZIONE ASSICURAZIONI GENERALI SPA Green bond a 10 annia tasso fisso, OBBLIGAZIONI BANCA INTESA SANPAOLO SPA a 6 e 7 anni a tasso variabile e a 5, 10 e 30 anni a tasso fisso in Valuta, OBBLIGAZIONI MON-TE PASCHI DI SIENA Covered bond a 5 e 6 anni a tasso variabile e a 5 anni a tasso fisso, OBBLIGAZIONE BANCO BPM SPA Covered bond a 5 anni a tassovariabile, OBBLIGAZIONE UNICREDIT GROUP SPA Resettable a 10 anni a tasso fisso

AUTOTORINO SPA 2019/2026 T.F. 3,00%

Codice ISIN: IT0005384315

Valore nominale: EUR 100.000 per ogni obbligazio-

ne

Taglio minimo acquistabile: EUR 100.000 incre-

mentabile di EUR 100.000 e multipli

Capitale in circolazione: EUR 10.000.000,00

Prezzo di emissione: 100,000% (EUR 50.000,00 per

ogni obbligazione)

Data godimento: 12 settembre 2019

Data scadenza: 12 settembre 2026

Cedola: trimestrale

Call: dal 12/12/2019 al 12/06/2021 Prezzo di rimborso

102,00

dal 12/09/2021 al 12/06/2023 Prezzo di rimborso

101,00

dal 12/09/2023 al 12/06/2026 Prezzo di rimborso

102,00

Ammortamento: costante (italiano) trimestrale a par-

tire dal 1o trimestre

CARATTERISTICHE DELLE EMISSIONI

Sono stati nuovamente offerti in pubbli-ca sottoscrizione- (sesta tranche per ilpubblico e undicesima tranche com-prendendo quella per gli specialisti) - me-diante asta marginale e salvo riparto (iprivati potevano effettuare le prenotazio-ni presso gli sportelli delle Aziende di cre-dito entro le ore 17 del 24-09-2019) - que-sti nuovi Certificati di credito del TesoroZero coupon (CTZ) aventi godimento 27-05-2019 e scadenza 29-06-2021, per unimporto pari a 1.500,000 milioni di euro,senza indicazione del prezzo base diemissione. L’importo richiesto è stato dieuro 2.977,500 milioni di euro, con unrapporto di copertura in asta pari a 1,99;il rendimento lordo è risultato pari a -0,236%.Il prezzo di aggiudicazione d’asta è sta-

to pari a euro 100,415%. Per le personefisiche il prezzo di sottoscrizione è statopari a euro 100,379588%.L’importo minimo prenotabile è pari a

1.000 euro. Il pagamento dei CTZ asse-gnati è fissato al 27-09-2019 al prezzo diaggiudicazione d’asta; non sono previsteprovvigioni a carico del sottoscrittore. Inuovi Certificati di credito del Tesoro so-no Zero coupon, cioè privi di cedole peril pagamento degli interessi. All’atto del-la sottoscrizione è previsto il versamentodi una somma inferiore al valore nomi-nale dei titoli e corrispondente al prezzo

di aggiudicazione; alla scadenza del tito-lo si riceverà il valore nominale dei titolistessi al netto dell’imposta sostitutiva perle persone fisiche ed i soggetti equipara-ti. I titoli hanno godimento 29-04-2019 everranno rimborsati in unica soluzionealla scadenza 29-06-2021 alla pari(100%).I suddetti Certificati del Tesoro Zero

coupon sono esenti da eventuali imposte,compresa quella sulle successioni. Si ri-corda che dall’1-7-1998 è prevista la tas-sazione delle eventuali plusvalenze.«COMUNICATO TITOLI ASSICURA-ZIONI GENERALI» - La Società il 23settembre 2019 ha comunicato i risultatifinali del riacquisto di tre serie di titolisubordinati con prima data di call nel2022.Alla scadenza dell’offerta di riacquisto,

l’importo nominale aggregato di tutti i Ti-toli offerti ammontava ad €1,5 miliardiche rappresenta approssimativamente il59.1% dell’importo nominale complessi-vo dei Titoli in circolazione pari a €2.56miliardi. In conformità con i termini e lecondizioni dell’Invito, Generali accetteràin riacquisto dai Portatori un importonominale aggregato di circa €1 miliardoequivalente di Titoli delle tre Serie.Generali nella giornata odierna ha inol-

tre collocato un nuovo titolo Tier 2 deno-minato in euro con struttura bullet e sca-

denza nell’ottobre 2030, che sarà emessosotto forma di green bond ai sensi delGreen Bond Framework dell’Offerente.L’emissione rappresenta il primo green

bond emesso da una compagnia assicu-rativa europea, confermando la posizio-ne primaria di Generali in materia di So-stenibilità.La nuova emissione di Green Bond ha

raccolto ordini finali superiori a € 2,7miliardi, pari a circa 3,6 volte l’offerta, dauna base altamente diversificata di inve-stitori istituzionali internazionali, com-presa una presenza significativa di fondicon mandati Green/SRI. Il coupon delnuovo bond è anche il più basso mai pa-gato da Generali su un bond subordina-to.I termini dell’emissione dei Nuovi Tito-

li sono i seguenti:Emittente: Assicurazioni Generali

S.p.A.Rating previsto per l’emissione: “a-” da

AM Best, “BBB” da Fitch e “Baa3” daMoody’s Importo: €750.000.000Data di lancio: 23 settembre 2019Data di Regolamento: 1 ottobre 2019Scadenza: 1 ottobre 2030Cedola: 2,124% p.a. pagabile annual-

mente in via posticipataData di stacco della prima cedola: 1 ot-

tobre 2020Prezzo di emissione: 100%

Quotazione: Borsa di Lussemburgo eLux Green Exchange.INDICE NAZIONALE PREZZI ALCONSUMO PER LE FAMIGLIE DIOPERAI E IMPIEGATI (già indice co-sto della vita) e LOCAZIONI IMMOBI-LI URBANI (aggiornamento del cano-ne). - L’indice nazionale per il mese diagosto 2019 (con base 2010 = 100) è sta-to 103,2.

La variazione fra indice di agosto 2018e di agosto 2019 è stata pari a +0,3%. Aisensi dell’art. 81 della legge sull’equo ca-none, la variazione ISTAT dell’indice deiprezzi al consumo per le famiglie di ope-rai e impiegati (cosiddetto costo della vi-ta) fra agosto 2018 e agosto 2019, comegià indicato, è stata pari a +0,3%.Facciamo presente che l’aggiornamen-

to annuale del canone, ove applicabile, èpari al 75% delle suddette variazioni peri contratti residenziali assistiti, mentreper i contratti liberi può arrivare fino al100%.La variazione biennale da agosto 2017

a agosto 2019 è stata pari a +1,8%. (perimmobili destinati ad uso diverso daquello di abitazione, con aggiornamentomassimo, ove applicabile, del 75% di ta-le variazione).

30 settembre 2019 - n. 18 Bollettino delle Estrazioni Pag. 263

Tasso cedolare annuo: fisso del 3,00% Rendimento all’emissione: 3,03% lordo, 2,24% net-toQuotazione: EXTRAMOTPRORiservato: institutional

ASSICURAZIONI GENERALI SPA 2019/2030 T.F.2,124% Green Bond

Codice ISIN: XS2056491587Valore nominale: EUR 100.000 per ogni obbligazio-ne Taglio minimo acquistabile: EUR 100.000 incre-mentabile di EUR 100.000 e multipliCapitale in circolazione: EUR 750.000.000,00 Prezzo di emissione: 100,00% (EUR 100.000,00 perogni obbligazione)Data godimento: 01 ottobre 2019 Data scadenza: 01 ottobre 2030Cedola: annualeGrado di Subordinazione: TIER IITasso cedolare annuo: fisso del 2,124% Rendimento all’emissione: 2,124% lordo, 1,57% net-toQuotazione: LUSSEMBURGO, LUSSEMBURGOGREENRiservato: institutional

BANCA INTESA SANPAOLO SPA 2019/2025 TassoVariabile

Codice ISIN: XS2051893605Valore nominale: EUR 1.000 per ogni obbligazione Taglio minimo acquistabile: EUR 100.000 incre-mentabile di EUR 1.000 e multipliCapitale in circolazione: EUR 400.000.000,00 Prezzo di emissione: 100,00% (EUR 100.000,00 perogni obbligazione)Data godimento: 12 settembre 2019Data scadenza: 12 settembre 2025Cedola: trimestraleTasso cedolare annuo: variabile al tasso Euribor 3mesi + spread 1,29Rendimento all’emissione: 0,95% lordo, 0,70% net-toQuotazione: LUSSEMBURGORiservato: institutional

BANCA INTESA SANPAOLO SPA 2019/2026 TassoVariabile

Codice ISIN: XS2051893787Valore nominale: EUR 1.000 per ogni obbligazione Taglio minimo acquistabile: EUR 100.000 incre-mentabile di EUR 1.000 e multipliCapitale in circolazione: EUR 450.000.000,00 Prezzo di emissione: 100,00% (EUR 100.000,00 perogni obbligazione)Data godimento: 12 settembre 2019Data scadenza: 12 settembre 2026Cedola: trimestraleTasso cedolare annuo: variabile al tasso Euribor 3mesi + spread 1,38Rendimento all’emissione: 0,86% lordo, 0,64% net-toQuotazione: LUSSEMBURGORiservato: institutional

BANCA INTESA SANPAOLO SPA 2019/2024 T.F.3,25% Dollaro Statunitense

Codice ISIN: US46115HBJ59Valore nominale: USD 1.000 per ogni obbligazione Taglio minimo acquistabile: USD 200.000 incre-mentabile di USD 1.000 e multipliCapitale in circolazione: USD 750.000.000,00 Prezzo di emissione: 99,561% (USD 995,61 per ogniobbligazione)

Data godimento: 23 settembre 2019Data scadenza: 23 settembre 2025Cedola: semestrale Tasso cedolare annuo: fisso del 3,25% Rendimento all’emissione: 3,37% lordo, 2,49% net-toRiservato: institutional

BANCA INTESA SANPAOLO SPA 2019/2029 T.F.4,00% Dollaro Statunitense

Codice ISIN: US46115HBL06Valore nominale: USD 1.000 per ogni obbligazione Taglio minimo acquistabile: USD 200.000 incre-mentabile di USD 1.000 e multipliCapitale in circolazione: USD 750.000.000,00 Prezzo di emissione: 99,324% (USD 993,24 per ogniobbligazione)Data godimento: 23 settembre 2019Data scadenza: 23 settembre 2029Cedola: semestrale Tasso cedolare annuo: fisso del 4,00% Rendimento all’emissione: 4,12% lordo, 3,04% net-toRiservato: institutional

BANCA INTESA SANPAOLO SPA 2019/2049 T.F.4,70% Dollaro Statunitense

Codice ISIN: US46115HBN61Valore nominale: USD 1.000 per ogni obbligazione Taglio minimo acquistabile: USD 200.000 incre-mentabile di USD 1.000 e multipliCapitale in circolazione: USD 500.000.000,00 Prezzo di emissione: 99,331% (USD 993,31 per ogniobbligazione)Data godimento: 23 settembre 2019Data scadenza: 23 settembre 2049Cedola: semestrale Tasso cedolare annuo: fisso del 4,70% Rendimento all’emissione: 4,80% lordo, 3,54% net-toRiservato: institutional

BANCA MONTE PASCHI DI SIENA SPA 2019/2023Tasso Variabile Covered Bond

Codice ISIN: IT0005384844Valore nominale: EUR 1.000 per ogni obbligazione Taglio minimo acquistabile: EUR 100.000 incre-mentabile di EUR 1.000 e multipliCapitale in circolazione: EUR 500.000.000,00 Prezzo di emissione: 100,00% (EUR 100.000,00 perogni obbligazione)Data godimento: 13 settembre 2019Data scadenza: 30 gennaio 2023Cedola: trimestrale il 29 gennaio, 29 aprile, 29 luglioe 29 ottobreTasso cedolare annuo: variabile al tasso Euribor 3mesi + spread 0,90Data Rimborso estesa: 29 gennaio 2061Cedola Rimborso estesa: variabile trimestrale al tas-so Euribor 3 mesi + spread 0,90Rendimento all’emissione: 0,47% lordo, 0,35% net-toQuotazione: EUROTLXRiservato: institutional

BANCA MONTE PASCHI DI SIENA SPA 2019/2023Tasso Variabile Covered Bond

Codice ISIN: IT0005384851Valore nominale: EUR 1.000 per ogni obbligazione Taglio minimo acquistabile: EUR 100.000 incre-mentabile di EUR 1.000 e multipliCapitale in circolazione: EUR 500.000.000,00 Prezzo di emissione: 100,00% (EUR 100.000,00 perogni obbligazione)

Data godimento: 13 settembre 2019Data scadenza: 02 maggio 2023Cedola: trimestrale il 29 gennaio, 29 aprile, 29 luglioe 29 ottobreTasso cedolare annuo: variabile al tasso Euribor 3mesi + spread 0,98Data Rimborso estesa: 29 aprile 2061Cedola Rimborso estesa: variabile trimestrale al tas-so Euribor 3 mesi + spread 0,98Rendimento all’emissione: 0,55% lordo, 0,41% net-toQuotazione: EUROTLXRiservato: institutional

BANCA MONTE PASCHI DI SIENA SPA 2019/2024T.F. 3,625%

Codice ISIN: XS2055091784Valore nominale: EUR 1.000 per ogni obbligazione Taglio minimo acquistabile: EUR 100.000 incre-mentabile di EUR 1.000 e multipliCapitale in circolazione: EUR 500.000.000,00 Prezzo di emissione: 100,00% (EUR 1.000,00 perogni obbligazione)Data godimento: 24 settembre 2019Data scadenza: 24 settembre 2024Cedola: annuale Tasso cedolare annuo: fisso del 3,625% Rendimento all’emissione: 3,62% lordo, 2,68% net-toQuotazione: EUROTLXRiservato: institutional

BANCO BPM SPA 2019/2025 Tasso Variabile Cove-red Bond

Codice ISIN: IT0005385379Valore nominale: EUR 1.000 per ogni obbligazione Taglio minimo acquistabile: EUR 100.000 incre-mentabile di EUR 1.000 e multipliCapitale in circolazione: EUR 650.000.000,00 Prezzo di emissione: 100,00% (EUR 100.000,00 perogni obbligazione)Data godimento: 25 settembre 2019Data scadenza: 25 settembre 2025Cedola: trimestraleTasso cedolare annuo: variabile al tasso Euribor 3mesi + spread 0,80Data Rimborso estesa: 25 settembre 2026Cedola Rimborso estesa: variabile trimestrale al tas-so Euribor 3 mesi + spread 0,80Rendimento all’emissione: 0,40% lordo, 0,30% net-toRiservato: institutional

UNICREDIT GROUP SPA 2019/2029 Tasso FissoResettable

Codice ISIN: XS2055089457Valore nominale: EUR 1.000 per ogni obbligazione Taglio minimo acquistabile: EUR 200.000 incre-mentabile di EUR 1.000 e multipliCapitale in circolazione: EUR 1.250.000.000,00 Prezzo di emissione: 99,783% (EUR 997,83 per ogniobbligazione)Data godimento: 23 settembre 2019Data scadenza: 23 settembre 2029Cedola: annualeGrado di Subordinazione: TIER IICall: il 23/09/2024 Prezzo di rimborso 100.00Tasso cedolare annuo: fisso del 2,00% per i primi 5anniRicalcolato ogni 5 anni e valido per 5 anni al Tasso Constant Maturity Swap Euro a 5 anni mag-giorato di 240 p.b.Rendimento all’emissione: 2,01% lordo, 1,49% net-toQuotazione: BERLINORiservato: institutional

Pag. 264 Bollettino delle Estrazioni 30 settembre 2019 - n. 18

Numeri Indici nazionali costo della vita(denominati “indici nazionali ISTAT prezzi al consumo per le famiglie di operai e impiegati” al netto dei tabac-

chi a partire dal 1992)

dic. 1961 101,78dic. 1962 107,8dic. 1963 115,7dic. 1964 122,8dic. 1965 126,3dic. 1966 128,6dic. 1967 102,6dic. 1968 104dic. 1969 108,5dic. 1970 114,3dic. 1971 107,1dic. 1972 115dic. 1973 129,1dic. 1974 161,7dic. 1975 179,7dic. 1976 218,8dic. 1977 124,7dic. 1978 139,5dic. 1979 167,1dic. 1980 202,3dic. 1981 127,4dic. 1982 148,2dic. 1983 167,1dic. 1984 181,8dic. 1985 197,4dic. 1986 108dic. 1987 113,5dic. 1988 119,7dic. 1989 127,5dic. 1990 109,2dic. 1991 115,8dic. 1992 121,2dic. 1993 106dic. 1994 110,3dic. 1995 116,7dic. 1996 104,9dic. 1997 106,5dic. 1998 108,1dic. 1999 110,4dic. 2000 113,4dic. 2001 116dic. 2002 119,1gen. 2003 119,6feb. 2003 119,8mar. 2003 120,2apr. 2003 120,4mag. 2003 120,5giu. 2003 120,6lug. 2003 120,9ago. 2003 121,1set. 2003 121,4ott. 2003 121,5nov. 2003 121,8dic. 2003 121,8gen. 2004 122feb. 2004 122,4mar. 2004 122,5apr. 2004 122,8mag. 2004 123giu. 2004 123,3lug. 2004 123,4

ago. 2004 123,6set. 2004 123,6ott. 2004 123,6nov. 2004 123,9dic. 2004 123,9gen. 2005 123,9feb. 2005 124,3mar. 2005 124,5apr. 2005 124,9mag. 2005 125,1giu. 2005 125,3lug. 2005 125,6ago. 2005 125,8set. 2005 125,9ott. 2005 126,1nov. 2005 126,1dic. 2005 126,3gen. 2006 126,6feb. 2006 126,9mar. 2006 127,1apr. 2006 127,4mag. 2006 127,8giu. 2006 127,9lug. 2006 128,2ago. 2006 128,4set. 2006 128,4ott. 2006 128,2nov. 2006 128,3dic. 2006 128,4gen. 2007 128,5feb. 2007 128,8mar. 2007 129apr. 2007 129,2mag. 2007 129,6giu. 2007 129,9lug. 2007 130,2ago. 2007 130,4set. 2007 130,4ott. 2007 130,8nov. 2007 131,3dic. 2007 131,8gen. 2008 132,2feb. 2008 132,5mar. 2008 133,2apr. 2008 133,5mag. 2008 134,2giu. 2008 134,8lug. 2008 135,4ago. 2008 135,5set. 2008 135,2ott. 2008 135,2nov. 2008 134,7dic. 2008 134,5gen. 2009 134,2feb. 2009 134,5mar. 2009 134,5apr. 2009 134,8mag. 2009 135,1giu. 2009 135,3lug. 2009 135,3ago. 2009 135,8

set. 2009 135,4ott. 2009 135,5nov. 2009 135,6dic. 2009 135,8gen. 2010 136feb. 2010 136,2mar. 2010 136,5apr. 2010 137mag. 2010 137,1giu. 2010 137,1lug. 2010 137,6ago. 2010 137,9set. 2010 137,5ott. 2010 137,8nov. 2010 137,9dic. 2010 138,4gen. 2011 101,2feb. 2011 101,5mar. 2011 101,9apr. 2011 102,4mag. 2011 102,5giu. 2011 102,6lug. 2011 102,9ago. 2011 103,2set. 2011 103,2ott. 2011 103,6nov. 2011 103,7dic. 2011 104gen. 2012 104,4feb. 2012 104,8mar. 2012 105,2apr. 2012 105,7mag. 2012 105,6giu. 2012 105,8lug. 2012 105,9ago. 2012 106,4set. 2012 106,4ott. 2012 106,4nov. 2012 106,2dic. 2012 106,5gen. 2013 106,7feb. 2013 106,7mar. 2013 106,9apr. 2013 106,9mag. 2013 106,9giu. 2013 107,1lug. 2013 107,2ago. 2013 107,6set. 2013 107,2ott. 2013 107,1nov. 2013 106,8dic. 2013 107,1gen. 2014 107,3feb. 2014 107,2mar. 2014 107,2apr. 2014 107,4mag. 2014 107,3giu. 2014 107,4lul. 2014 107,3ago. 2014 107,5set. 2014 107,1

ott. 2014 107,2nov. 2014 107dic. 2014 107gen. 2015 106,5feb. 2015 106,8mar. 2015 107apr. 2015 107,1mag. 2015 107,2giu. 2015 107,3lug. 2015 107,2ago. 2015 107,4set. 2015 107ott. 2015 107,2nov. 2015 107dic. 2015 107gen. 2016 99,7feb. 2016 99,5mar. 2016 99,6apr. 2016 99,6mag. 2016 99,7giu. 2016 99,9lug. 2016 100ago. 2016 100,2set. 2016 100ott. 2016 100nov. 2016 100dic. 2016 100,3gen. 2017 100,6feb. 2017 101mar. 2017 101apr. 2017 101,3mag. 2017 101,1giu. 2017 101lug. 2017 101ago. 2017 101,5set. 2017 101,1ott. 2017 100,9nov. 2017 100,8dic. 2017 101,1gen. 2018 100,5feb. 2018 101,5mar. 2018 101,7apr. 2018 101,7mag. 2018 102giu. 2018 102,2lug. 2018 102,5ago. 2018 102,9set. 2018 102,4ott. 2018 102,4nov. 2018 102,2dic. 2018 102,1gen. 2019 102,2feb. 2019 102,3mar. 2019 102,5apr. 2019 102,6mag. 2019 102,7giu. 2019 102,7lug. 2019 102,7ago. 2019 103,2

Calcolo delle Variazioni Percentuali

Per calcolare la percentuale di aumento registrata in un determinato periodo occorre:

1) Moltiplicare per 100 il numero indice alla data finale del periodo considerato.

2) Dividere il risultato per il numero indice alla data iniziale del periodo considerato.

3) Moltiplicare il risultato per il coefficiente fisso di raccordo, pubblicato nella tabella dei coefficienti di rac-

cordo, ove la colonna identifica la prima data utile successiva alla data iniziale mentre la riga identifica la

prima data utile antecedente alla data finale del periodo considerato.

Es.1: Si voglia determinare l’aumento percentuale da Luglio 2003 a Luglio 2013.

Il coefficiente di raccordo è pari a 1.3730, l’aumento è pertanto pari a 121,7 risultante da 107.2 x 100 / 120.9

x 1.3730

Es.2: Si voglia calcolare l’aumento percentuale da marzo 1991 a Marzo 2013.

Il coefficiente di raccordo è pari a 1.8644, l’aumento è pertanto pari a 179,1 risultante da 106,9 x 100 / 111,3

x 1,8644

Infine per periodi con data iniziale successiva al Dicembre 2010 , non occorre tener conto di coefficienti di

raccordo; ad es l’aumento percentuale da Luglio 2012 a Luglio 2013 è pari a 101,2 risultante da 107,2 x 100

/ 105,9

Tabella dei coefficienti di raccordo degli indici ISTAT prezzi al consumo perle famiglie di operai e impiegati

Anno 1966 1970 1976 1980 1985 1989 1992 1995 2010 2015

1966 1,2740

1970 1,4218 1,1160

1976 2,8378 2,2275 1,9960

1980 5,2841 4,1477 3,7166 1,8620

1985 10,0768 7,9096 7,0875 3,5508 1,9070

1989 12,5154 9,8237 8,8026 4,4101 2,3685 1,2420

1992 14,8943 11,6909 10,4757 5,2484 2,8187 1,4781 1.1901(*)

1995 16,9943 13,3394 11,9528 5,9884 3,2161 1,6865 1,3579 1,1410

2010 23,3332 18,3149 16,4112 8,2221 4,4157 2,3155 1,8644 1,5666 1,3730

2015 24,9899 19,6152 17,5763 8,8058 4,7292 2,4799 1,9967 1,6778 1,4704 1,071

(*) A partire dal mese di Febbraio 1992 gli indici FOI vengono calcolati senza i “TABACCHI” (coefficiente di raccordo

tra le due serie di indici – con e senza tabacchi – è pari a 1,0009); il coefficiente di raccordo per gli indici antecedenti –

con i “TABACCHI” – è pertanto pari a 1,189 x 1,0009=1,1901

OBBLIGAZIONI AMMESSE ALLE QUOTAZIONI SUI MERCATI REGOLAMENTATI ITALIANI DAL 12 AL 27 SETTEMBRE 2019

EuroMOT

NESSUNA NUOVA AMMISSIONE

EuroTLX

Dal 13 settembre 2019

XS2030489632 BANCA SELLA Reset TF 07/29

Dal 16 settembre 2019

IT0005378820 BCC PREALPI 6a 0.90% 07/23

DE000A2YN6V1 THYSSENKRUPP 1.875% 03/23

FR0013260379 CASINO GUICHARD PERR 1.865 06/22

XS1211040917 TEVA PHARMACEUTICAL 1.25% 03/23

Dal 17 settembre 2019

FR0011765825 CASINO GUICHARD PERR 3.248 03/24

FR0011400571 CASINO GUICHARD PERR3.311% 01/23

FR0012369122 CASINO GUICHARD PERR 2.33% 02/25

Dal 19 settembre 2019

XS1807435026 VALLOUREC SA 6.375% 10/23

Dal 20 settembre 2019

IT0005383069 MEDIOBANCA 95a USD 1.75% 09/22

XS2039030908 MEDIOBANCA 560a Step-up 09/23

Dal 23 settembre 2019

IT0005384844 M.PASCHI Eur3m Extend. 01/23

IT0005384851 M.PASCHI Eur3m Extend. 05/23

IT0005380008 B.CO DESIO 0.50% 09/21

Dal 24 settembre 2019

USN6945AAL19 PETROBRAS GLOBAL BV 5.093% 01/30

US35671DBJ37 FREEPORT MCMORAN 5.40% 11/34

Dal 25 settembre 2019

XS2051904733 IGT PLC 2.375% 04/28

Dal 26 settembre 2019

XS2055091784 M.PASCHI 3.625% 09/24

XS1610657659 GOLDMAN SACHS G Step-up 09/24

ExtraMOT

NESSUNA NUOVA AMMISSIONE

ExtraMOT-PRO

Dal 12 settembre 2019

IT0005384315 AUTOTORINO SPA 3.00% 09/26

Dal 18 settembre 2019

XS2051660509 SNAM SPA 1.00% 09/34

XS2051660335 SNAM SPA 0.00% 05/24

Dal 26 settembre 2019

IT0005385312 BRANDINI SPA 3.95% 03/21

MOT-DOMESTICMOT

Dal 13 settembre 2019

IT0005384497 BTP 0,05% 16-09-2019/15-01-2023

Dal 27 settembre 2019

IT0005383531 BOT (sem) 30-09-2019/31-03-2020

30 settembre 2019 - n. 18 Bollettino delle Estrazioni Pag. 265

FONDI “NUOVI AUTORIZZATI” - CARATTERISTICHE DELLE EMISSIONI

Amundi Private Sostenibile 2023

ISIN: IT0005381907Società di gestione: Amundi SGRDestinazione proventi: accumulazionePolitica di investimento: investe nei mercati obbligazionari e azionari globali se-condo quanto di seguito descritto. Al termine del periodo di collocamento, è previ-sta la costruzione iniziale di un portafoglio la cui componente obbligazionaria saràprincipale e l’investimento nei mercati azionari sarà contenuto. Nei quattro anni digestione successivi al termine del periodo di collocamento (cd. Periodo di Accumu-lazione), il gestore modificherà la composizione del portafoglio ed in particolare èprevisto l’incremento degli investimenti nei mercati azionari e la riduzione dellacomponente obbligazionaria al fine di ottenere livelli predefiniti di esposizione aimercati azionari crescenti di trimestre in trimestre. Al termine del Periodo di Accu-mulazione, il portafoglio del Fondo sarà ripartito tra una componente principale in-vestita in strumenti finanziari di natura azionaria ed una componente residuale in-vestita in strumenti finanziari di natura obbligazionaria. L’esposizione ai mercatiobbligazionari ed azionari è ottenuta tramite l’investimento in altri OICR, compre-si gli ETF. In particolare, il Fondo utilizza in misura contenuta OICR gestiti dallastessa SGR o da altre società del gruppo di appartenenza della SGR (OICR collega-ti). Gli investimenti azionari sono indirizzati verso OICR, compresi gli ETF, anchecollegati, selezionati fra quelli etici e/o socialmente responsabili, gestiti sulla basedelle analisi che integrano criteri ambientali, sociali e di buon governo (c.d. criteriESG) all’analisi finanziaria. Gli investimenti sono diversificati in tutte le aree geo-grafiche/mercati (inclusi i Paesi emergenti), tipologie di emittenti (governativi, so-cietari, organismi internazionali) e categorie di rating (investment grade e highyield). In particolare, il Fondo investe in misura residuale in OICR specializzati nel-l’investimento in strumenti finanziari di emittenti con basso merito di credito (cd.high yield, ovvero emittenti con minore capacità di assolvere i propri impegni fi-nanziari). L’investimento iniziale in OICR specializzati in strumenti finanziari diemittenti di Paesi emergenti è residuale. Al termine del Periodo di Accumulazione,l’investimento in OICR specializzati in strumenti finanziari di emittenti di Paesiemergenti sarà contenuto. Gli strumenti finanziari sono denominati in Euro ed al-tre valute (in particolare, Dollaro USA, YEN giapponese e Sterlina del Regno Unito).L’esposizione ai rischi valutari è significativa. Il Fondo utilizza strumenti finanziariderivati in misura residuale sia per finalità di copertura dei rischi sia per finalità di-verse da quelle di copertura (finalità di arbitraggio e/o investimento). Tale utilizzonon comporta l’esposizione a rischi ulteriori che possano alterare il profilo di rischio- rendimento del Fondo. L’obiettivo di gestione del Fondo è generare, in un orizzon-te temporale di 4 anni coincidente con il Periodo di Accumulazione (fino al 20 di-cembre 2023), un rendimento per gli investitori volto a realizzare una crescita si-gnificativa del capitale investito. Per conseguirlo, il team di gestione adotta una po-litica di investimento che prevede il progressivo incremento dell’esposizione al mer-cato azionario nel rispetto di un budget di rischio identificabile con un VaR (Valueat Risk) mensile al 99% pari a -15,00% (questa misura di rischio consente di quan-tificare, con un livello di probabilità del 99%, la perdita massima potenziale che ilFondo può subire su un orizzonte temporale di un mese). La scelta degli OICR è ef-fettuata attraverso processi di valutazione di natura quantitativa e qualitativa, te-nuto conto della specializzazione dell’asset manager e dello stile di gestione, delle ca-ratteristiche degli strumenti finanziari sottostanti, della qualità e consistenza dei ri-sultati e della trasparenza nella comunicazione, nonché della solidità del processod’investimento valutato da un apposito team di analisti. Entro i tre mesi successivialla scadenza dell’Orizzonte di Investimento, il Fondo sarà oggetto di fusione per in-corporazione in un fondo gestito dalla SGR caratterizzato da una politica di inve-stimento compatibile.Area geografica: GlobalClassificazione: Azionari InternazionaliGrado di rischio: 6Riservato: RetailInception date: 19/09/2019Scadenza: 20/12/2023Commissione ingresso: 0%Commissione rimborso: 0-2,65%Spese correnti: 2,17-2,78%Commissione performance: 0% Investimento minimo iniziale: 500€

Amundi Protezione 85

ISIN: IT0005362832Società di gestione: Amundi SGRDestinazione proventi: accumulazionePolitica di investimento: investe nei mercati globali degli strumenti finanziari mo-netari, obbligazionari e azionari, secondo uno stile di gestione flessibile. Gli investi-menti sono diretti verso tutte le aree geografiche e i mercati finanziari (compresi iPaesi emergenti, tendenzialmente in misura residuale), tutti i settori industriali, tut-te le categorie di emittenti (compresi gli emittenti pubblici o privati con basso me-rito di credito, tendenzialmente in misura residuale) e le principali aree valutarie(l’investimento in strumenti finanziari denominati in valuta diversa dall’Euro avvie-ne tendenzialmente in misura significativa; il rischio di cambio non è oggetto di co-pertura sistematica). L’investimento in OICR è principale. In particolare, l’investi-mento in OICR gestiti dalla stessa SGR o da altre società del gruppo di appartenen-za della SGR è contenuto. Il Fondo mira a realizzare una crescita moderata del ca-pitale investito (“Obiettivo di Rendimento”) e a mantenere in ogni momento il valo-re unitario della quota ad un valore pari o superiore al Valore Protetto (“Obiettivo di

Protezione”). Il Valore Protetto è definito come l’85% del più elevato valore dellaquota mai raggiunto dal Fondo dall’avvio di operatività.Area geografica: GlobalClassificazione: Cap.PreservationGrado di rischio: 3Riservato: RetailInception date: 12/09/2019Commissione ingresso: 0%Commissione rimborso: 0%Spese correnti: 0,8%Commissione performance: 0% Investimento minimo iniziale: 500€

Soprarno Valore Equilibrio

ISIN: IT0005381998Società di gestione: Soprarno SGR SpADestinazione proventi: annualePolitica di investimento: investe in strumenti finanziari di natura azionaria, ob-bligazionaria e/o monetaria. E’ ammesso l’investimento in: Fino al 100% del totaledelle attività in Titoli Obbligazionari, con un limite al 20% per gli investimenti inobbligazioni denominate in valuta diversa dall’Euro. Fino al 30% del totale delle at-tività in Titoli Obbligazionari sotto investment grade, con limite minimo di BB- (oequivalente) incluso, di cui massimo il 10% di titoli italiani senza rating. Fino al 60%del totale delle attività in Titoli Azionari. Fino al 100% del totale delle attività in OICRaperti nei limiti e alle condizioni stabilite dall’Organo di Vigilanza, con un limite al50% per gli OICR collegati. La somma dei titoli azionari e degli OICR azionari nonpotrà eccedere il 60% del totale delle attività. Fino al 20% del totale delle attività instrumenti azionari e obbligazionari dei Paesi Emergenti Senza limiti, indipenden-temente dal rating assegnato, in titoli emessi dallo Stato Italiano. Gli investimenti sa-ranno prevalentemente o principalmente denominati in valute rappresentative deiPaesi OCSE. Il Fondo utilizza strumenti finanziari derivati sia per finalità di coper-tura dei rischi sia per finalità diverse da quelle di copertura (tra cui arbitraggio). Laleva finanziaria tendenziale, realizzata mediante esposizioni di tipo tattico (e calco-lata con il metodo degli impegni), è indicativamente compresa tra 1 e 1,20.Area geografica: GlobalClassificazione: Bilanciati Misti - InternazionaliGrado di rischio: 5Riservato: RetailInception date: 16/09/2019Commissione ingresso: 0%Commissione rimborso: 0-3%Spese correnti: 1,65%Commissione performance: 15%

ETF-ETC-ETN “QUOTATI” - CARATTERISTICHE DELLE EMISSIONI

HSBC MSCI Saudi Arab 20/35 CAP UCITS ETF

ISIN: IE00BGHHCV04Società di gestione: HSBC ETFs PLCDestinazione proventi: trimestraleArea geografica:Middle East Benchmark: MSCI Saudi Arabia 20/35 CappedClassificazione: Azionari Mercati Emergenti - Middle East, AfricaGrado di rischio: 6Data inizio quotazione: 16/09/2019Spese correnti: 0,5%

Lyxor MSCI China UCITS ETF Acc

ISIN: LU1841731745Società di gestione: Multi Units Luxembourg SicavDestinazione proventi: accumulazioneArea geografica: ChinaBenchmark: MSCI ChinaClassificazione: Azionari ChinaGrado di rischio: 6Data inizio quotazione: 18/09/2019Spese correnti: 0,3%

Lyxor MSCI Emerging Markets Ex China UCITS ETF

ISIN: LU2009202107Società di gestione: Multi Units Luxembourg SicavDestinazione proventi: accumulazioneArea geografica: Global Emerging-MarketsBenchmark: MSCI Emerging Markets ex ChinaClassificazione: Azionari Mercati Emergenti - InternazionaliData inizio quotazione: 12/09/2019Spese correnti: 0,3%

Pag. 266 Bollettino delle Estrazioni 30 settembre 2019 - n. 18

ANNUNCIO DI NUOVI FONDI IN COLLOCAMENTO

CODICE ISIN DENOMINAZIONE SOCIETÀ AREA GEOGRAFICA CLASSIFICAZIONE ANALYSIS

IT0005371049 Amundi Meta 12/2024 DUE Amundi SGR Global Absolute Return ObbligazionarioIT0005384778 Anima Azionario Paesi Sviluppati LTE Anima SGRpA Global Azionari InternazionaliIT0005384711 Anima Esagono Azionario Globale A Anima SGRpA Global Azionari InternazionaliIT0005384737 Anima Esagono Azionario Globale AD Anima SGRpA Global Azionari InternazionaliIT0005384752 Anima Esagono Azionario Globale F Anima SGRpA Global Azionari InternazionaliIT0005384653 Anima Esagono Bilanciato A Anima SGRpA - BilanciatiIT0005384679 Anima Esagono Bilanciato AD Anima SGRpA - BilanciatiIT0005384695 Anima Esagono Bilanciato F Anima SGRpA - BilanciatiIT0005384596 Anima Esagono Obbligazionario Corporate A Anima SGRpA - Obbligazionari CorporateIT0005384612 Anima Esagono Obbligazionario Corporate AD Anima SGRpA - Obbligazionari CorporateIT0005384638 Anima Esagono Obbligazionario Corporate F Anima SGRpA - Obbligazionari CorporateIT0005384810 Anima Investimento Robotica&Intelligenza Artificiale 2024 II Dis Anima SGRpA Global Flessibili - InternazionaliIT0005384794 Anima Primopasso 2022 III Anima SGRpA Italy Obbligazionari Euro

NUOVI FONDI ESTERI AUTORIZZATI

CODICE ISIN RISERVATO DENOMINAZIONE VALUTA ACC / DIST CLASSIFICAZIONE ANALYSIS INCEPTION

LU2007205557 Retail Amundi Soluzioni Italia - Progetto Azione Cambiamento Climatico (II) - E (C) EUR Acc Azionari Settoriali - Climate and Environment 31/07/2019LU2007205128 Retail Amundi Soluzioni Italia - Progetto Sviluppo Oriente (II) - E (C) EUR Acc Flessibili - Asia Pacific 31/07/2019BE6289100081 Retail DPAM CAPITAL B Equities Belgium A Dis EUR Dis Azionari Belgium 16/09/2019LU2011196180 Retail GS Global Millennials Equity Portfolio Other Currency (EUR) EUR Dis Azionari Internazionali 21/06/2019LU2011197071 Retail GS Global Multi-Asset Income Portfolio Other Currency (Gross M-Dist) (AUD-Hedged) AUD Dis Bilanciati Misti - Internazionali 28/06/2019LU2011196776 Retail GS Global Multi-Asset Income Portfolio Other Currency (Gross M-Dist) (HKD) HKD Dis Bilanciati Misti - Internazionali 28/06/2019LU2010164445 Retail GS US CORE Equity Portfolio Other Currency (Acc.) (HKD) (Close) HKD Acc Azionari USA 28/06/2019IE00BK8X5F09 Retail Lyxor/Tiedemann Arbitrage Strategy O USD USD Acc Alternative - Azionari Long/Short 19/07/2019LU1963826406 Retail MainFirst Global Dividend Stars L CHF Dis Azionari Internazionali 01/07/2019LU1980856006 Retail New Capital Lux Cash USD M Inc USD Dis Liquidità - USD 04/06/2019LU1919842770 Retail ODDO BHF Artificial Intelligence CNw-EUR[H] EUR Acc Azionari Settoriali - Technology 11/06/2019LU1919842937 Retail ODDO BHF Artificial Intelligence CNw-USD USD Acc Azionari Settoriali - Technology 11/06/2019FR0013411931 Retail ODDO BHF Haut Rendement 2025 DR-USD[H] USD Dis Obbligazionari Internazionali - High Yield 09/07/2019LU1823378382 Retail PrivilEdge Payden Emerging Market Debt Syst. Hdg (EUR) PA EUR Acc Obbligazionari Mercati Emergenti Internazionali 14/08/2019LU2009043386 Retail T. Rowe Price Global Equity Dividend Ax USD Dis Azionari Internazionali 21/06/2019LU1372929718 Retail T. Rowe Price US Aggregate Bond Q USD Acc Obbligazionari USD 07/06/2019LU2002720485 Istituzionale Amundi Emerging Markets Blended Bond M2 EUR (c) EUR Acc Obbligazionari Mercati Emergenti Internazionali 01/08/2019LU2002721020 Istituzionale Amundi Euro Corporate Short Term Bond M2 EUR (c) EUR Acc Obbligazionari Euro - Corporate 01/08/2019LU2002721459 Istituzionale Amundi European Convertible Bond M2 EUR Ad (d) EUR Dis Obbligazionari Europe - Convertibili 01/08/2019LU2002721533 Istituzionale Amundi European Equity Conservative M2 EUR (c) EUR Acc Azionari Europe 01/08/2019LU2002721962 Istituzionale Amundi Global Convertible Bond M2 EUR Ad (d) EUR Dis Obbligazionari Internazionali Convertibili 01/08/2019LU2002722770 Istituzionale Amundi Global Perspectives M2 EUR (c) EUR Acc Flessibili - Internazionali 01/08/2019LU2002723158 Istituzionale Amundi Pioneer Income Opportunities M2 EUR (c) EUR Acc Flessibili - Internazionali 01/08/2019LU2002723588 Istituzionale Amundi Pioneer US Corporate Bond M2 EUR Hgd (c) EUR Acc Obbligazionari USD - Corporate 12/08/2019LU2002723745 Istituzionale Amundi Polen Capital Global Growth M2 EUR (c) EUR Acc Azionari Internazionali 01/08/2019LU2002724396 Istituzionale Amundi Target Coupon M2 EUR Ad (d) EUR Dis Obbligazionari Internazionali 01/08/2019LU2027368237 Istituzionale AXA World Framlington Clean Economy I Dist USD USD Dis Azionari Internazionali 31/07/2019LU2027368666 Istituzionale AXA World Framlington Fintech I Dist USD USD Dis Azionari Settoriali - Technology 31/07/2019LU1830284219 Istituzionale AXA World Framlington Longevity Economy I Cap USD USD Acc Azionari Settoriali - Health Care 12/09/2019LU2014480698 Istituzionale AXA World Framlington Women Empowerment I Dist EUR EUR Dis Azionari Internazionali 17/07/2019IE00BJ9MTQ85 Istituzionale BFI Dublin iShares EM Government Bond Index (IE) Inst. Acc EUR Hedged EUR Acc Obbligazionari Mercati Emergenti Internazionali 02/08/2019LU2032644028 Istituzionale BGF World Financials I2 EUR EUR Acc Azionari Settoriali - Banks and Financials 31/07/2019LU1592890799 Istituzionale BlueBay Global Sovereign Opportunities I - SEK (CPerf) SEK Acc Obbligazionari Internazionali 23/09/2019LU0532994315 Istituzionale Capital Group Emerging Markets Local Currency Debt (LUX) A4 EUR Acc Obbligazionari Mercati Emergenti Internazionali 29/08/2019LU1799130114 Istituzionale Credit Suisse Nova (Lux) Supply Chain Finance High Income IBH5 EUR EUR Acc Azionari Settoriali - Banks and Financials 09/09/2019LU1875412550 Istituzionale CS Investment 1 Credit Suisse (Lux) AgaNola Global Convertible Bond EBH EUR EUR Acc Obbligazionari Internazionali Convertibili 08/08/2019LU2039695031 Istituzionale CS Investment 1 Credit Suisse (Lux) AgaNola Global Value Bond DA USD USD Dis Obbligazionari Internazionali 16/08/2019LU2001707095 Istituzionale CS Investment 1 Credit Suisse (Lux) Contingent Capital Euro EA EUR EUR Dis Obbligazionari Internazionali Convertibili 04/09/2019LU1160527500 Istituzionale CS Investment 1 Credit Suisse (Lux) Contingent Capital Euro EBH CHF CHF Acc Obbligazionari Internazionali Convertibili 24/07/2019LU1160527682 Istituzionale CS Investment 1 Credit Suisse (Lux) Contingent Capital Euro EBH USD USD Acc Obbligazionari Internazionali Convertibili 24/07/2019LU1166640620 Istituzionale CS Investment 1 Credit Suisse (Lux) Credit Special Situation IA USD USD Dis Obbligazionari Internazionali 05/07/2019LU1951512372 Istituzionale CS Investment 2 Credit Suisse (Lux) Digital Health Equity IA EUR EUR Dis Azionari Settoriali - Health Care 12/06/2019LU1561147585 Istituzionale CS Investment 2 Credit Suisse (Lux) Security Equity A USD USD Dis Azionari Internazionali 05/09/2019LU2021636456 Istituzionale CS Investment 3 Credit Suisse (Lux) Emerging Market Corporate Bond IAH CHF CHF Dis Obbligazionari Mercati Emergenti Internazionali 22/07/2019LU2029718652 Istituzionale CS Investment 4 Credit Suisse (Lux) Global High Income USD IAH CHF CHF Dis Obbligazionari Internazionali - High Yield 24/07/2019LU1790340423 Istituzionale Edmond de Rothschild Fund Emerging Credit CR-USD USD Acc Flessibili - Internazionali 06/09/2019LU2001622773 Istituzionale GS Global CORE Equity Portfolio Class I (Acc.) (Snap) USD Acc Azionari Internazionali 06/06/2019LU1991110781 Istituzionale GS Global CORE Equity Portfolio Class IO (Cap M-Dist) (Snap) USD Dis Azionari Internazionali 14/06/2019LU1747650908 Istituzionale JPM EUR Liquidity Lvnav E (flex Dist.) EUR Dis Liquidità - EUR 25/06/2019LU1873131129 Istituzionale JPM USD Liquidity Lvnav Capital (acc.) USD Acc Liquidità - USD 14/08/2019LU2008814787 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond EUR C-H Acc EUR Acc Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2008814944 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond EUR C-H Dis EUR Dis Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2008815164 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond EUR CI-H Acc EUR Acc Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2008815321 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond EUR CI-H Dis EUR Dis Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2008815750 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond EUR LI-H Acc EUR Acc Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2008815917 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond EUR LI-H Dis EUR Dis Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2008814605 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond USD C Acc USD Acc Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2008814860 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond USD C Dis USD Dis Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2008815081 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond USD CI Acc USD Acc Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2008815248 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond USD CI Dis USD Dis Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2008815677 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond USD LI Acc USD Acc Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2008815834 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Corporate ESG Bond USD LI Dis USD Dis Obbligazionari Mercati Emergenti - Corporate 25/07/2019LU2016076981 Istituzionale M&G (Lux) Emerging Markets Hard Currency Bond EUR CI Acc EUR Acc Obbligazionari Mercati Emergenti Internazionali 15/07/2019LU1963825697 Istituzionale MainFirst Global Dividend Stars E EUR Acc Azionari Internazionali 01/07/2019LU1963825770 Istituzionale MainFirst Global Dividend Stars F EUR Dis Azionari Internazionali 01/07/2019LU1963826588 Istituzionale MainFirst Global Dividend Stars M CHF Acc Azionari Internazionali 01/07/2019IE00BK6M1400 Istituzionale Man GLG Alpha Select Alternative Class DNY H EUR Shares EUR Acc Alternative - Azionari Long/Short 22/07/2019LU2027374805 Istituzionale Morgan Stanley IF Global Endurance Fund Z USD Acc Azionari Internazionali 30/08/2019LU2027374128 Istituzionale Morgan Stanley IF Global Permanence Fund Z USD Acc Azionari Internazionali 30/08/2019IE00BK958X43 Istituzionale PIMCO Global Investors Series Emerging Markets Bond Esg Administrative Acc USD Acc Obbligazionari Mercati Emergenti Internazionali 10/07/2019IE00BK958Z66 Istituzionale PIMCO Global Investors Series Emerging Markets Bond Esg Institutional Income USD Dis Obbligazionari Mercati Emergenti Internazionali 10/07/2019LU2036931686 Istituzionale T. Rowe Price Global High Income Bond Ih (GBP) 10 GBP Acc Obbligazionari Internazionali - High Yield 12/08/2019LU1991433878 Istituzionale UBS (Lux) Bond Fund Global Flexible (GBP hedged) Q-acc GBP Acc Obbligazionari Internazionali 27/06/2019LU1991167898 Istituzionale UBS (Lux) Bond Global Short Term Flexible (USD) (AUD hedged) Q-acc AUD Acc Obbligazionari USD - Breve Termine 13/06/2019LU1972674706 Istituzionale UBS (Lux) Equity Global Emerging Markets Opportunity (USD) (CHF hedged) Q-acc CHF Acc Azionari Mercati Emergenti - Internazionali 13/06/2019LU1972668138 Istituzionale UBS (Lux) Equity Global Emerging Markets Opportunity (USD) (CHF hedged) Q-dist CHF Dis Azionari Mercati Emergenti - Internazionali 13/06/2019

TABELLA DEI DIVIDENDI FONDI COMUNIIl valore netto del dividendo è calcolato in base ad aliquota equalizzata LIE (% patrimonio del fondo investito in titoli di stato)

CODICE ISIN DENOMINAZIONE PAGAMENTO LORDO NETTO VAL ALIQUOTA EQ

AT0000A0QQ80 Raiffeisen Capital Manag. Raiffeisen Fund Conservative SA 02/09/19 0,11000 0,08746 EUR 20,48800%LU1099987536 MFS Meridian - Diversified Income WH2 GBP 03/09/19 0,02752 0,02094 GBP 23,93200%LU0125948280 MFS Meridian - Emerging Markets Debt A2 USD 03/09/19 0,05500 0,04430 USD 19,44800%LU1399132726 MFS Meridian - Emerging Markets Debt Lcl Ccy A3 USD 03/09/19 0,05215 0,04430 USD 15,05700%LU0870260196 MFS Meridian - Emerging Markets Debt Lcl Ccy N2 USD 03/09/19 0,02301 0,01955 USD 15,05700%LU1399133534 MFS Meridian - Emerging Markets Debt Lcl Ccy N3 USD 03/09/19 0,05109 0,04340 USD 15,05700%LU0808560832 MFS Meridian - Emerging Markets Debt Lcl Ccy W2 USD 03/09/19 0,02992 0,02541 USD 15,05700%LU1399133880 MFS Meridian - Emerging Markets Debt Lcl Ccy W3 USD 03/09/19 0,05304 0,04505 USD 15,05700%LU0870259263 MFS Meridian - Emerging Markets Debt N2 USD 03/09/19 0,02505 0,02018 USD 19,44800%LU0808560329 MFS Meridian - Emerging Markets Debt WH2 GBP 03/09/19 0,03105 0,02501 GBP 19,44800%LU0458495974 MFS Meridian - Global Credit A2 USD 03/09/19 0,02000 0,01487 USD 25,64500%LU0808561566 MFS Meridian - Global Credit W2 USD 03/09/19 0,02241 0,01666 USD 25,64500%LU0035378891 MFS Meridian - Global High Yield A2 USD 03/09/19 0,02200 0,01633 USD 25,75200%LU1340702775 MFS Meridian - Global Opportunistic Bond A2 USD 03/09/19 0,01800 0,01439 USD 20,05400%LU1340702858 MFS Meridian - Global Opportunistic Bond A3 USD 03/09/19 0,02388 0,01909 USD 20,05400%LU1340704128 MFS Meridian - Global Opportunistic Bond N2 USD 03/09/19 0,01355 0,01083 USD 20,05400%LU1340704391 MFS Meridian - Global Opportunistic Bond N3 USD 03/09/19 0,02521 0,02015 USD 20,05400%LU0219444675 MFS Meridian - Inflation Adjusted Bond A2 USD 03/09/19 0,01500 0,01295 USD 13,66900%

LU0870263372 MFS Meridian - Inflation Adjusted Bond N2 USD 03/09/19 0,00739 0,00638 USD 13,66900%LU0808562028 MFS Meridian - Inflation Adjusted Bond W2 USD 03/09/19 0,01594 0,01376 USD 13,66900%LU0219443354 MFS Meridian - Limited Maturity A2 USD 03/09/19 0,01550 0,01167 USD 24,68700%LU0870264420 MFS Meridian - Limited Maturity N2 USD 03/09/19 0,01323 0,00996 USD 24,68700%LU0870266631 MFS Meridian - U.S. Corporate Bond A2 USD 03/09/19 0,02050 0,01525 USD 25,60200%LU1399131595 MFS Meridian - U.S. Corporate Bond A3 USD 03/09/19 0,03142 0,02338 USD 25,60200%LU1399132130 MFS Meridian - U.S. Corporate Bond N3 USD 03/09/19 0,03042 0,02263 USD 25,60200%LU1399132486 MFS Meridian - U.S. Corporate Bond W3 USD 03/09/19 0,03147 0,02341 USD 25,60200%LU0219443271 MFS Meridian - U.S. Government Bond A2 USD 03/09/19 0,01600 0,01261 USD 21,19700%LU0219443438 MFS Meridian - U.S. Total Return Bond A2 USD 03/09/19 0,02100 0,01599 USD 23,83700%LU1399134185 MFS Meridian - U.S. Total Return Bond A3 USD 03/09/19 0,02689 0,02048 USD 23,83700%LU1399134771 MFS Meridian - U.S. Total Return Bond N3 USD 03/09/19 0,02884 0,02197 USD 23,83700%LU0808562887 MFS Meridian - U.S. Total Return Bond W2 USD 03/09/19 0,02468 0,01880 USD 23,83700%LU1399134938 MFS Meridian - U.S. Total Return Bond W3 USD 03/09/19 0,02985 0,02273 USD 23,83700%LU1695534757 Vontobel TwentyFour Strategic Income AQH 13/09/19 0,82000 0,63610 EUR 22,42700%LU1695534674 Vontobel TwentyFour Strategic Income AQH 13/09/19 0,93000 0,72143 USD 22,42700%AT0000A0PG42 Raiffeisen Capital Manag. Obbligazionario EuroCorp S 16/09/19 0,11000 0,08167 EUR 25,75200%AT0000A0PG59 Raiffeisen Capital Manag. Obblig Europa High Yield S 16/09/19 0,18000 0,13320 EUR 26,00000%AT0000A0PG34 Raiffeisen Capital Manag. Obbligazionario Europeo S 16/09/19 0,01000 0,00851 EUR 14,89800%AT0000A0LY69 Raiffeisen Capital Manag. Obbligazionario Fond Globale S 16/09/19 0,15000 0,12755 EUR 14,96800%AT0000A0PG67 Raiffeisen Capital Manag. Obbl Mercati Emergenti S 16/09/19 0,28000 0,22416 EUR 19,94400%

CODICE ISIN DENOMINAZIONE PAGAMENTO LORDO NETTO VAL ALIQUOTA EQ

30 settembre 2019 - n. 18 Bollettino delle Estrazioni Pag. 267

CODICE ISIN DENOMINAZIONE PAGAMENTO LORDO NETTO VAL ALIQUOTA EQ CODICE ISIN DENOMINAZIONE PAGAMENTO LORDO NETTO VAL ALIQUOTA EQ

LU1555762357 JPM Asia Pacific Income D (mth) - EUR (hedged) 17/09/19 0,34900 0,25862 EUR 25,89600%LU1555762860 JPM Emerging Markets Dividend D (mth) - EUR 17/09/19 0,40400 0,29896 EUR 26,00000%LU1555763249 JPM Europe Strategic Dividend D (mth) - EUR (hedged) 17/09/19 0,39000 0,28860 EUR 26,00000%LU1555763595 JPM Global Dividend D (mth) - EUR (hedged) 17/09/19 0,26500 0,19610 EUR 26,00000%LU1555764056 JPM Global Income Conservative D (mth) - EUR 17/09/19 0,26600 0,19944 EUR 25,02300%LU1555763835 JPM Global Income D (mth) - EUR 17/09/19 0,31000 0,23009 EUR 25,77900%LU1555763165 JPM Total Emerging Markets Income D (mth) - EUR 17/09/19 0,37800 0,29299 EUR 22,48900%LU1627375626 Allianz US Short Duration High Income Bond - AQ - USD 18/09/19 0,10070 0,07452 USD 26,00000%LU1097743329 CS (Lux) Global High Income Fund USD A 18/09/19 1,55000 1,15566 USD 25,44100%LU1109643400 CS (Lux) Global High Income Fund USD AH CHF 18/09/19 1,40000 1,04383 CHF 25,44100%IE00B7KXQ091 Janus Henderson Balanced A$inc 18/09/19 0,03680 0,02803 USD 23,84200%IE0004445676 Janus Henderson Flexible Income A$inc 18/09/19 0,03061 0,02346 USD 23,34900%IE00B4KYH756 Janus Henderson Global High Yield A$inc 18/09/19 0,04055 0,03001 USD 26,00000%IE00B43M7D28 Janus Henderson Global Investment Grade Bond A$inc 18/09/19 0,02356 0,01789 USD 24,05400%IE00BLWF5Q02 Janus Henderson Global Unconstrained Bond A$inc 18/09/19 0,02093 0,01564 USD 25,24000%IE0004446757 Janus Henderson High Yield A$inc 18/09/19 0,03401 0,02520 USD 25,90700%IE0004858456 Janus Henderson US Short-Term Bond A$inc 18/09/19 0,01542 0,01175 USD 23,79800%LU1282649901 Allianz Dynamic Asian High Yield Bond - AMg - USD 19/09/19 0,06000 0,04472 USD 25,46400%LU1311290768 Allianz Dynamic Asian High Yield Bond - AMg (H2-EUR) - EUR 19/09/19 0,03500 0,02609 EUR 25,46400%LU1064047639 Allianz Emerging Mark Short Dur Def Bond - AM (H2-EUR) - EUR 19/09/19 0,00417 0,00315 EUR 24,56900%LU0889221072 Allianz Euro High Yield Bond - AM - EUR 19/09/19 0,03300 0,02442 EUR 26,00000%LU1221075150 Allianz Europe Income and Growth - AM - EUR 19/09/19 0,02500 0,01850 EUR 25,98400%LU0706718672 Allianz Flexi Asia Bond - AM (H2-EUR) - EUR 19/09/19 0,00800 0,00593 EUR 25,91800%LU1568875873 Allianz Global Multi-Asset Credit - AQ - USD 19/09/19 0,04795 0,03560 USD 25,75400%LU0820561818 Allianz Income and Growth - AM - USD 19/09/19 0,06000 0,04442 USD 25,96600%LU0913601281 Allianz Income and Growth - AM (H2-EUR) - EUR 19/09/19 0,03500 0,02591 EUR 25,96600%LU1145028129 Allianz Income and Growth - AQ - USD 19/09/19 0,10480 0,07759 USD 25,96600%LU1145024482 Allianz Income and Growth - AQ (H2-EUR) - EUR 19/09/19 0,26065 0,19297 EUR 25,96600%LU0516397667 Allianz US High Yield - AM - USD 19/09/19 0,04200 0,03111 USD 25,92700%LU0676280711 Allianz US High Yield - AM (H2-EUR) - EUR 19/09/19 0,01700 0,01259 EUR 25,92700%LU0053666078 JPM America Equity A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0224733013 JPM Asia Growth A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0613488591 JPM Asia Pacific Equity A (dist) - USD 19/09/19 1,09000 0,80660 USD 26,00000%LU0117844026 JPM Asia Pacific Income A (dist) USD 19/09/19 0,83000 0,61506 USD 25,89600%LU0318934535 JPM Brazil Equity A (dist) USD 19/09/19 0,07000 0,05180 USD 26,00000%LU0051755006 JPM China A (dist) USD 19/09/19 0,09000 0,06660 USD 26,00000%LU0051759099 JPM Emerging Europe Equity A (dist) EUR 19/09/19 1,49000 1,10260 EUR 26,00000%LU0784324542 JPM Emerging Markets Debt A (dist) - USD 19/09/19 3,24000 2,53773 USD 21,67500%LU0072845869 JPM Emerging Markets Debt A (dist) EUR (hedged) 19/09/19 0,29000 0,22714 EUR 21,67500%LU0053685615 JPM Emerging Markets Equity A (dist) USD 19/09/19 0,09000 0,06660 USD 26,00000%LU0332400315 JPM Emerging Markets Local Currency Debt A (dist) EUR 19/09/19 3,60000 2,94743 EUR 18,12700%LU0776316233 JPM Emerging Markets Opportunities A (dist) - USD 19/09/19 1,10000 0,81400 USD 26,00000%LU0083573666 JPM Emerging Middle East Equity A (dist) USD 19/09/19 0,50000 0,37000 USD 26,00000%LU0955580385 JPM Euro Aggregate Bond A (dist) - EUR 19/09/19 0,20000 0,16307 EUR 18,46600%LU0408877503 JPM Euro Government Short Duration Bond A (dist) - EUR 19/09/19 0,01000 0,00861 EUR 13,88400%LU0089640097 JPM Euroland Equity A (dist) EUR 19/09/19 0,73000 0,54020 EUR 26,00000%LU0119062650 JPM Europe Dynamic A (dist) EUR 19/09/19 0,30000 0,22200 EUR 26,00000%LU0210073408 JPM Europe Dynamic Small Cap A (perf) (dist) EUR 19/09/19 0,16000 0,11840 EUR 26,00000%LU0104030142 JPM Europe Dynamic Technologies A (dist) EUR 19/09/19 0,01000 0,00740 EUR 26,00000%LU0053685029 JPM Europe Equity A (dist) EUR 19/09/19 1,11000 0,82140 EUR 26,00000%LU0289228842 JPM Europe Equity Plus A (perf) (dist) EUR 19/09/19 0,21000 0,15540 EUR 26,00000%LU0091079839 JPM Europe High Yield Bond A (dist) EUR 19/09/19 0,08000 0,05922 EUR 25,97700%LU0053687074 JPM Europe Small Cap A (dist) EUR 19/09/19 0,80000 0,59200 EUR 26,00000%LU0107398538 JPM Europe Strategic Growth A (dist) EUR 19/09/19 0,07000 0,05180 EUR 26,00000%LU0107398884 JPM Europe Strategic Value A (dist) EUR 19/09/19 0,48000 0,35520 EUR 26,00000%LU0697243029 JPM Financials Bond A (dist) - EUR 19/09/19 2,84000 2,10160 EUR 26,00000%LU0053696067 JPM Global Aggregate Bond A (dist) USD 19/09/19 0,16000 0,12740 USD 20,37500%LU1839124960 JPM Global Bond Opportunities A (dist) - USD 19/09/19 2,87000 2,16676 USD 24,50300%LU0129412341 JPM Global Convertibles (EUR) A (dist) EUR 19/09/19 0,01000 0,00740 EUR 26,00000%LU0790204860 JPM Global Corporate Bond A (dist) - EUR (hedged) 19/09/19 1,97000 1,45794 EUR 25,99300%LU0423858918 JPM Global Corporate Bond C (dist) - GBP (hedged) 19/09/19 2,08000 1,53935 GBP 25,99300%LU0119067295 JPM Global Dynamic A (dist) USD 19/09/19 0,11000 0,08140 USD 26,00000%LU0168341575 JPM Global Focus A (dist) EUR 19/09/19 0,03000 0,02220 EUR 26,00000%LU0432979374 JPM Global Healthcare A (dist) - USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0208853514 JPM Global Natural Resources A (dist) EUR 19/09/19 0,21000 0,15540 EUR 26,00000%LU0336377568 JPM Global Real Estate Sec (USD) A (dist) EUR 19/09/19 0,08000 0,05920 EUR 26,00000%LU0111753769 JPM Global Socially Responsible A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0707697438 JPM Global Strategic Bond C (perf) (dist) - USD 19/09/19 3,11000 2,33004 USD 25,07900%LU0336376248 JPM Global Unconstrained Equity A (dist) EUR 19/09/19 0,01000 0,00740 EUR 26,00000%LU0089639750 JPM Global Unconstrained Equity A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0117841782 JPM Greater China A (dist) USD 19/09/19 0,03000 0,02220 USD 26,00000%LU0058908533 JPM India A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0053696224 JPM Japan Equity A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0301635750 JPM Korea Equity A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0053687314 JPM Latin America Equity A (dist) USD 19/09/19 0,46000 0,34040 USD 26,00000%LU0052474979 JPM Pacific Equity A (dist) USD 19/09/19 0,03000 0,02220 USD 26,00000%LU0215049551 JPM Russia A (dist) USD 19/09/19 0,52000 0,38480 USD 26,00000%LU0053692744 JPM Sterling Bond A (dist) GBP 19/09/19 0,02000 0,01498 GBP 25,08900%LU0117843481 JPM Taiwan A (dist) USD 19/09/19 0,35000 0,25900 USD 26,00000%LU0117838564 JPM US Aggregate Bond A (dist) USD 19/09/19 0,24000 0,18488 USD 22,96500%LU0119063898 JPM US Growth A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0281482678 JPM US Select Equity Plus A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0053671581 JPM US Small Cap Growth A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0053697206 JPM US Smaller Companies A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0082616367 JPM US Technology A (dist) USD 19/09/19 0,01000 0,00740 USD 26,00000%LU0119066131 JPM US Value A (dist) USD 19/09/19 0,03000 0,02220 USD 26,00000%IE00B23Z8Z66 Legg Mason Brandywine Global Fixed Inc A Euro Dist S 19/09/19 1,46455 1,26586 EUR 13,56700%IE00B556SN66 Legg Mason Brandywine Global Fixed Income A US$ Dist M 19/09/19 0,15524 0,13418 USD 13,56700%IE0033637442 Legg Mason Brandywine Global Fixed Income A US$ Dist S 19/09/19 1,59552 1,37905 USD 13,56700%IE00B9KHJ624 Legg Mason Brandywine Global Income US$ Dist M Plus e 19/09/19 0,31112 0,24392 USD 21,59900%IE00B3V5M979 Legg Mason Brandywine Global Opportunistic Fixed In 19/09/19 0,19717 0,16643 USD 15,59200%IE00B9782Q97 Legg Mason ClearBridge Tactical Dividend Income A 19/09/19 0,16602 0,12286 EUR 26,00000%IE00B9KHL117 Legg Mason ClearBridge Tactical Dividend Income A 19/09/19 0,19372 0,14336 USD 26,00000%IE00B2Q1FG14 Legg Mason Western Asset Asian Opportunities A US$ Dist M 19/09/19 0,24600 0,20180 USD 17,96800%IE00B23Z9N10 Legg Mason Western Asset Emerging Markets Total Return 19/09/19 0,31038 0,24367 USD 21,49100%IE00BB36BW05 Legg Mason Western Asset Emerging Markets Total Return 19/09/19 0,22089 0,17342 EUR 21,49100%IE00B53RGD78 Legg Mason Western Asset Global Core Plus Bond A US$ Dist D 19/09/19 0,09750 0,07922 USD 18,75100%IE00B19Z6Y83 Legg Mason Western Asset Global High Yield A US$ Dist D 19/09/19 0,28400 0,21844 USD 23,08400%IE00B2417S93 Legg Mason Western Asset Global High Yield A US$ Dist M 19/09/19 0,31297 0,24072 USD 23,08400%IE00BB36BY29 Legg Mason Western Asset Global High Yield E Euro Dist 19/09/19 0,26275 0,20209 EUR 23,08400%IE00B23Z7K49 Legg Mason Western Asset Global Multi Strategy A Euro Dist 19/09/19 0,27168 0,21230 EUR 21,85600%IE0031618964 Legg Mason Western Asset Global Multi Strategy A US$ Dist D 19/09/19 0,36009 0,28139 USD 21,85600%IE00B23Z7H10 Legg Mason Western Asset Global Multi Strategy A US$ Dist M 19/09/19 0,30753 0,24031 USD 21,85600%IE00BB36C055 Legg Mason Western Asset Global Multi Strategy E Euro 19/09/19 0,23691 0,18513 EUR 21,85600%IE00BVZCMJ02 Legg Mason Western Asset Macro Opportunities Bond A 19/09/19 2,19902 1,78818 EUR 18,68300%IE00B4Y6F407 Legg Mason Western Asset Short Duration Blue Chip Bond A 19/09/19 0,06345 0,04814 USD 24,12400%IE00B23Z9V93 Legg Mason Western Asset Short Duration High 19/09/19 0,30357 0,22492 USD 25,90600%IE00BF3FP896 Legg Mason Western Asset Structured Opportunities D Euro 19/09/19 0,34165 0,25282 EUR 26,00000%IE00BF3FPC39 Legg Mason Western Asset Structured Opportunities D US$ Dist M 19/09/19 0,35442 0,26227 USD 26,00000%IE00B23Z9G43 Legg Mason Western Asset US High Yield A US$ Dist M 19/09/19 0,35074 0,26016 USD 25,82500%IE00BCQNQK89 Legg Mason Western Asset US Mortgage-Backed Securities 19/09/19 0,23658 0,17577 USD 25,70300%LU0414403500 BGF Asia Pacific Equity Income Fund Class A5G USD 25/09/19 0,15039 0,11129 USD 25,99500%LU0628613472 BGF Asia Pacific Equity Income Fund Class E5G Hedged EUR 25/09/19 0,10213 0,07558 EUR 25,99500%LU1728557684 BGF Asian High Yield Bond Fund E5 EUR Hedged 25/09/19 0,16895 0,12502 EUR 26,00000%LU1728558732 BGF Dynamic High Income Fund E5 EUR Hedged 25/09/19 0,15532 0,11560 EUR 25,57300%LU1062842965 BGF Emerging Markets Bond Fund Class E5 Hedged EUR 25/09/19 0,07987 0,06570 EUR 17,73300%LU1062843187 BGF Emerging Markets Corporate Bond Fund Class E5 25/09/19 0,07472 0,05536 EUR 25,91200%LU0651947912 BGF Emerging Markets Equity Income Fund Class A5G USD 25/09/19 0,12834 0,09499 USD 25,98000%LU0653880731 BGF Emerging Markets Equity Income Fund Class E5G 25/09/19 0,11080 0,08201 EUR 25,98000%LU1062843260 BGF Emerging Markets Local Currency Bond Fund Class E5 25/09/19 0,06960 0,06001 EUR 13,76800%LU0561744862 BGF European Equity Income Fund Class A5G EUR 25/09/19 0,07462 0,05522 EUR 25,99900%LU0579995191 BGF European Equity Income Fund Class E5G EUR 25/09/19 0,07186 0,05317 EUR 25,99900%LU1270846964 BGF European High Yield Bond Fund Class E5 EUR 25/09/19 0,07289 0,05394 EUR 26,00000%LU0278719413 BGF Global Enhanced Equity Yield Fund Class E5 25/09/19 0,14221 0,10523 EUR 26,00000%

LU0625451512 BGF Global Equity Income Fund Class A5G Hedged EUR 25/09/19 0,08080 0,05979 EUR 26,00000%LU0553294199 BGF Global Equity Income Fund Class A5G USD 25/09/19 0,09362 0,06928 USD 26,00000%LU0628613126 BGF Global Equity Income Fund Class E5G Hedged EUR 25/09/19 0,07554 0,05590 EUR 26,00000%LU0579999342 BGF Global Equity Income Fund Class E5G USD 25/09/19 0,08998 0,06658 USD 26,00000%LU0500207039 BGF Global High Yield Bond Fund Class E5 Hedged EUR 25/09/19 0,10207 0,07563 EUR 25,90600%LU0784385501 BGF Global Multi-Asset Income Fund Class E5G Hedged EUR 25/09/19 0,10880 0,08098 EUR 25,57100%LU1129992480 BGF Global Multi-Asset Income Fund Class I5G Hedged EUR 25/09/19 0,11695 0,08704 EUR 25,57100%LU0612318971 BGF Natural Resources Growth & Income Fund Class A5G USD 25/09/19 0,05155 0,03815 USD 25,99500%LU0612319946 BGF Natural Resources Growth & Income Fund Class E5G 25/09/19 0,04593 0,03399 EUR 25,99500%LU0743605056 BGF North American Equity Income Fund Class E5G EUR 25/09/19 0,09297 0,06880 EUR 26,00000%LU1091780046 DPAM L Global Target Income A Dist 27/09/19 0,71000 0,55876 EUR 21,30200%LU1124234862 Aberdeen Standard SICAV I - Diversified Income Fund A 30/09/19 0,03556 0,02734 USD 23,11300%LU1475069297 Aberdeen Standard SICAV I - Diversified Income Fund W 30/09/19 0,03559 0,02736 USD 23,11300%LU0566480033 Aberdeen Standard SICAV I - Emerging Markets Corporate Bond 30/09/19 0,03489 0,02582 USD 25,99800%LU0566481270 Aberdeen Standard SICAV I - Emerging Markets Corporate 30/09/19 0,04949 0,03662 USD 25,99800%LU0396317843 Aberdeen Standard SICAV I - Emerging Markets Local C 30/09/19 0,02230 0,01920 USD 13,88800%LU0963865083 Aberdeen Standard SICAV I - Frontier Markets Bond Fund A 30/09/19 0,04224 0,03406 USD 19,37300%LU1756175318 Aberdeen Standard SICAV I - Frontier Markets Bond Fund W 30/09/19 0,03268 0,02635 USD 19,37300%LU1254412114 Aberdeen Standard SICAV I - Indian Bond Fund A MInc USD 30/09/19 0,03663 0,03012 USD 17,77600%LU0132413252 Aberdeen Standard SICAV I - Select Emerging Markets Bond 30/09/19 0,06045 0,04894 USD 19,03200%LU0231456855 Aberdeen Standard SICAV I - Select Euro High Yield Bond 30/09/19 0,01354 0,01003 GBP 25,88000%LU0411469744 Aberdeen Standard SICAV I - Select Euro High Yield Bond 30/09/19 0,04617 0,03422 GBP 25,88000%LU1078738058 BNP PARIBAS A FUND European Multi-Asset Income Classic MD 30/09/19 0,33000 0,24900 EUR 24,54400%LU1056594408 BNP Paribas L1 Multi-Asset Income Classic MD 30/09/19 0,28000 0,21176 EUR 24,37100%LU0823379549 BNPP Asia Ex-Japan Bond Classic MD Dis 30/09/19 0,34000 0,26657 USD 21,59700%LU0823391163 BNPP Bond USD Classic MD Dis 30/09/19 0,28000 0,21082 USD 24,70600%LU0089277312 BNPP Emerging Bond Classic MD Dis 30/09/19 0,54000 0,43708 USD 19,05900%LU0823389779 BNPP Emerging Bond Opportunities Classic MD Dis 30/09/19 0,13000 0,10587 USD 18,55800%LU1721428420 BNPP Global Convertible Classic MD Dis 30/09/19 0,04000 0,02961 USD 25,96500%LU0823386080 BNPP Local Emerging Bond Classic MD Dis 30/09/19 0,26000 0,21865 USD 15,90500%LU1695534591 Vontobel TwentyFour Strategic Income AQ 30/09/19 0,73000 0,56628 GBP 22,42700%LU1695534674 Vontobel TwentyFour Strategic Income AQH 30/09/19 0,93000 0,72143 USD 22,42700%LU0232526359 AB FCP I American Income Portfolio C EUR 01/10/19 0,02880 0,02264 EUR 21,37600%LU0447424622 AB FCP I American Income Portfolio CT 01/10/19 0,05360 0,04214 USD 21,37600%LU0246605595 AB FCP I Emerging Markets Debt Portfolio C 01/10/19 0,06320 0,05146 USD 18,58000%LU0246609316 AB FCP I Emerging Markets Debt Portfolio C EUR 01/10/19 0,05690 0,04633 EUR 18,58000%LU0173638916 AB FCP I European Income Portfolio AT 01/10/19 0,01870 0,01476 EUR 21,09600%LU0095026026 AB FCP I European Income Portfolio C 01/10/19 0,01610 0,01270 EUR 21,09600%LU0232563808 AB FCP I Global High Yield Portfolio C EUR 01/10/19 0,01850 0,01432 EUR 22,59700%LU0447424465 AB FCP I Global High Yield Portfolio CT 01/10/19 0,06950 0,05380 USD 22,59700%LU0871810577 AB FCP I Global High Yield Portfolio IT 01/10/19 0,07590 0,05875 USD 22,59700%LU0496384859 AB I Euro High Yield Portfolio AT 01/10/19 0,03310 0,02449 EUR 26,00000%AT0000A1JU74 Raiffeisen Capital Manag. Income SA 01/10/19 7,50000 5,77208 EUR 23,03900%AT0000A0PH66 Raiffeisen Capital Manag. Obbligazionario Globale S 01/10/19 0,06000 0,05085 EUR 15,24600%AT0000A0PH74 Raiffeisen Capital Manag. Obbligazionario Mercati Em 01/10/19 0,27000 0,23040 EUR 14,66500%GB0033884809 Threadneedle ICVC High Yield Bond Retail Gross Inc GBP 04/10/19 0,00133 0,00098 GBP 26,00000%GB00BPZ55F45 Threadneedle ICVC High Yield Bond Retail Gross Inc USD 04/10/19 0,00315 0,00233 USD 26,00000%GB0008371014 Threadneedle ICVC High Yield Bond Retail Inc GBP 04/10/19 0,00133 0,00098 GBP 26,00000%GB00BTN28457 Threadneedle ICVC Monthly Extra Income Retail Inc EUR 04/10/19 0,00978 0,00724 EUR 25,98600%GB0008370826 Threadneedle ICVC Monthly Extra Income Retail Inc GBP 04/10/19 0,00245 0,00181 GBP 25,98600%GB0033884684 Threadneedle ICVC Strategic Bond Retail Gross Inc GBP 04/10/19 0,00090 0,00067 GBP 25,52100%GB0031022378 Threadneedle ICVC Strategic Bond Retail Inc GBP 04/10/19 0,00090 0,00067 GBP 25,52100%GB0001529568 Threadneedle ICVC UK Monthly Income Retail Inc GBP 04/10/19 0,00270 0,00200 GBP 26,00000%

TABELLA DEI DIVIDENDI ETF Il valore netto del dividendo è calcolato in base ad aliquota equalizzata LIE (% patrimonio ETF investito in titoli di stato)

CODICE ISIN DENOMINAZIONE PAGAMENTO LORDO NETTO VAL ALIQUOTA EQ

IE00BF2B0L69 Franklin LibertyQ European Dividend UCITS ETF EUR Dist 30/09/19 0,15150 0,11211 EUR 26,00000%IE00BF2B0M76 Franklin LibertyQ Global Dividend UCITS ETF USD Dist 30/09/19 0,19270 0,14260 USD 26,00000%IE00BH3X8336 PIMCO Emerging Markets Advantage Local Bond Source 30/09/19 0,35177 0,30600 USD 13,01100%IE00BD8D5H32 Pimco Euro Short-Term High Yield Corporate Bond Index 30/09/19 0,02373 0,01758 EUR 25,89400%IE00BP9F2J32 PIMCO Low Duration Euro Corporate Bond Source UCITS 30/09/19 0,16826 0,12608 EUR 25,06600%IE00BP9F2H18 PIMCO Low Duration US Corporate Bond Source UCITS ETF 30/09/19 0,83116 0,63800 USD 23,24000%IE00B7N3YW49 PIMCO Short-Term High Yield Corporate Bond Index 30/09/19 0,45070 0,33422 USD 25,84500%IE00BF8HV600 PIMCO Short-Term High Yield Corporate Bond Index 30/09/19 0,39167 0,29044 EUR 25,84500%IE00B8GF1M35 SPDR Dow Jones Global Real Estate UCITS ETF USD 30/09/19 0,28930 0,21408 USD 26,00000%IE00B6YX5C33 SPDR S&P 500 UCITS ETF USD 30/09/19 1,15530 0,85492 USD 26,00000%IE00B5M1WJ87 SPDR S&P Euro Dividend Aristocrats UCITS ETF EUR 30/09/19 0,69100 0,51134 EUR 26,00000%IE00B6YX5D40 SPDR S&P US Dividend Aristocrats UCITS ETF USD 30/09/19 0,31510 0,23317 USD 26,00000%IE00BDFC6G93 JPM USD Emerging Markets Sovereign Bond Ucits Etf 07/10/19 0,45510 0,38061 USD 16,36800%IE00BDFC6Q91 JPM USD Ultra-Short Income Ucits Etf USD dist 07/10/19 0,27050 0,20064 USD 25,82600%

PROSPETTO DELLE CEDOLECODICE ISIN DESCRIZIONE SCADENZA LORDO NETTO SUCCESSIVA LORDO

XS0453820366 BANK OF AMERICA CO. 6.125% 09/21 15/09/2019 3,0625 2,26625 15/03/2020 3,0625

XS1109741246 BRITISH SKY BROADC. 1.50% 09/21 15/09/2019 1,5 1,11 15/09/2020 1,5

XS1109741329 BRITISH SKY BROADC. 2.50% 09/26 15/09/2019 2,5 1,85 15/09/2020 2,5

IT0005172322 BTP 15/03/16-23 0.95% 15/09/2019 0,475 0,415625 15/03/2020 0,475

IT0005135840 BTP 15/09/15-22 1.45% 15/09/2019 0,725 0,634375 15/03/2020 0,725

IT0004243512 BTPei 15/03/07-09/23 2.60% reale 15/09/2019 1,3 1,1375 15/03/2020 1,3

IT0004380546 BTPei 15/03/08-09/19 2.35% reale 15/09/2019 1,175 1,028125

IT0004604671 BTPei 15/03/10-09/21 2.10% reale 15/09/2019 1,05 0,91875 15/03/2020 1,05

IT0004735152 BTPei 15/03/11-09/26 3.10% reale 15/09/2019 1,55 1,35625 15/03/2020 1,55

IT0005004426 BTPei 15/03/14-09/24 2.35% reale 15/09/2019 1,175 1,028125 15/03/2020 1,175

IT0003745541 BTPei 15/09/04-35 2.35% reale 15/09/2019 1,175 1,028125 15/03/2020 1,175

IT0004545890 BTPei 15/09/09-41 2.55% reale 15/09/2019 1,275 1,115625 15/03/2020 1,275

IT0005138828 BTPei 15/09/15-32 1.25% reale 15/09/2019 0,625 0,546875 15/03/2020 0,625

XS1291175161 C.SUISSE LONDON 1.125% 09/20 15/09/2019 1,125 0,8325 15/09/2020 1,125

IT0005331878 CCTeu 15/03/18-09/25 (0.55 AT) 15/09/2019 0,163 0,142625 15/03/2020 0,072

XS1241228649 CITIGROUP INC TF+TV 06/23 15/09/2019 0,652575 0,482906 15/12/2019 0,579625

XS0676294696 EIB 2.75% 09/21 15/09/2019 2,75 2,40625 15/09/2020 2,75

XS0807336077 EIB 2.75% 09/25 15/09/2019 2,75 2,40625 15/09/2020 2,75

XS0858366098 EIB 1.375% 09/20 15/09/2019 1,375 1,203125 15/09/2020 1,375

XS0918749622 EIB 1.375% 09/21 15/09/2019 1,375 1,203125 15/09/2020 1,375

US298785FH49 EIB 2.875% 09/20 15/09/2019 1,4375 1,257813 15/03/2020 1,4375

XS1107247725 EIB EUR 1.75% 09/45 15/09/2019 1,75 1,53125 15/09/2020 1,75

XS1361554584 EIB EUR 1.125% 09/36 15/09/2019 1,125 0,984375 15/09/2020 1,125

US298785HA77 EIB USD 2.00% 03/21 15/09/2019 1,- 0,875 15/03/2020 1,-

US298785HH21 EIB USD 2.25% 03/22 15/09/2019 1,125 0,984375 15/03/2020 1,125

US298785HP47 EIB USD 2.50% 03/23 15/09/2019 1,25 1,09375 15/03/2020 1,25

US298785HV15 EIB USD 2.625% 03/24 15/09/2019 1,3125 1,148438 15/03/2020 1,3125

FI4000047089 FINLAND 03/09/12-15/09/22 1.625% 15/09/2019 1,625 1,421875 15/09/2020 1,625

US345370BU38 FORD MOTOR CO C 9.215% 09/21 15/09/2019 4,6075 3,40955 15/03/2020 4,6075

XS1241026936 GOLDMAN SACHS INT 3.50% 09/25 15/09/2019 3,5 2,59

XS1490726590 IBERDROLA INT BV 0.375% 09/25 15/09/2019 0,375 0,2775 15/09/2020 0,375

XS1109765005 INTESA/S.PAOLO T2 3.928% 09/26 15/09/2019 3,928 2,90672 15/09/2020 3,928

XS1497754710 JERROLD FINCO PLC 6.25% 09/21 15/09/2019 3,125 2,3125 15/03/2020 3,125

DE000A2BPB50 KFW EUR 0.00% 09/23 15/09/2019 0,- 0,- 15/09/2020 0,-

DE000A2LQH10 KFW EUR 0.25% 09/25 15/09/2019 0,25753 0,190572 15/09/2020 0,25

DE000A2GSFA2 KFW EUR 0.50% 09/27 15/09/2019 0,5 0,37 15/09/2020 0,5

DE000A2GSE59 KFW EUR 1.125% 09/32 15/09/2019 1,125 0,8325 15/09/2020 1,125

US500769GX62 KFW USD 1.625% 03/21 15/09/2019 0,8125 0,60125 15/03/2020 0,8125

XS1654542510 LHC3 PLC 4.125% 08/24 15/09/2019 2,0625 1,52625 15/03/2020 2,0625

XS1791484394 LSF10 WOLVERINE INV 5.00% 03/24 15/09/2019 2,5 1,85 15/03/2020 2,5

Pag. 268 Bollettino delle Estrazioni 30 settembre 2019 - n. 18

XS0543354236 KONINKLIJKE KPN NV 3.75% 09/20 21/09/2019 3,75 2,775 21/09/2020 3,75

IT0005125643 M.PASCHI 13a Eur6m TF+TV 09/19 21/09/2019 0,384 0,28416

XS1293571425 STATKRAFT AS 1.50% 09/23 21/09/2019 1,5 1,11 21/09/2020 1,5

IT0005038630 B.IMI BancoPosta Step-down 09/21 22/09/2019 1,6 1,184 22/09/2020 1,6

XS1289967298 BNP PARIBAS ARB. USD TF+TV 09/25 22/09/2019 0,1155 0,08547 22/12/2019 0,404

XS1112678989 COCA COLA CO 1.875% 09/26 22/09/2019 1,875 1,3875 22/09/2020 1,875

GB00B73ZYW09 GILT GBCPI 0.25% 03/52 22/09/2019 0,125 0,109375 22/03/2020 0,125

GB00B421JZ66 GILT GBCPI 0.50% 03/50 22/09/2019 0,25 0,21875 22/03/2020 0,25

GB00B46CGH68 GILT GBCPI 0.75% 03/34 22/09/2019 0,375 0,328125 22/03/2020 0,375

GB00B85SFQ54 GILT GBCPI 0.125% 03/24 22/09/2019 0,0625 0,054688 22/03/2020 0,0625

GB00B3Y1JG82 GILT GBCPI 0.125% 03/29 22/09/2019 0,0625 0,054688 22/03/2020 0,0625

GB00B7RN0G65 GILT GBCPI 0.125% 03/44 22/09/2019 0,0625 0,054688 22/03/2020 0,0625

GB00BDX8CX86 GILT GBCPI 0.125% 03/68 22/09/2019 0,0625 0,054688 22/03/2020 0,0625

GB00B4PTCY75 GILT GBCPI 0.375% 03/62 22/09/2019 0,1875 0,164063 22/03/2020 0,1875

GB00B3LZBF68 GILT GBCPI 0.625% 03/40 22/09/2019 0,3125 0,273438 22/03/2020 0,3125

FR0012969020 SANOFI AVENTIS 0.875% 09/21 22/09/2019 0,875 0,6475 22/09/2020 0,875

US822582AJ10 SHELL INT.FIN. BV 4.30% 09/19 22/09/2019 2,15 1,591

XS1795406658 TELEFONICA EUROPE BV TF+TV 18/Pe 22/09/2019 3,875 2,8675 22/09/2020 3,875

XS1295537077 AKELIUS RESIDENTIAL 3.375% 09/20 23/09/2019 3,375 2,4975 23/09/2020 3,375

NO0010819725 AXACTOR AB Euribor3m 06/21 23/09/2019 1,76944 1,309386 23/12/2019 1,76944

IT0005055071 B.IMI USD Step-up 12/20 23/09/2019 0,6875 0,50875 23/12/2019 0,6875

IT0005366338 C.D.PRESTITI Euribor6m 03/24 23/09/2019 0,62129 0,459755 23/03/2020 N/A

EU000A1U9894 ESM 1.00% 09/25 23/09/2019 1,- 0,875 23/09/2020 1,-

XS1383510259 FCA CAPITAL PLC 1.25% 09/20 23/09/2019 1,25 0,925 23/09/2020 1,25

IT0005201865 INTESA/S.PAOLO Eurib3m 06/21 23/09/2019 0,18 0,1332 23/12/2019 0,16

XS0452166324 INTESA/S.PAOLO 529a 5.00% 09/19 23/09/2019 5,- 3,7

XS1570019064 INTESA/S.PAOLO 859a Eur3m 03/30 23/09/2019 0,27603 0,204262 23/12/2019 0,26137

IT0005315095 PRIMI SUI MOTORI 5.50% 04/23 23/09/2019 0,458333 0,339167 23/10/2019 0,458333

IT0005244204 PRIMI SUI MOTORI 5.50% 10/21 23/09/2019 0,458333 0,339167 23/10/2019 0,458333

NL0009294057 RBS NV Flip 5.00% 03/20 23/09/2019 0,- 0,- 23/03/2020 0,-

NL0009294024 RBS NV Ripresa 03/20 23/09/2019 0,- 0,- 23/12/2019 0,-

US857524AB80 REP. OF POLAND 5.00% 03/22 23/09/2019 2,5 2,1875 23/03/2020 2,5

FR0013324316 SANOFI AVENTIS Euribor3m 03/20 23/09/2019 0,- 0,- 23/12/2019 0,-

US900123CA66 TURKEY USD 3.25% 03/23 23/09/2019 1,625 1,421875 23/03/2020 1,625

XS0607904264 CROATIA 6.375% 03/21 24/09/2019 3,1875 2,789063 24/03/2020 3,1875

XS1879224373 EBRD TRY 23.00% 03/22 24/09/2019 11,5 10,0625 24/03/2020 11,5

IT0005066136 INTESA/S.PAOLO Eurib3m 12/19 24/09/2019 0,06 0,0444 24/12/2019 0,04

FR0012173706 LVMH MOET-HENNESSY 1.00% 09/21 24/09/2019 1,- 0,74 24/09/2020 1,-

XS1685354901 B.IMI TRY Opera VII 11.00% 09/19 25/09/2019 11,- 8,14

XS1114473579 BP CAPITAL MARKET 2.213% 09/26 25/09/2019 2,213 1,63762 25/09/2020 2,213

XS1377745937 COVESTRO AG 1.75% 09/24 25/09/2019 1,75 1,295 25/09/2020 1,75

US37045XAQ97 GENERAL MOTORS FIN. 4.375% 09/21 25/09/2019 2,1875 1,61875 25/03/2020 2,1875

IT0004852189 INTESA/S.PAOLO Ext. 3.75% 09/19 25/09/2019 3,75 2,775

US46625HHQ65 JP MORGAN CHASE&Co. 4.95% 03/20 25/09/2019 2,475 1,8315 25/03/2020 2,475

IT0004952336 MEDIOBANCA MB23 Euribor3m 09/23 25/09/2019 0,76667 0,567336 27/12/2019 0,775

IT0004952401 MEDIOBANCA MB24 DJEUROSTO 09/21 25/09/2019 4,25 3,145 25/09/2020 N/A

XS0974375130 TELECOM ITALIA 4.875% 09/20 25/09/2019 4,875 3,6075 25/09/2020 4,875

IT0005364663 UBI Cov.Extend 1.00% 09/25 25/09/2019 0,58082 0,429807 25/09/2020 1,-

XS0830620372 ABN AMRO NV NOK 4.76% 09/22 26/09/2019 4,76 3,5224 26/09/2020 4,76

XS1688199949 AUTOSTRADE ITALIA 1.875% 09/29 26/09/2019 1,875 1,3875 26/09/2020 1,875

XS1840614736 BAYER CAPITAL CO BV Eur3m 06/22 26/09/2019 0,0529 0,039146 27/12/2019 0,03757

XS0895249620 BNP PARIBAS 2.875% 09/23 26/09/2019 2,875 2,1275 26/09/2020 2,875

XS1114477133 BP CAPITAL MARKET 1.526% 09/22 26/09/2019 1,526 1,12924 26/09/2020 1,526

FR0013367406 BPCE SA 0.625% 09/23 26/09/2019 0,625 0,4625 26/09/2020 0,625

XS0972856917 GE CAPITAL AUD FUND 5.00% 09/19 26/09/2019 5,- 3,7

XS1691349523 GOLDMAN SACHS G Euribor3m 09/23 26/09/2019 0,07079 0,052385 27/12/2019 0,05546

XS1488416592 IBRD ZAR 6.60% 09/19 26/09/2019 1,65 1,44375

IT0005279887 INTESA/S.PAOLO T2 Eurib3m 09/24 26/09/2019 0,39 0,2886 26/12/2019 0,38

XS1293087703 KONINKLIJKE DSM NV 1.375% 09/22 26/09/2019 1,375 1,0175 26/09/2020 1,375

XS1796261367 PIRELLI SPA Euribor3m 09/20 26/09/2019 0,09123 0,06751 27/12/2019 0,0759

FR0013283371 RCI BANQUE 0.75% 06/22 26/09/2019 0,75 0,555 26/09/2020 0,75

US900123BZ27 TURKEY USD 6.25% 09/22 26/09/2019 3,125 2,734375 26/03/2020 3,125

IT0005346579 C.D.PRESTITI Sust. 2.125% 09/23 27/09/2019 2,125 1,5725 27/09/2020 2,125

XS1114452060 CNH INDUSTRIAL FIN. 2.875% 09/21 27/09/2019 2,875 2,1275 27/09/2020 2,875

XS0461329806 DEUTSCHE B.(LB) CAD 2.15% 09/19 27/09/2019 2,15 1,591

US459058GL16 IBRD USD 3.00% 09/23 27/09/2019 1,5 1,3125 27/03/2020 1,5

XS1528145425 INTESA/S.PAOLO 852a Eur6m 03/24 27/09/2019 0,30028 0,222207 27/12/2019 0,28058

XS1689739347 MEDIOBANCA 0.625% 09/22 27/09/2019 0,625 0,4625 27/09/2020 0,625

XS1689535000 NORDEA BANK AB 1.125% 09/27 27/09/2019 1,125 0,8325 27/09/2020 1,125

FR0012173862 PERNOD RICARD 2.125% 09/24 27/09/2019 2,125 1,5725 27/09/2020 2,125

US836205AX27 REP. OF SOUTH AFRICA 5.65% 09/47 27/09/2019 2,825 2,471875 27/03/2020 2,825

US465410AH18 REPUBLIC OF ITALY 6.875% 09/23 27/09/2019 3,4375 3,007813 27/03/2020 3,4375

XS1799039976 SANTANDER UK G. PLC Eur3m 03/24 27/09/2019 0,12906 0,095504 27/12/2019 N/A

FR0013368602 SOCIETE GENERALE 2.125% 09/28 27/09/2019 2,125 1,5725 27/09/2020 2,125

XS1496010155 TOYOTA MOTOR CREDIT 1.00% 09/22 27/09/2019 1,- 0,74 27/09/2020 1,-

XS0834947862 VOLVO TREASURY 3.475% 09/24 27/09/2019 3,475 2,5715 27/09/2020 3,475

XS1490787113 B.IMI Collezione EUR TF+TV 09/26 28/09/2019 0,281 0,20794 28/09/2020 N/A

XS1490786735 B.IMI Collezione USD TF+TV 09/22 28/09/2019 3,- 2,22 28/09/2020 N/A

BE0000327362 BELGIU 04/04/12-28/09/19 3.00% 28/09/2019 3,- 2,625

BE0000325341 BELGIU 24/01/12-28/09/22 4.25% 28/09/2019 4,25 3,71875 28/09/2020 4,25

XS1040506112 BP CAPITAL MARKET 2.177% 09/21 28/09/2019 2,177 1,61098 28/09/2020 2,177

IT0005374043 C.D.PRESTITI 2a TF+Eurib3m 06/26 28/09/2019 0,675 0,590625 28/12/2019 0,675

FR0010975656 CREDIT AGRICOLE 4.20% 12/22 28/09/2019 1,05 0,777 28/12/2019 1,05

XS0544644957 EIB 3.00% 09/22 28/09/2019 3,- 2,625 28/09/2020 3,-

FR0013284270 ENGIE SA 2.00% 09/37 28/09/2019 2,- 1,48 28/09/2020 2,-

XS1042118106 GENERAL ELEC CAP COR 2.50% 03/20 28/09/2019 1,25 0,925 28/03/2020 1,25

XS1417282610 GOLDMAN SACHS G Step-up 09/24 28/09/2019 2,25 1,665 28/09/2020 2,25

BE0002613918 ING BELGIQUE SA Cov. 0.75% 09/26 28/09/2019 0,75 0,555 28/09/2020 0,75

BE0000318270 OLO55 19/01/10-09/20 3.75% 28/09/2019 3,75 3,28125 28/09/2020 3,75

BE0000321308 OLO61 25/01/11-09/21 4.25% 28/09/2019 4,25 3,71875 28/09/2020 4,25

FR0012968931 PERNOD RICARD 1.875% 09/23 28/09/2019 1,875 1,3875 28/09/2020 1,875

FR0013368206 RENAULT SA 2.00% 09/26 28/09/2019 2,- 1,48 28/09/2020 2,-

XS1692167205 ABN AMRO NV Covered 1.65% 09/37 29/09/2019 1,65 1,221 29/09/2020 1,65

XS1685355973 B.IMI BRL Opera II 6.75% 09/19 29/09/2019 6,75 4,995

IT0005154494 B.N.L. Euribor3m TF+TV 12/20 29/09/2019 0,0143 0,010582 29/12/2019 0,0143

FR0011261080 CREDIT AGRICOLE 4.00% 06/21 29/09/2019 1,- 0,74 29/12/2019 1,-

FR0013264405 CTE SA 0.875% 09/24 29/09/2019 0,875 0,6475 29/09/2020 0,875

XS0177089298 ENEL INVEST 5.25% 09/23 29/09/2019 5,25 3,885 29/09/2020 5,25

XS1497682036 FCA CAPITAL PLC 1.625% 09/21 29/09/2019 1,625 1,2025 29/09/2020 1,625

XS1365236196 IBRD USD 1.75% 03/26 29/09/2019 0,875 0,765625 29/03/2020 0,875

IT0005246803 INTESA/S.PAOLO Eurib3m 03/22 29/09/2019 0,19 0,1406 29/12/2019 0,18

US500769HP20 KFW USD Green 2.00% 09/22 29/09/2019 1,- 0,74 29/03/2020 1,-

XS0542950810 LLOYDS TSB BANK Ext. 4.00% 09/20 29/09/2019 4,- 2,96 29/09/2020 4,-

XS0221500571 REP. OF AUSTRIA 109a Eur3m 06/20 29/09/2019 0,164 0,1435 29/12/2019 N/A

US445545AE60 REP. OF HUNGARY 6.375% 03/21 29/09/2019 3,1875 2,789063 29/03/2020 3,1875

IT0005054744 TESISQUARE SPA 5.60% 09/19 29/09/2019 2,8 2,072

XS1298431799 ABN AMRO NV Covered 1.50% 09/30 30/09/2019 1,5 1,11 30/09/2020 1,5

US02364WAV72 AMERICA MOVIL USD 5.00% 03/20 30/09/2019 2,5 1,85 30/03/2020 2,5

XS1115800655 ASR NEDERLAND NV TF+TV 14/Pe 30/09/2019 5,- 3,7 30/09/2020 5,-

XS1265917481 LSF9 BALTA ISSUER 7.75% 09/22 15/09/2019 3,875 2,8675 15/03/2020 3,875

IT0005246423 M.PASCHI Garantito 0.75% 03/20 15/09/2019 0,375 0,2775 15/03/2020 0,375

US91086QBA58 MEXICO 3.625% 03/22 15/09/2019 1,8125 1,585938 15/03/2020 1,8125

XS1108346757 NATIONAL AUSTRALIA 5.125% 09/20 15/09/2019 5,125 3,7925 15/09/2020 5,125

XS0944058071 PALLADIUM SEC.1 CMSEUR10a 09/19 15/09/2019 2,4 1,776

XS1489391109 PARTNERRE IRELAND 1.25% 09/26 15/09/2019 1,25 0,925 15/09/2020 1,25

FR0013201597 RCI BANQUE 0.50% 09/23 15/09/2019 0,5 0,37 15/09/2020 0,5

AT0000A001X2 REP. OF AUSTRIA 3.50% 09/21 15/09/2019 3,5 3,0625 15/09/2020 3,5

US922646AS37 REP. OF VENEZUELA 9.25% 09/27 15/09/2019 0,- 0,- 15/03/2020 0,-

XS1292468045 SHELL INT.FIN. BV 1.875% 09/25 15/09/2019 1,875 1,3875 15/09/2020 1,875

XS0903136736 TELSTRA CORP LTD 2.50% 09/23 15/09/2019 2,5 1,85 15/09/2020 2,5

US9128282G41 US TREASURY NOTE 0.875% 09/19 15/09/2019 0,4375 0,382813

US045167DL48 ASIAN DEV. BANK USD 1.625% 03/21 16/09/2019 0,8125 0,710938 16/03/2020 0,8125

XS0452314536 ASS. GENERALI 5.125% 09/24 16/09/2019 5,125 3,7925 16/09/2020 5,125

XS0542534192 ATLANTIA 4.375% 09/25 16/09/2019 4,375 3,2375 16/09/2020 4,375

IT0005039794 B.IMI USD Step-up 09/20 16/09/2019 3,35 2,479 16/09/2020 4,05

IT0005137846 BANCO BPM 529a Euribor3m 09/20 16/09/2019 0,19984 0,147882 16/12/2019 0,1686

XS1110296016 BK NEDERLANDSE GEMEE 5.00% 09/15 16/09/2019 5,- 3,7 16/09/2020 5,-

DE000CZ302M3 COMMERZBANK AG 4.00% 09/20 16/09/2019 4,- 2,96 16/09/2020 4,-

XS1550135831 CREDIT AGRICOLE LB 1.00% 09/24 16/09/2019 1,- 0,74 16/09/2020 1,-

US29874QCH56 EBRD USD 1.50% 03/20 16/09/2019 0,75 0,65625 16/03/2020 0,75

XS0541909213 EIB 2.50% 09/19 16/09/2019 2,5 2,1875

XS1490971634 EIB CAD Green 1.125% 09/21 16/09/2019 0,5625 0,492188 16/03/2020 0,5625

US298785GR12 EIB USD 1.625% 03/20 16/09/2019 0,8125 0,710938 16/03/2020 0,8125

US29878TCG76 EIB USD 1.625% 03/20 16/09/2019 0,8125 0,710938 16/03/2020 0,8125

XS0888089082 EIB USD 1.625% 03/20 16/09/2019 0,8125 0,710938 16/03/2020 0,8125

XS1550149204 ENEL FINANCE INT. NV 1.00% 09/24 16/09/2019 1,- 0,74 16/09/2020 1,-

XS1750986744 ENEL FINANCE INT. NV 1.125 09/26 16/09/2019 1,125 0,8325 16/09/2020 1,125

XS0451457435 ENI SPA 4.125% 09/19 16/09/2019 4,125 3,0525

XS1793286664 FCA BANK SPA (IB) Eurib3m 03/20 16/09/2019 0,02073 0,01534 16/12/2019 0,-

XS0541453147 FRANCE TELECOM 3.375% 09/22 16/09/2019 3,375 2,4975 16/09/2020 3,375

US36962G4R28 GENERAL ELEC CAP COR4.375% 09/20 16/09/2019 2,1875 1,61875 16/03/2020 2,1875

US36966THT25 GENERAL ELEC CAP UsdLib3m 03/23 16/09/2019 0,86204 0,63791 16/12/2019 0,78829

XS1791719534 GOLDMAN SACHS G Euribor3m 12/20 16/09/2019 0,03337 0,024694 16/12/2019 0,0043

XS1111123987 HSBC BANK PLC AT1 5.25% 14/Pe 16/09/2019 2,625 1,9425 16/03/2020 2,625

XS1577427872 INTESA/S.PAOLO Eur3m 03/23 16/09/2019 0,26884 0,198942 16/12/2019 0,23685

XS1246144650 INTESA/S.PAOLO Eur3m 06/20 16/09/2019 0,18503 0,136922 16/12/2019 0,15596

IT0005040685 INTESA/S.PAOLO Eurib3m 09/19 16/09/2019 0,08 0,0592

XS1110449458 JP MORGAN CHASE&Co. 1.375 09/21 16/09/2019 1,375 1,0175 16/09/2020 1,375

XS1490689962 RABOBANK NEDERLAND 1.25% 09/21 16/09/2019 1,25 0,925 16/09/2020 1,25

CH0115457670 RABOBANK NEDERLAND 2.00% 09/21 16/09/2019 2,- 1,48 16/09/2020 2,-

US836205AR58 REP. OF SOUTH AFRICA 5.875 09/25 16/09/2019 2,9375 2,570313 16/03/2020 2,9375

XS1265960739 SOCIETE GENERALE USDLib3m 03/26 16/09/2019 0,596 0,44104 16/12/2019 0,5295

XS0541787783 TOTAL CAPITAL 3.125% 09/22 16/09/2019 3,125 2,3125 16/09/2020 3,125

IT0005164568 UNICREDIT 2a Euribor3m 03/23 16/09/2019 0,258 0,19092 16/12/2019 0,22925

XS0247239501 UNICREDITO 153a Cms10a 03/21 16/09/2019 0,49444 0,365886 16/12/2019 0,49444

XS1734547919 VOLKSWAGEN BANK Euribor3m 06/21 16/09/2019 0,02578 0,019077 16/12/2019 0,-

IT0005137838 BANCO BPM 528a Euribor3m 09/20 17/09/2019 0,19984 0,147882 17/12/2019 0,17694

XS1110395933 EIB ZAR 8.50% 09/24 17/09/2019 8,5 7,4375 17/09/2020 8,5

XS1753030490 FCA BANK SPA (IB) Eurib3m 06/21 17/09/2019 0,00307 0,002272 17/12/2019 0,-

US4581X0BG29 IADB USD 3.875% 09/19 17/09/2019 1,9375 1,695313

XS1291004270 IBERDROLA INT BV 1.75% 09/23 17/09/2019 1,75 1,295 17/09/2020 1,75

XS1290256202 INTESA/S.PAOLO 819a St.up 09/30 17/09/2019 2,7 1,998 17/09/2020 2,7

XS0451790280 KONINKLIJKE KPN NV 5.75% 09/29 17/09/2019 5,75 4,255 17/09/2020 5,75

XS0828235225 LINDE AG 1.75% 09/20 17/09/2019 1,75 1,295 17/09/2020 1,75

XS0543369184 LLOYDS TSB BANK PLC 6.50% 09/40 17/09/2019 6,5 4,81 17/09/2020 6,5

IT0005122830 MEDIOBANCA MB45 70a DJEURO 09/22 17/09/2019 3,5 2,59 17/09/2020 N/A

XS0914805733 PALLADIUM SEC. CMSEUR10a 09/19 17/09/2019 3,3 2,442

US71647NAL38 PETROBRAS GLOBAL BV USD3m 03/20 17/09/2019 1,35195 1,000443 17/12/2019 1,26879

US731011AT95 REP. OF POLAND 3.00% 03/23 17/09/2019 1,5 1,3125 17/03/2020 1,5

US900123AY60 TURKEY USD 6.875% 03/36 17/09/2019 3,4375 3,007813 17/03/2020 3,4375

IT0005137853 BANCO BPM 527a Euribor3m 09/20 18/09/2019 0,19984 0,147882 18/12/2019 0,17846

DE000A1Z6M12 BMW US CAPITAL 1.125% 09/21 18/09/2019 1,125 0,8325 18/09/2020 1,125

XS1878324380 EBRD TRY 27.50% 09/20 18/09/2019 27,5 24,0625 18/09/2020 27,5

XS1075219763 EIB TRY 8.75% 09/21 18/09/2019 8,75 7,65625 18/09/2020 8,75

US345397XW88 FORD MOTOR CREDIT C 3.336% 03/21 18/09/2019 1,668 1,23432 18/03/2020 1,668

IT0004953615 INTESA/S.PAOLO TF+Eurib3m 09/19 18/09/2019 2,3 1,702

IT0004941842 MEDIOBANCA DJEUROSTO 09/19 18/09/2019 6,- 4,44

IT0004921646 MEDIOBANCA MB18 Euribor3m 06/20 18/09/2019 0,76667 0,567336 18/12/2019 0,75833

XS1881004730 SNAM SPA 1.00% 09/23 18/09/2019 1,- 0,74 18/09/2020 1,-

XS1111559925 TOTAL CAPITAL LTD 2.125% 09/29 18/09/2019 2,125 1,5725 18/09/2020 2,125

US045167CY77 ASIAN DEV. BANK USD 2.125% 03/25 19/09/2019 1,0625 0,929688 19/03/2020 1,0625

XS0969811123 BNP PARIBAS AUD 5.25% 09/19 19/09/2019 5,25 3,885

XS1492671158 BP CAPITAL MARKET 0.83% 09/24 19/09/2019 0,83 0,6142 19/09/2020 0,83

XS1493322355 ENI SPA 0.625% 09/24 19/09/2019 0,625 0,4625 19/09/2020 0,625

XS1493328477 ENI SPA 1.125% 09/28 19/09/2019 1,125 0,8325 19/09/2020 1,125

XS0229567440 GENERAL ELEC CAP COR4.125% 09/35 19/09/2019 4,125 3,0525 19/09/2020 4,125

FR0010014845 GIE PSA TRESORERIE 6.00% 09/33 19/09/2019 6,- 4,44 19/09/2020 6,-

XS1881533563 IREN SPA Green 1.95% 09/25 19/09/2019 1,95 1,443 19/09/2020 1,95

XS0758779192 RABOBANK NEDERLAND 4.00% 09/22 19/09/2019 4,- 2,96 19/09/2020 4,-

XS0829190585 SNAM SPA 5.25% 09/22 19/09/2019 5,25 3,885 19/09/2020 5,25

XS1139316555 TOTAL CAPITAL INT Eurib3m 03/20 19/09/2019 0,- 0,- 19/12/2019 0,-

CH0337829268 VODAFONE GROUP PLC 0.50% 09/31 19/09/2019 0,5 0,37 19/09/2020 0,5

IT0005090995 C.D.PRESTITI TF+Euribor3m 03/22 20/09/2019 0,0445 0,038938 20/12/2019 0,026

XS1001319513 C.SUISSE LONDON Euribor3m 03/21 20/09/2019 1,16993 0,865748 20/12/2019 1,13851

XS0519942139 DEUTSCHE B.(LB) TF+TV 09/20 20/09/2019 0,- 0,- 20/12/2019 0,-

XS0520028183 DEUTSCHE B.(LB) Step-up 09/20 20/09/2019 4,1 3,034 20/09/2020 4,2

XS0519706245 DEUTSCHE B.(LB) Cms10a 09/20 20/09/2019 2,- 1,48 20/09/2020 2,-

US345397WF64 FORD MOTOR CREDIT C 4.25% 09/22 20/09/2019 2,125 1,5725 20/03/2020 2,125

US459058FP39 IBRD USD 1.375% 09/21 20/09/2019 0,6875 0,601563 20/03/2020 0,6875

XS1882544205 ING GROEP NV Euribor3m 09/23 20/09/2019 0,13493 0,099848 20/12/2019 0,11476

XS0353251076 INTESA/S.PAOLO 431a Eur3m 03/23 20/09/2019 0,13238 0,097961 20/12/2019 0,11223

XS0336683254 ISP exPOPVI sub. Euribor3m 12/17 20/09/2019 0,- 0,- 20/12/2019 0,-

XS1531653605 MEDIOBANCA 2.15% 12/21 20/09/2019 0,5375 0,39775 20/12/2019 0,5375

XS1523067921 MEDIOBANCA 3.40% 12/21 20/09/2019 0,85 0,629 20/12/2019 0,85

XS1531653787 MEDIOBANCA 5.00% 12/23 20/09/2019 1,25 0,925 20/12/2019 1,25

XS1698184527 MEDIOBANCA INT. 214a Eur3m 12/24 20/09/2019 0,19882 0,147127 20/12/2019 0,17796

XS1778934478 MEDIOBANCA INT. 216a Eur3m 12/25 20/09/2019 0,08893 0,065808 20/12/2019 0,06926

XS1888187736 MEDIOBANCA INT. 219a Eur3m 10/23 20/09/2019 0,2231 0,165094 20/12/2019 0,20197

AT0000A1XML2 REP. OF AUSTRIA 2.10% 09/2117 20/09/2019 2,1 1,8375 20/09/2020 2,1

GR0138002689 REP. OF GREECE 4.60% 09/40 20/09/2019 0,- 0,- 20/09/2020 0,-

CH0359915425 UBS GROUP FUNDING S. Eur3m 09/22 20/09/2019 0,0966 0,071484 20/12/2019 0,07684

IT0005070401 UNICREDIT 1a T2 Euribor3m 03/22 20/09/2019 0,482 0,35668 20/12/2019 0,4635

XS0543370430 ABN AMRO NV Covered 3.50% 09/22 21/09/2019 3,5 2,59 21/09/2020 3,5

USF2893TAU00 EDF SA USD 4.50% 09/28 21/09/2019 2,25 1,665 21/03/2020 2,25

USF2893TAT37 EDF SA USD 5.00% 09/48 21/09/2019 2,5 1,85 21/03/2020 2,5

USF2893TAV82 EDF SA USD 4.875% 09/38 21/09/2019 2,4375 1,80375 21/03/2020 2,4375

EU000A1GVJX6 EUROPEAN UNION 2.75% 09/21 21/09/2019 2,75 2,40625 21/09/2020 2,75

XS1673620875 IBRD USD TF+TV 09/27 21/09/2019 2,3534 2,059225 21/09/2020 2,1558

CODICE ISIN DESCRIZIONE SCADENZA LORDO NETTO SUCCESSIVA LORDO CODICE ISIN DESCRIZIONE SCADENZA LORDO NETTO SUCCESSIVA LORDO

30 settembre 2019 - n. 18 Bollettino delle Estrazioni Pag. 269

CODICE ISIN DESCRIZIONE SCADENZA LORDO NETTO SUCCESSIVA LORDO

IT0005215436 B.CO DESIO 0.50% 09/19 30/09/2019 0,25 0,185

IT0005004046 B.CO DESIO 2.70% 03/21 30/09/2019 1,35 0,999 31/03/2020 1,35

IT0005045254 B.N.L. Euribor3m 09/19 30/09/2019 0,114 0,08436

IT0005069650 B.N.L. Euribor3m TF+TV 12/19 30/09/2019 0,1125 0,08325 30/12/2019 0,1125

IT0005137929 BANCO BPM 531a Euribor3m 09/20 30/09/2019 0,1932 0,142968 30/12/2019 N/A

XS1571156261 BNP PARIBAS CMSUSD10 TF+TV 03/24 30/09/2019 0,55 0,407 31/12/2019 0,55

XS1484153744 BNP PARIBAS USDLib3m TF+TV 09/26 30/09/2019 0,525 0,3885 30/12/2019 N/A

IT0003925796 C.D.PRESTITI Cms10a 09/20 30/09/2019 2,- 1,48 30/09/2020 N/A

XS1389110716 CITIGROUP GLOBAL TF+TV 09/26 30/09/2019 2,5 1,85 30/09/2020 2,5

XS0683564156 COMP.S.GOBAIN SA 4.50% 09/19 30/09/2019 4,5 3,33

IT0005245649 CORVALLIS HOLDING 5.00% 03/23 30/09/2019 1,25 0,925 31/12/2019 1,25

IT0005071839 CORVALLIS HOLDING 6.25% 12/19 30/09/2019 1,5625 1,15625 30/12/2019 1,5625

XS1300465926 DAVIDE CAMPARI 2.75% 09/20 30/09/2019 2,75 2,035 30/09/2020 2,75

XS0504046250 DEUTSCHE B.(LB) TF+TV 06/20 30/09/2019 0,- 0,- 30/12/2019 N/A

CH0254281626 FIAT FINANCE EUROPE 3.125% 09/19 30/09/2019 3,125 2,3125

IT0004964364 FILCA COOPERATIVE 6.00% 09/19 30/09/2019 6,- 4,44

XS1042118288 GENERAL ELEC CAP UsdLib3m 03/20 30/09/2019 0,71541 0,529403 30/12/2019 N/A

XS0974877150 GLENCORE FINANCE 3.375% 09/20 30/09/2019 3,375 2,4975 30/09/2020 3,375

XS1116263325 GOLDMAN SACHS G 2.125% 09/24 30/09/2019 2,125 1,5725 30/09/2020 2,125

US912828TR12 GOVT 30/09/12-19 1.00% 30/09/2019 0,5 0,4375

US912828VZ00 GOVT 30/09/13-20 2.00% 30/09/2019 1,- 0,875 30/03/2020 1,-

US912828L658 GOVT 30/09/15-20 1.375% 30/09/2019 0,6875 0,601563 30/03/2020 0,6875

US912828L575 GOVT 30/09/15-22 1.75% 30/09/2019 0,875 0,765625 30/03/2020 0,875

US912828J843 GOVT 31/03/15-20 1.375% 30/09/2019 0,6875 0,601563 31/03/2020 0,6875

US912828J769 GOVT 31/03/15-22 1.75% 30/09/2019 0,875 0,765625 31/03/2020 0,875

IT0004974207 GRAFICHE MAZZUCCHELLI 8.00 12/19 30/09/2019 2,- 1,48 31/12/2019 2,-

XS1570406691 IBRD USD TF+TV 03/24 30/09/2019 N/A N/A 31/12/2019 N/A

US459058FA69 IBRD USD 1.375% 03/20 30/09/2019 0,6875 0,601563 30/03/2020 0,6875

IT0005223430 ICM SPA 4.60% 06/23 30/09/2019 1,15 0,851 31/12/2019 1,15

IT0005223448 ICM SPA 4.60% 12/22 30/09/2019 1,15 0,851 31/12/2019 1,15

IT0005087488 INTESA/S.PAOLO Eurib3m 03/20 30/09/2019 0,- 0,- 31/12/2019 0,-

IT0005170367 INTESA/S.PAOLO Eurib3m 03/21 30/09/2019 0,16 0,1184 31/12/2019 0,15

IT0005118838 INTESA/S.PAOLO T2 Eurib3m 06/22 30/09/2019 0,51 0,3774 30/12/2019 0,49

XS0741977796 INTESA/S.PAOLO 646a 2.25% 01/20 30/09/2019 0,5625 0,41625 22/01/2020 0,70274

US500769HC17 KFW USD 1.25% 09/19 30/09/2019 0,625 0,4625

US500769HH04 KFW USD 1.75% 03/20 30/09/2019 0,875 0,6475 31/03/2020 0,875

XS0454773713 KONINKLIJKE KPN NV 5.625% 09/24 30/09/2019 5,625 4,1625 30/09/2020 5,625

IT0001377339 M.CENTRALE Cms30a 09/19 30/09/2019 N/A N/A

XS0102100897 M.LOMBARDO Cms30a 09/19 30/09/2019 1,- 0,74

IT0005170615 MEDIOBANCA 78a TF+TV 03/24 30/09/2019 0,- 0,- 31/12/2019 0,-

IT0005212300 MEDIOBANCA 79a St-up 09/22 30/09/2019 2,1 1,554 30/09/2020 2,3

IT0005212292 MEDIOBANCA 80a TF+TV 03/24 30/09/2019 0,- 0,- 31/12/2019 0,-

IT0005021586 MEDIOBANCA MB38 54a TF+TV 06/21 30/09/2019 0,17155 0,126947 30/12/2019 0,14838

XS1298728707 MICHELIN LUX 3.25% 09/45 30/09/2019 3,25 2,405 30/09/2020 3,25

IT0005216475 NET INSURANCE SPA 7.00% 09/26 30/09/2019 7,- 5,18 30/09/2020 7,-

XS1585010074 NOVARTIS FINANCE 1.125% 09/27 30/09/2019 1,125 0,8325 30/09/2020 1,125

IT0005320152 NUCERIA ADESIVI SRL 5.50% 03/24 30/09/2019 2,75 2,035 31/03/2020 2,75

IT0005320145 NUCERIA ADESIVI SRL 5.50% 03/25 30/09/2019 2,75 2,035 31/03/2020 2,75

IT0005318073 PAGANELLA 2001 SPA 3.00% 09/24 30/09/2019 1,5 1,11 31/03/2020 1,5

IT0005094526 PASTA ZARA SPA 6.50% 03/20 30/09/2019 3,25 2,405 30/03/2020 3,25

IT0005123911 POP.MEDITERRANEO T2 3.25% 09/20 30/09/2019 1,625 1,2025 30/03/2020 1,625

XS0454984765 RBS 5.375% 09/19 30/09/2019 5,375 3,9775

FR0012173144 RCI BANQUE 1.125% 09/19 30/09/2019 1,125 0,8325

XS0501195993 REP. OF ARGENTINA Step-up 12/38 30/09/2019 1,69 1,47875 31/03/2020 1,69

US040114GK09 REP. OF ARGENTINA Par 12/38 30/09/2019 1,875 1,640625 31/03/2020 1,875

XS0205537581 REP. OF ARGENTINA Par 12/38 30/09/2019 1,13 0,98875 31/03/2020 1,69

XS0501196025 REP. OF ARGENTINA Par 12/38 30/09/2019 1,69 1,47875 31/03/2020 1,69

IT0005054173 SIPCAM SPA 6.50% 09/19 30/09/2019 1,625 1,2025

XS1497606365 TELECOM ITALIA 3.00% 09/25 30/09/2019 3,- 2,22 30/09/2020 3,-

IT0004907785 UNICREDIT 4a LT2 TF+Eur3m 06/20 30/09/2019 0,414 0,30636 30/12/2019 0,39675

IT0005043234 UNICREDIT 8a Euribor3m 09/19 30/09/2019 0,275 0,2035

IT0005188831 UNICREDIT 07a TF+Eurib3m 06/23 30/09/2019 0,03987 0,029504 30/12/2019 0,02175

IT0005030736 UNICREDIT 07a TF+Eurib3m 12/19 30/09/2019 0,0415 0,03071 30/12/2019 0,02425

IT0005199267 UNICREDIT 08a TF+Eurib3m 06/23 30/09/2019 0,089 0,06586 31/12/2019 0,07175

IT0005246480 VELIER SPA 5.875% 03/23 30/09/2019 2,9375 2,17375 31/03/2020 2,9375

IT0005246514 VELIER SPA 5.875% 03/23 30/09/2019 2,9375 2,17375 31/03/2020 2,9375

XS1577948687 3 AB OPTIQUE SAS Euribor3m 10/23 01/10/2019 1,05417 0,780086 02/01/2020 N/A

US06051GFF19 BANK OF AMERICA CO. 4.00% 04/24 01/10/2019 2,- 1,48 01/04/2020 2,-

US06051GFG91 BANK OF AMERICA CO. 4.875% 04/44 01/10/2019 2,4375 1,80375 01/04/2020 2,4375

XS1378880253 BNP PARIBAS T2 2.875% 10/26 01/10/2019 2,875 2,1275 01/10/2020 2,875

IT0005244782 BTP 01/03/17-01/04/22 1.20% 01/10/2019 0,6 0,525 01/04/2020 0,6

IT0005344335 BTP 01/08/18-01/10/23 2.45% 01/10/2019 1,225 1,071875 01/04/2020 1,225

IT0005383309 BTP 01/09/19-01/04/30 1.35% 01/10/2019 0,11066 0,096828 01/04/2020 0,675

XS1111992563 COESIA SPA 3.00% 10/21 01/10/2019 3,- 2,22 01/10/2020 3,-

US345370BY59 FORD MOTOR CO C 6.625% 10/28 01/10/2019 3,3125 2,45125 01/04/2020 3,3125

XS0768280322 GLOBAL BOND S. 10 CMSEur10 10/19 01/10/2019 0,625 0.5

XS0768280751 GLOBAL BOND S. 13 TF+TV 10/19 01/10/2019 0 0

XS0779340495 GLOBAL BOND S.14 CMSEUR10a 10/19 01/10/2019 0,75 0.6

USN39427AQ76 HEINEKEN NV USD 2.75% 04/23 01/10/2019 1,375 1,0175 01/04/2020 1,375

USN39427AK07 HEINEKEN NV USD 3.40% 04/22 01/10/2019 1,7 1,258 01/04/2020 1,7

USN39427AR59 HEINEKEN NV USD 4.00% 10/42 01/10/2019 2,- 1,48 01/04/2020 2,-

AU3CB0160547 IBRD AUD 5.75% 10/20 01/10/2019 2,875 2,515625 01/04/2020 2,875

BE0002491661 ING BELGIQUE SA Cov. 0.50% 10/21 01/10/2019 0,5 0,37 01/10/2020 0,5

US46625HRV41 JP MORGAN CHASE&Co. 2.95% 10/26 01/10/2019 1,475 1,0915 01/04/2020 1,475

FR0012199008 KERING SA 1.375% 10/21 01/10/2019 1,375 1,0175 01/10/2020 1,375

XS1756722069 KME AG 6.75% 02/23 01/10/2019 3,375 2,4975 01/04/2020 3,375

XS1974797950 LINCOLN FINANCING Eurib3m 04/24 01/10/2019 0,90109 0,666807 02/01/2020 N/A

IT0005335770 MUSEMENT SPA 11.00% 05/21 01/10/2019 0,916667 0,678333 01/11/2019 0,916667

XS1115490523 ORANGE SA EUR 4.00% TF+TV 14/Pe 01/10/2019 4,- 2,96 01/10/2020 4,-

XS1115498260 ORANGE SA EUR 5.00% TF+TV 14/Pe 01/10/2019 5,- 3,7 01/10/2020 5,-

XS0545428285 TELIASONERA AB 3.875% 10/25 01/10/2019 3,875 2,8675 01/10/2020 3,875

XS1647816823 UNITED GROUP BV Euribor3m 07/23 01/10/2019 1,03014 0,762304 02/01/2020 N/A

XS1884796423 EBRD TRY 18.50% 10/23 02/10/2019 9,25 8,09375 02/04/2020 9,25

XS1891679547 EBRD TRY 27.50% 10/19 02/10/2019 26,82192 23,46918

FR0013368545 EDF SA 2.00% 10/30 02/10/2019 2,- 1,48 02/10/2020 2,-

XS0176297199 IBRD USD 0.50% 10/23 02/10/2019 0,25 0,21875 02/04/2020 0,25

IT0005056483 MEDIOBANCA 61a USD 3.00% 10/19 02/10/2019 3,- 2,22

IT0004998172 MEDIOBANCA MB35 51a TF+TV 04/22 02/10/2019 0,29517 0,218426 02/01/2020 N/A

XS0911431517 ORANGE SA 1.875% 10/19 02/10/2019 1,875 1,3875

XS1972731787 UNICREDIT 7.296% Reset TF 04/34 02/10/2019 3,648 2,69952 02/04/2020 3,648

XS1586555861 VOLKSWAGEN FIN. NV 1.125% 10/23 02/10/2019 1,125 0,8325 02/10/2020 1,125

XS1051857156 VOLKSWAGEN SERV. NV 2.75% 10/20 02/10/2019 1,375 1,0175 02/04/2020 1,375

XS1692332684 COMMONWEALTH BANK TF+TV 10/29 03/10/2019 1,936 1,43264 03/10/2020 1,936

XS0461383845 DEUTSCHE BANK AG EUR TF+TV 03/27 03/10/2019 0,- 0,- 03/01/2020 N/A

XS0461383258 DEUTSCHE BANK AG USD TF+TV 07/27 03/10/2019 0,69956 0,517674 03/01/2020 N/A

XS1115184753 EIB TRY 9.25% 10/24 03/10/2019 9,25 8,09375 03/10/2020 9,25

XS1486060640 EIB USD Step-up 09/26 03/10/2019 1,2 1,05 03/10/2020 1,2

XS1691781865 HEINEKEN NV 1.50% 10/29 03/10/2019 1,5 1,11 03/10/2020 1,5

US500769HS68 KFW USD 2.875% 04/28 03/10/2019 1,4375 1,06375 03/04/2020 1,4375

CODICE ISIN DESCRIZIONE SCADENZA LORDO NETTO SUCCESSIVA LORDO

XS1073712066 SG ISSUER SA TV 10/19 03/10/2019 0,58297 0,431398

XS0436320278 TERNA SPA 4.875% 10/19 03/10/2019 4,875 3,6075

XS1114720680 WESTPAC SEC NZ (LB) 5.125% 10/19 03/10/2019 5,125 3,7925

XS1890137364 EBRD TRY 21.00% 10/23 04/10/2019 21,- 18,375 04/10/2020 21,-

XS0765766703 EIB Euribor3m 01/22 04/10/2019 0,03808 0,03332 06/01/2020 N/A

EU000A1Z6TV6 EUROPEAN UNION 1.50% 10/35 04/10/2019 1,5 1,3125 04/10/2020 1,5

EU000A1ZR7H3 EUROPEAN UNION 1.375% 10/29 04/10/2019 1,375 1,203125 04/10/2020 1,375

XS0976307040 HERA SPA 3.25% 10/21 04/10/2019 3,25 2,405 04/10/2020 3,25

US4581X0CC06 IADB USD 3.00% 10/23 04/10/2019 1,5 1,3125 04/04/2020 1,5

XS1053266455 ICCREA 3.30% 04/21 04/10/2019 1,65 1,221 04/04/2020 1,65

XS0101698289 ING BANK NV CMS30a 10/19 04/10/2019 2,75 2,035

DE000A2DAJ57 KFW EUR 0.125% 10/24 04/10/2019 0,125 0,0925 04/10/2020 0,125

US500769FH22 KFW USD 2.00% 10/22 04/10/2019 1,- 0,74 04/04/2020 1,-

XS0677389347 KONINKLIJKE KPN NV 4.50% 10/21 04/10/2019 4,5 3,33 04/10/2020 4,5

XS1236574627 SOCIETE GENERALE EUR TF+TV 01/28 04/10/2019 0,- 0,- 06/01/2020 N/A

IT0005283491 UBI 23a Cov.Extend 1.125% 10/27 04/10/2019 1,125 0,8325 04/10/2020 1,125

XS1889053150 EBRD TRY 24.00% 10/22 05/10/2019 24 21,- 05/10/2020 24

XS1500337644 SOCIETE GENERALE 0.125% 10/21 05/10/2019 0,125 0,0925 05/10/2020 0,125

XS1692348847 VOLKSWAGEN LEASING 0.25% 10/20 05/10/2019 0,25 0,185 05/10/2020 0,25

IT0006706326 BARCLAYS BANK PLC HICP 10/19 06/10/2019 3,- 2,22

XS1696593380 BNP PARIBAS ARBITR. TF+TV 10/27 06/10/2019 2,40963 1,783126 06/10/2020 N/A

EU000A1G0D21 EFSF 1.614% 10/47 06/10/2019 1,614 1,41225 06/10/2020 1,614

IT0005055394 MOLINARI SPA 6.10% 10/19 06/10/2019 3,05 2,257

IT0005312910 PIAZZA ITALIA SPA 5.25% 04/24 06/10/2019 2,625 1,9425 06/04/2020 2,625

USP1342SAC00 B.INTERNATIONAL PERU 5.75% 10/20 07/10/2019 2,875 2,1275 07/04/2020 2,875

XS0456178580 BARCLAYS BANK Cov. 4.00% 10/19 07/10/2019 4,- 2,96

DE0001141760 BOBL 07/07/17-07/10/22 0.00% 07/10/2019 0,- 0,- 07/10/2020 0,-

US105756BX78 BRAZIL 6.00% 04/26 07/10/2019 3,- 2,625 07/04/2020 3,-

XS1224031903 EIB TRY 9.125% 10/20 07/10/2019 9,125 7,984375 07/10/2020 9,125

IT0006596701 IBRD DeltaCms TF+TV 10/25 07/10/2019 1,008 0,882 07/10/2020 N/A

US459058DW08 IBRD USD 1.875% 10/19 07/10/2019 0,9375 0,820313

US459058ES86 IBRD USD 1.875% 10/22 07/10/2019 0,9375 0,820313 07/04/2020 0,9375

US45950VHX73 IFC USD 2.125% 04/26 07/10/2019 1,0625 0,929688 07/04/2020 1,0625

IT0005056244 INGLASS SPA 5.90% 10/21 07/10/2019 2,95 2,183 07/04/2020 2,95

XS1498549325 L’ISOLANTE K-FLEX 4.25% 10/23 07/10/2019 4,25 3,145 07/10/2020 4,25

XS0960970001 PALLADIUM SEC. TF+DeltaCms 09/21 07/10/2019 N/A N/A 07/10/2020 N/A

XS0975256685 REPSOL INTL FINANCE 3.625% 10/21 07/10/2019 3,625 2,6825 07/10/2020 3,625

XS1642546078 VOLKSWAGEN LEASING Eur3m 07/21 07/10/2019 0,02427 0,01796 06/01/2020 N/A

XS1114155283 ADIDAS AG 1.25% 10/21 08/10/2019 1,25 0,925 08/10/2020 1,25

XS1114159277 ADIDAS AG 2.25% 10/26 08/10/2019 2,25 1,665 08/10/2020 2,25

DE0001141745 BOBL 22/07/16-08/10/21 0.00% 08/10/2019 0,- 0,- 08/10/2020 0,-

AU3CB0161123 COUNCIL OF EUROPE 6.00% 10/20 08/10/2019 3,- 2,625 08/04/2020 3,-

XS0461387168 DEUTSCHE B.(LB) USDLibor3m 07/25 08/10/2019 0,57566 0,425988 08/01/2020 N/A

XS1119021357 EXOR SPA 2.50% 10/24 08/10/2019 2,5 1,85 08/10/2020 2,5

XS1116408235 IBERDROLA INT BV 1.875% 10/24 08/10/2019 1,875 1,3875 08/10/2020 1,875

NL0009062215 RBS Flip (trasformato) 10/19 08/10/2019 0,09981 0,073859

FR0012199065 RTE EDF TRANSPORT 1.625% 10/24 08/10/2019 1,625 1,2025 08/10/2020 1,625

IT0004842370 UBI LT2 6.00% 10/19 08/10/2019 3,- 2,22

IT0004841778 UBI Euribor3m LT2 TF+TV 10/19 08/10/2019 1,162 0,85988

AU3CB0228708 ABN AMRO NV AUD 3.25% 03/20 09/10/2019 1,625 1,2025 09/04/2020 1,625

IT0004953292 B.IMI Euribor3m 10/19 09/10/2019 0,- 0,-

XS1215863637 BNP PARIBAS CNY T2 1.558% 04/25 09/10/2019 0,779 0,57646 09/04/2020 0,779

XS0977496636 DEUTSCHE POST AG 2.75% 10/23 09/10/2019 2,75 2,035 09/10/2020 2,75

XS1302501140 EIB EUR 0.205% 10/21 09/10/2019 0,205 0,179375 09/10/2020 0,205

US36967FAA93 GE CAPITAL CO USDLibor3m 01/20 09/10/2019 0,74913 0,554356 09/01/2020 N/A

US369604BD45 GENERAL ELECTRIC CO 2.70% 10/22 09/10/2019 1,35 0,999 09/04/2020 1,35

US369604BF92 GENERAL ELECTRIC CO 4.125% 10/42 09/10/2019 2,0625 1,52625 09/04/2020 2,0625

XS1303314329 KFW EUR 0.19% 10/21 09/10/2019 0,19 0,1406 09/10/2020 0,19

NL0009487453 RBS TF+RF 07/25 09/10/2019 2,379 1,76046 09/01/2020 N/A

US900123CK49 TURKEY USD 4.875% 10/26 09/10/2019 2,4375 2,132813 09/04/2020 2,4375

USN0280EAR64 AIRBUS GROUP BV 3.15% 04/27 10/10/2019 1,575 1,1655 10/04/2020 1,575

USN0280EAS48 AIRBUS GROUP BV 3.95% 04/47 10/10/2019 1,975 1,4615 10/04/2020 1,975

US06738EAT29 BARCLAYS BANK PLC USDLib3m 01/23 10/10/2019 1,0127 0,749398 10/01/2020 N/A

XS1547407830 BNP PARIBAS 1.125% 10/23 10/10/2019 1,125 0,8325 10/10/2020 1,125

XS0357124618 GOLDMAN SACHS G GBP 7.25% 04/28 10/10/2019 3,625 2,6825 10/04/2020 3,625

IT0005010480 IPI SPA 7.00% 04/21 10/10/2019 3,5 2,59 10/04/2020 3,5

XS1090765113 PALLADIUM SEC. EUR/USD 09/24 10/10/2019 3,- 2,22 12/10/2020 3,-

XS1090765030 PALLADIUM SEC. TF+Cms10a 09/24 10/10/2019 1,5 1,11 12/10/2020 N/A

XS1694212181 PSA BANQUE FRANCE 0.625% 10/22 10/10/2019 0,625 0,4625 10/10/2020 0,625

XS0229808315 REP. OF AUSTRIA CmsSpread 10/25 10/10/2019 0,635 0,555625 10/04/2020 N/A

XS1696445516 REP. OF HUNGARY EUR 1.75% 10/27 10/10/2019 1,75 1,53125 10/10/2020 1,75

USU09513GL78 BMW US CAPITAL 2.00% 04/21 11/10/2019 1,- 0,74 11/04/2020 1,-

USU09513GM51 BMW US CAPITAL 2.80% 04/26 11/10/2019 1,4 1,036 11/04/2020 1,4

DE0001141703 BOBL 05/09/14-11/10/19 0.25% 11/10/2019 0,25 0,21875

IT0005174906 BTPi 11/04/16-24 0.40% (FOI) 11/10/2019 0,2 0,175 11/04/2020 0,2

IT0005174898 BTPi 11/04/16-24 CUM 0.40% (FOI) 11/10/2019 0,2 0,175 11/04/2020 0,2

XS1982036961 CHINA EVERGRANDE G 9.50% 04/22 11/10/2019 4,75 3,515 11/04/2020 4,75

EU000A1G0DQ6 EFSF 0.375% 10/24 11/10/2019 0,375 0,328125 11/10/2020 0,375

XS1696459731 ICCREA BANCA 1.50% 10/22 11/10/2019 1,5 1,11 11/10/2020 1,5

XS0373858082 INTESA/S.PAOLO 470a CMS10a 07/23 11/10/2019 0,2076 0,153624 13/01/2020 N/A

NL0009289313 RBS NV RF 01/20 11/10/2019 2,13593 1,580588 11/01/2020 N/A

NL0009289321 RBS NV TF+Euribor3m 01/20 11/10/2019 0,89444 0,661886 11/01/2020 N/A

XS0456451771 SANOFI AVENTIS 4.125% 10/19 11/10/2019 4,125 3,0525

XS1503131713 TERNA SPA 1.00% 10/28 11/10/2019 1,- 0,74 11/10/2020 1,-

IT0005217606 UNICREDIT Euribor3m 10/23 11/10/2019 N/A N/A 11/01/2020 N/A

XS1377799355 UNICREDIT BANK AG GBP 04/26 11/10/2019 0,775 0,5735 11/01/2020 0,775

XS1377769879 UNICREDIT BANK AG USD 04/26 11/10/2019 1,05 0,777 11/01/2020 1,05

XS1806435324 VOLKSWAGEN SERV. AG Eur3m 10/19 11/10/2019 0,- 0,-

FR0013212958 AIR FRANCE KLM 3.75% 10/22 12/10/2019 3,75 2,775 12/10/2020 3,75

IT0005216038 B.IMI USDLibor3m 10/21 12/10/2019 0,58488 0,432811 12/01/2020 N/A

IT0006708413 BARCLAYS BANK PLC USDLIB6m 10/19 12/10/2019 2,1323 1,577902

XS1385360505 BNP PARIBAS ARB. GBP TF+TV 04/26 12/10/2019 0,394 0,29156 12/01/2020 N/A

XS1494536367 C.SUISSE LONDON 3.00% 10/26 12/10/2019 3,- 2,22 12/10/2020 3,-

XS0202407093 EIB 4.625% 10/54 12/10/2019 4,625 4,046875 12/10/2020 4,625

XS0270349003 GOLDMAN SACHS G GBP 5.50% 10/21 12/10/2019 5,5 4,07 12/10/2020 5,5

XS0270347304 GOLDMAN SACHS G sub 4.75% 10/21 12/10/2019 4,75 3,515 12/10/2020 4,75

XS1489186947 KFW NOK 1.00% 10/21 12/10/2019 1,- 0,74 12/10/2020 1,-

IT0005284341 MEDIOBANCA Stage 83a TF+TV 10/23 12/10/2019 3,- 2,22 13/01/2020 N/A

CH0361824458 REP. OF ARGENTINA 3.375% 10/20 12/10/2019 3,375 2,953125 12/10/2020 3,375

XS1698218523 TELECOM ITALIA 2.375% 10/27 12/10/2019 2,375 1,7575 12/10/2020 2,375

XS1203854960 BAT INT.FIN 0.875% 10/23 13/10/2019 0,875 0,6475 13/10/2020 0,875

DE0001141786 BOBL 27/07/18-13/10/23 0.00% 13/10/2019 0,- 0,- 13/10/2020 0,-

XS1698526263 EBRD TRY 10.00% 10/21 13/10/2019 10,- 8,75 13/10/2020 10,-

FR0013213295 EDF SA 1.00% 10/26 13/10/2019 1,- 0,74 13/10/2020 1,-

FR0013213303 EDF SA 1.875% 10/36 13/10/2019 1,875 1,3875 13/10/2020 1,875

USF2893TAN66 EDF SA USD 2.35% 10/20 13/10/2019 1,175 0,8695 13/04/2020 1,175

USF2893TAP15 EDF SA USD 4.75% 10/35 13/10/2019 2,375 1,7575 13/04/2020 2,375

USF2893TAQ97 EDF SA USD 4.95% 10/45 13/10/2019 2,475 1,8315 13/04/2020 2,475

USF2893TAR70 EDF SA USD 5.25% 10/55 13/10/2019 2,625 1,9425 13/04/2020 2,625

Pag. 270 Bollettino delle Estrazioni 30 settembre 2019 - n. 18Pag. 270 Bollettino delle Estrazioni 13 settembre 2019 - n. 17

IT0004960669 INTESA/S.PAOLO T2 5.00% 10/20 17/10/2019 5,- 3,7 17/10/2020 5,-

DE000A1RET23 KFW EUR 1.25% 10/19 17/10/2019 1,25 0,925

IT0004966716 MEDIOBANCA Extend. 3.625% 10/23 17/10/2019 3,625 2,6825 17/10/2020 3,625

PTOTESOE0013 REP. OF PORTUGAL 2.20% 10/22 17/10/2019 2,2 1,925 17/10/2020 2,2

PTOTEVOE0018 REP. OF PORTUGAL 2.125% 10/28 17/10/2019 2,125 1,859375 17/10/2020 2,125

XS1505554698 TELEFONICA EMISIONES 0.318 10/20 17/10/2019 0,318 0,23532 17/10/2020 0,318

XS1505554771 TELEFONICA EMISIONES 1.93% 10/31 17/10/2019 1,93 1,4282 17/10/2020 1,93

XS1550951138 TELEFONICA EMISIONES 2.318 10/28 17/10/2019 2,318 1,71532 17/10/2020 2,318

XS1120892507 TELEFONICA EMISIONES 2.932 10/29 17/10/2019 2,932 2,16968 17/10/2020 2,932

US00084DAL47 ABN AMRO NV USD 4.80% 04/26 18/10/2019 2,4 1,776 18/04/2020 2,4

IT0004863723 B.IMI Collezione 4.10% 10/19 18/10/2019 4,1 3,034

IT0004863731 B.IMI Collezione USD 4.40% 10/19 18/10/2019 4,4 3,256

IT0004966229 B.IMI Collezione USD TF+TV 10/20 18/10/2019 3,44456 2,548974 18/10/2020 N/A

IT0004953821 B.IMI Euribor3m Digital 10/19 18/10/2019 0,25 0,185

FR0013327962 CAP GEMINI 1.00% 10/24 18/10/2019 1,- 0,74 18/10/2020 1,-

FR0010952770 GDF SUEZ 3.50% 10/22 18/10/2019 3,5 2,59 18/10/2020 3,5

XS1032978345 GOLDMAN SACHS G 2.50% 10/21 18/10/2019 2,5 1,85 18/10/2020 2,5

IT0004961105 INTESA/S.PAOLO TF+Eurib3m 10/19 18/10/2019 2,5 1,85

AT0000A19XC3 REP. OF AUSTRIA 0.25% 10/19 18/10/2019 0,25 0,21875

IE00BDHDPQ37 REPUBLIC OF IRELAND 0.00% 10/22 18/10/2019 0,- 0,- 18/10/2020 0,-

IE00B60Z6194 REPUBLIC OF IRELAND 5.00% 10/20 18/10/2019 5,- 4,375 18/10/2020 5,-

IE00B6089D15 REPUBLIC OF IRELAND 5.90% 10/19 18/10/2019 5,9 5,1625

IT0005273187 UNICREDIT 03a TF+Eurib3m 07/25 18/10/2019 0,03325 0,024605 18/01/2020 N/A

XS1701884204 A2A SPA 1.625% 10/27 19/10/2019 1,625 1,2025 19/10/2020 1,625

XS1700709683 ASR NEDERLAND NV TF+TV 17/Pe 19/10/2019 2,3125 1,71125 19/04/2020 2,3125

XS1301773799 CARREFOUR BANQUE Euribor3m 10/19 19/10/2019 0,13343 0,098738

US459058FF56 IBRD USD 1.75% 04/23 19/10/2019 0,875 0,765625 19/04/2020 0,875

XS1702729275 INNOGY FINANCE BV 1.25% 10/27 19/10/2019 1,25 0,925 19/10/2020 1,25

XS0551478844 RBS Extendable 3.875% 10/20 19/10/2019 3,875 2,8675 19/10/2020 3,875

FR0013152899 RTE EDF TRANSPORT 1.00% 10/26 19/10/2019 1,- 0,74 19/10/2020 1,-

IT0005261117 UNICREDIT 02a TF+USDLib3m 07/23 19/10/2019 0,70063 0,518466 19/01/2020 N/A

XS0550570955 ABN AMRO NV 4.155% 10/22 20/10/2019 4,155 3,0747 20/10/2020 4,155

IT0005105843 BTPi 20/04/15-23 0.50% (FOI) 20/10/2019 0,25 0,21875 20/04/2020 0,25

IT0005105835 BTPi 20/04/15-23 CUM 0.50% (FOI) 20/10/2019 0,25 0,21875 20/04/2020 0,25

XS1574936123 CITIGROUP INC TF+TV 10/27 20/10/2019 7,- 5,18 20/10/2020 N/A

XS0461353939 DEUTSCHE B.(LB) Steepener 10/22 20/10/2019 3,4 2,516 20/10/2020 N/A

EU000A1U9902 ESM 1.75% 10/45 20/10/2019 1,75 1,53125 20/10/2020 1,75

EU000A1A2KZ4 EUROPEAN UNION 2.875% 10/25 20/10/2019 2,875 2,515625 20/10/2020 2,875

XS1309072020 HEINEKEN NV 2.00% 10/25 20/10/2019 2,- 1,48 20/10/2020 2,-

XS1492797334 IBRD USD Step-up 10/26 20/10/2019 1,4 1,225 20/10/2020 1,4

US500769GP39 KFW USD 1.50% 04/20 20/10/2019 0,75 0,555 20/04/2020 0,75

AT0000A1K9C8 REP. OF AUSTRIA 0.75% 10/26 20/10/2019 0,75 0,65625 20/10/2020 0,75

AT0000A1FAP5 REP. OF AUSTRIA 1.20% 10/25 20/10/2019 1,2 1,05 20/10/2020 1,2

AT0000A105W3 REP. OF AUSTRIA 1.75% 10/23 20/10/2019 1,75 1,53125 20/10/2020 1,75

AU3TB0000143 AUSTRALIA COMM. 2.75% 04/24 21/10/2019 1,375 1,203125 21/04/2020 1,375

AU3TB0000184 AUSTRALIA COMM. 2.75% 10/19 21/10/2019 1,375 1,203125

AU3TB0000168 AUSTRALIA COMM. 3.25% 04/25 21/10/2019 1,625 1,421875 21/04/2020 1,625

AU3TB0000150 AUSTRALIA COMM. 3.25% 04/29 21/10/2019 1,625 1,421875 21/04/2020 1,625

AU3TB0000192 AUSTRALIA COMM. 3.75% 04/37 21/10/2019 1,875 1,640625 21/04/2020 1,875

AU000XCLWAG2 AUSTRALIA COMM. 4.50% 04/33 21/10/2019 2,25 1,96875 21/04/2020 2,25

AU3TB0000135 AUSTRALIA COMM. 4.75% 04/27 21/10/2019 2,375 2,078125 21/04/2020 2,375

AU3TB0000101 AUSTRALIA COMM. 5.50% 04/23 21/10/2019 2,75 2,40625 21/04/2020 2,75

IT0003560486 B.N.L. Tassi Graduali 10/23 21/10/2019 2,- 1,48 21/04/2020 N/A

XS0848049838 EIB ZAR 6.00% 10/19 21/10/2019 6,- 5,25

XS1169331367 GE CAPITAL FUNDING Eurib3m 01/20 21/10/2019 0,0025 0,00185 21/01/2020 N/A

US459058FZ11 IBRD USD 1.875% 04/20 21/10/2019 0,9375 0,820313 21/04/2020 0,9375

XS0893311299 ING BANK NV Covered 2.35% 10/24 21/10/2019 2,35 1,739 21/10/2020 2,35

IT0005057770 INNOVATEC SPA 8.125% 10/20 21/10/2019 4,0625 3,00625 21/04/2020 4,0625

XS1599167589 INTESA/S.PAOLO Eur3m 04/22 21/10/2019 0,15171 0,112265 20/01/2020 N/A

XS1123369073 INTESA/S.PAOLO Eur6m 10/21 21/10/2019 0,3258 0,241092 20/04/2020 N/A

XS1016945005 INTESA/S.PAOLO 754a Eur3m 01/20 21/10/2019 0,33619 0,248781 20/01/2020 N/A

AT0000A185T1 REP. OF AUSTRIA 1.65% 10/24 21/10/2019 1,65 1,44375 21/10/2020 1,65

US857524AA08 REP. OF POLAND 5.125% 04/21 21/10/2019 2,5625 2,242188 21/04/2020 2,5625

USP17625AE71 REP. OF VENEZUELA 11.75% 10/26 21/10/2019 0,- 0,- 21/04/2020 0,-

XS0981806564 ANZ BANK LTD NZD 5.625% 10/19 22/10/2019 5,625 4,1625

XS0548803757 B.FED. CREDIT MUTsub 4.00% 10/20 22/10/2019 4,- 2,96 22/10/2020 4,-

IT0006716556 BARCLAYS BANK 2a Eurib3m 10/25 22/10/2019 0,382 0,28268 22/10/2020 N/A

IT0005347825 BCC TARANTO 1.75% 10/20 22/10/2019 1,75 1,295 22/10/2020 1,75

XS1093358437 C.SUISSE LONDON DJEUROSTO 10/21 22/10/2019 N/A N/A 22/10/2020 N/A

XS1896661870 DIAGEO PLC 0.25% 10/21 22/10/2019 0,25 0,185 22/10/2020 0,25

XS1896662175 DIAGEO PLC 1.50% 10/27 22/10/2019 1,5 1,11 22/10/2020 1,5

GB00BJLR0J16 GILT 15/05/19-22/10/54 1.625% 22/10/2019 0,71233 0,623289 22/04/2020 0,8125

XS1291167226 GOLDMAN SACHS G TF+TV 10/25 22/10/2019 0,- 0,- 22/04/2020 N/A

IT0005137911 IFIR SPA 2a 5.50% 10/19 22/10/2019 2,75 2,035

XS0993892909 MEDIOBANCA 491a MB31 TF+TV 01/21 22/10/2019 0,575 0,4255 22/01/2020 N/A

US61744YAJ73 MORGAN STANLEY USDLibor3m 07/22 22/10/2019 0,8019 0,593406 22/01/2020 N/A

BE0000339482 OLO79 06/05/16-22/10/23 0.20% 22/10/2019 0,2 0,175 22/10/2020 0,2

BE0000342510 OLO82 14/02/17-22/10/24 0.50% 22/10/2019 0,5 0,4375 22/10/2020 0,5

US040114GX20 REP. OF ARGENTINA 7.50% 04/26 22/10/2019 3,75 3,28125 22/04/2020 3,75

USP04808AC88 REP. OF ARGENTINA 7.50% 04/26 22/10/2019 3,75 3,28125 22/04/2020 3,75

USP04808AD61 REP. OF ARGENTINA 7.50% 04/26 22/10/2019 3,75 3,28125 22/04/2020 3,75

US040114GW47 REP. OF ARGENTINA 6.875% 04/21 22/10/2019 3,4375 3,007813 22/04/2020 3,4375

USP04808AA23 REP. OF ARGENTINA 6.875% 04/21 22/10/2019 3,4375 3,007813 22/04/2020 3,4375

USP04808AB06 REP. OF ARGENTINA 6.875% 04/21 22/10/2019 3,4375 3,007813 22/04/2020 3,4375

US040114GY03 REP. OF ARGENTINA 7.625% 04/46 22/10/2019 3,8125 3,335938 22/04/2020 3,8125

USP04808AE45 REP. OF ARGENTINA 7.625% 04/46 22/10/2019 3,8125 3,335938 22/04/2020 3,8125

USP04808AF10 REP. OF ARGENTINA 7.625% 04/46 22/10/2019 3,8125 3,335938 22/04/2020 3,8125

XS0216258763 REP. OF AUSTRIA 103a Eur6m 04/20 22/10/2019 0,234 0,20475 22/04/2020 N/A

XS1887498282 REP. OF HUNGARY EUR 1.25% 10/25 22/10/2019 1,31849 1,153679 22/10/2020 1,25

XS1310032187 REP. OF LITHUANI 1.25% 10/25 22/10/2019 1,25 1,09375 22/10/2020 1,25

XS1310032260 REP. OF LITHUANI 2.125% 10/35 22/10/2019 2,125 1,859375 22/10/2020 2,125

IT0005055444 B.IMI NOK TF+TV 10/19 23/10/2019 1,32 0,9768

IT0005012783 BTPi 23/04/14-20 1.65% (FOI) 23/10/2019 0,825 0,721875 23/04/2020 0,825

IT0005012775 BTPi 23/04/14-20 CUM 1.65% (FOI) 23/10/2019 0,825 0,721875 23/04/2020 0,825

XS1089831249 DEUTSCHE BAHN FIN Eurib3m 07/20 23/10/2019 0,- 0,- 23/01/2020 N/A

XS1896646137 ESM USD 3.00% 10/20 23/10/2019 1,5 1,3125 23/04/2020 1,5

XS0459410782 GOLDMAN SACHS G 5.125% 10/19 23/10/2019 5,125 3,7925

XS1310154536 HEINEKEN NV 1.70% 10/23 23/10/2019 1,7 1,258 23/10/2020 1,7

XS1310647729 IBRD 0.125% 10/20 23/10/2019 0,125 0,109375 23/10/2020 0,125

XS1021853079 INTESA/S.PAOLO 758a Eur3m 01/20 23/10/2019 0,34372 0,254353 23/01/2020 N/A

XS1706111793 MORGAN STANLEY TF+TV 10/26 23/10/2019 1,342 0,99308 23/10/2020 1,342

IT0005315095 PRIMI SUI MOTORI 5.50% 04/23 23/10/2019 0,458333 0,339167 23/11/2019 0,458333

IT0005244204 PRIMI SUI MOTORI 5.50% 10/21 23/10/2019 0,458333 0,339167 23/11/2019 0,458333

XS0459479399 SCHIPHOL NEDERLAND 4.935% 10/19 23/10/2019 4,935 3,6519

XS1810806049 UBS AG (LB) Euribor3m 04/21 23/10/2019 0,03194 0,023636 23/01/2020 N/A

XS1508912646 ACEA SPA 1.00% 10/26 24/10/2019 1,- 0,74 24/10/2020 1,-

US045167DN04 ASIAN DEV. BANK USD 2.00% 04/26 24/10/2019 1,- 0,875 24/04/2020 1,-

XS0847433561 BNP PARIBAS 2.875% 10/22 24/10/2019 2,875 2,1275 24/10/2020 2,875

XS1261825464 BNP PARIBAS Step-up 07/20 24/10/2019 0,75 0,555 24/01/2020 0,75

USF2893TAS53 EDF SA USD 3.625% 10/25 13/10/2019 1,8125 1,34125 13/04/2020 1,8125

US298785HD17 EIB USD Green 2.125% 04/26 13/10/2019 1,0625 0,929688 13/04/2020 1,0625

XS1695411162 KFW EUR 0.22% 10/24 13/10/2019 0,22 0,1628 13/10/2020 0,22

IT0005090045 MEDIOBANCA 62a USDLibor3m 04/22 13/10/2019 0,57585 0,426129 13/01/2020 N/A

XS1095588932 RABOBANK NEDERLAND 4.25% 12/21 13/10/2019 4,25 3,145 13/10/2020 4,25

IT0004941412 UNICREDIT 12a LT2 Step-up 10/20 13/10/2019 4,8 3,552 13/10/2020 5,2

XS1306324598 ABN AMRO NV JPY 0.486% 10/20 14/10/2019 0,243 0,17982 14/04/2020 0,243

XS1308352019 AGATE ASSETS SA Euribor3m 10/19 14/10/2019 N/A N/A 13/01/2020 N/A

XS1697551080 AKTIA BANK ABP Euribor3m 10/20 14/10/2019 0,- 0,- 13/01/2020 N/A

IT0005047052 B.IMI USD TF+TV 10/20 14/10/2019 2,43631 1,802869 14/10/2020 N/A

XS1121177767 BERTELSMANN AG 1.75% 10/24 14/10/2019 1,75 1,295 14/10/2020 1,75

CH0022721762 BK NEDERLANDSE GEMEE 2.25% 10/20 14/10/2019 2,25 1,665 14/10/2020 2,25

XS1306411726 DEUTSCHE BAHN FIN Eurib3m 10/23 14/10/2019 0,01668 0,012343 13/01/2020 N/A

XS0975634204 EIB 3.00% 10/33 14/10/2019 3,- 2,625 14/10/2020 3,-

DE000A0DLU69 EWE AG 4.875% 10/19 14/10/2019 4,875 3,6075

XS0953215349 FIAT FINANCE TRADE 6.75% 10/19 14/10/2019 6,75 4,995

XS1504194173 HERA SPA 0.875% 10/26 14/10/2019 0,875 0,6475 14/10/2020 0,875

IT0005053167 INTESA/S.PAOLO Eurib3m 10/19 14/10/2019 0,- 0,-

XS0979548954 IREN SPA 4.37% 10/20 14/10/2019 4,37 3,2338 14/10/2020 4,37

XS1044871652 IREN SPA 4.37% 10/20 14/10/2019 4,37 3,2338 14/10/2020 4,37

IT0005239253 MEDIOBANCA 81a Euribor3m 01/23 14/10/2019 0,26111 0,193221 13/01/2020 N/A

IT0005239261 MEDIOBANCA 82a GBPLibor3m 01/23 14/10/2019 0,58608 0,433699 13/01/2020 N/A

FR0013309606 RCI BANQUE Euribor3m 01/23 14/10/2019 0,0188 0,013912 13/01/2020 N/A

US836205AT15 REP. OF SOUTH AFRICA 4.875 04/26 14/10/2019 2,4375 2,132813 14/04/2020 2,4375

US900123CJ75 TURKEY USD 4.25% 04/26 14/10/2019 2,125 1,859375 14/04/2020 2,125

IT0004966195 UBI Cov.Extend 3.125% 10/20 14/10/2019 3,125 2,3125 14/10/2020 3,125

XS1216647716 VOLKSWAGEN SERV. AG 0.75% 10/21 14/10/2019 0,75 0,555 14/10/2020 0,75

XS1307243532 ABN AMRO NV Covered 1.803% 10/35 15/10/2019 1,803 1,33422 15/10/2020 1,803

AU3TB0000036 AUSTRALIA COMM. 4.50% 04/20 15/10/2019 2,25 1,96875 15/04/2020 2,25

IT0005012312 B.CO DESIO 2.60% 04/21 15/10/2019 1,3 0,962 15/04/2020 1,3

IT0005124919 BANCO BPM 519a Euribor3m 07/20 15/10/2019 0,18809 0,139187 15/01/2020 N/A

IT0005142408 BANCO BPM 534a Euribor3m 10/21 15/10/2019 0,2392 0,177008 15/01/2020 N/A

IT0005142622 BANCO BPM 535a Euribor3m 10/20 15/10/2019 0,18809 0,139187 15/01/2020 N/A

US638585AP43 BANK OF AMERICA CO. 7.25% 10/25 15/10/2019 3,625 2,6825 15/04/2020 3,625

XS1167154654 BNP PARIBAS Euribor3m 01/20 15/10/2019 0,009 0,00666 15/01/2020 N/A

US05579T5G71 BNP PARIBAS USD 4.25% 10/24 15/10/2019 2,125 1,5725 15/04/2020 2,125

IT0005330961 BTP 15/04/18-15/04/21 0.05% 15/10/2019 0,025 0,021875 15/04/2020 0,025

IT0005215246 BTP 15/09/16-15/10/23 0.65% 15/10/2019 0,325 0,284375 15/04/2020 0,325

IT0005217929 BTP 15/10/16-19 0.05% 15/10/2019 0,025 0,021875

IT0005285041 BTP 15/10/17-20 0.20% 15/10/2019 0,1 0,0875 15/04/2020 0,1

IT0005348443 BTP 15/10/18-21 2.30% 15/10/2019 1,15 1,00625 15/04/2020 1,15

IT0005086886 BTP 16/02/15-15/04/22 1.35% 15/10/2019 0,675 0,590625 15/04/2020 0,675

IT0005252520 CCTeu 15/04/17-10/24 (1.10 AT) 15/10/2019 0,441 0,385875 15/04/2020 N/A

IT0005311508 CCTeu 15/10/17-04/25 (0.95 AT) 15/10/2019 0,365 0,319375 15/04/2020 N/A

XS1801786275 COTY INC 4.00% 04/23 15/10/2019 2,- 1,48 15/04/2020 2,-

XS1801788305 COTY INC 4.75% 04/26 15/10/2019 2,375 1,7575 15/04/2020 2,375

XS1498935391 DEA FINANCE SA 7.50% 10/22 15/10/2019 3,75 2,775 15/04/2020 3,75

XS1950915873 DIGI COMMUNICATIONS 5.00% 10/23 15/10/2019 3,35616 2,483558 15/04/2020 2,5

XS0832628423 EIB 2.25% 10/22 15/10/2019 2,25 1,96875 15/10/2020 2,25

XS0219724878 EIB 4.00% 10/37 15/10/2019 4,- 3,5 15/10/2020 4,-

XS0427291751 EIB 4.50% 10/25 15/10/2019 4,5 3,9375 15/10/2020 4,5

XS1133551405 EIB Euribor3m 07/24 15/10/2019 0,- 0,- 15/01/2020 N/A

XS1978552237 EIB EUR 0.10% 10/26 15/10/2019 0,05178 0,045308 15/10/2020 0,1

XS1288040055 EIB EUR 0.25% 10/20 15/10/2019 0,25 0,21875 15/10/2020 0,25

US298785DL78 EIB EUR 4.00% 10/37 15/10/2019 4,- 3,5 15/10/2020 4,-

US298785GL42 EIB USD 2.50% 04/21 15/10/2019 1,25 1,09375 15/04/2020 1,25

XS0821238226 EIB USD 1.875% 10/19 15/10/2019 0,9375 0,820313

US298785GP55 EIB USD 2.125% 10/21 15/10/2019 1,0625 0,929688 15/04/2020 1,0625

US298785GQ39 EIB USD Green 2.50% 10/24 15/10/2019 1,25 1,09375 15/04/2020 1,25

EU000A1U9829 ESM 0.875% 10/19 15/10/2019 0,875 0,765625

XS1587913663 FEDERAL-MOGUL HOLD Eurib3m 04/24 15/10/2019 1,24583 0,921914 15/01/2020 N/A

IT0005104713 FERRARINI SPA 6.375% 04/20 15/10/2019 3,1875 2,35875 15/04/2020 3,1875

US36962GL367 GENERAL ELEC CAP UsdLib3m 05/24 15/10/2019 0,6508 0,481592 15/01/2020 N/A

XS1981823542 GLENCORE FINANCE 1.50% 10/26 15/10/2019 0,75205 0,556517 15/10/2020 1,5

XS1046702293 GRUPO ISOLUX CORSAN 6.625% 03/21 15/10/2019 3,3125 2,45125 15/04/2020 3,3125

US4581X0CH92 IADB USD 1.75% 10/19 15/10/2019 0,875 0,765625

XS0842828120 INTESA/S.PAOLO 4.375% 10/19 15/10/2019 4,375 3,2375

XS0422704071 LLOYDS TSB BANK PLC 7.50% 04/24 15/10/2019 3,75 2,775 15/04/2020 3,75

IT0005044711 MEDIOBANCA MB42 59a DJEURO 10/21 15/10/2019 N/A N/A 15/10/2020 N/A

XS1504057008 N&W GLOBAL V. SPA 7.00% 10/23 15/10/2019 3,5 2,59 15/04/2020 3,5

NZGOVDT427C1 NEW ZEALAND 4.50% 04/27 15/10/2019 2,25 1,96875 15/04/2020 2,25

NZGOVDT423C0 NEW ZEALAND 5.50% 04/23 15/10/2019 2,75 2,40625 15/04/2020 2,75

CH0194405335 RABOBANK NEDERLAND 1.25% 10/20 15/10/2019 1,25 0,925 15/10/2020 1,25

GB00B6HZ2257 RBS Obiettivo 8% 07/21 15/10/2019 0,- 0,- 15/01/2020 N/A

PTOTEKOE0011 REP. OF PORTUGAL 2.875% 10/25 15/10/2019 2,875 2,515625 15/10/2020 2,875

XS1085735899 REP. OF PORTUGAL 5.125% 10/24 15/10/2019 2,5625 2,242188 15/04/2020 2,5625

XS1085738729 REP. OF PORTUGAL 5.125% 10/24 15/10/2019 2,5625 2,242188 15/04/2020 2,5625

IT0004917917 UNICREDIT 7a LT2 TF+Eur3m 07/20 15/10/2019 0,5715 0,42291 15/01/2020 N/A

US9128286N55 US TIPS 15/04/19-24 0.50% 15/10/2019 0,25 0,21875 15/04/2020 0,25

US912810FD55 US TIPS 15/04/98-28 3.625% 15/10/2019 1,1825 1,034688 15/04/2020 1,1825

US912810FH69 US TIPS 15/04/99-29 3.875% 15/10/2019 1,9375 1,695313 15/04/2020 1,9375

US912810FQ68 US TIPS 15/10/01-04/32 3.375% 15/10/2019 1,6875 1,476563 15/04/2020 1,6875

US912828T594 US TREASURY NOTE 1.00% 10/19 15/10/2019 0,5 0,4375

IT0005136335 B.CO DESIO Euribor3m T2 10/21 16/10/2019 0,4105 0,30377 16/01/2020 N/A

IT0005124901 BANCO BPM 520a Euribor3m 07/20 16/10/2019 0,18834 0,139372 16/01/2020 N/A

IT0005142614 BANCO BPM 536a Euribor3m 10/20 16/10/2019 0,18834 0,139372 16/01/2020 N/A

IT0006714395 BARCLAYS BANK PLC TF+RF 04/21 16/10/2019 4,732 3,50168 16/04/2020 N/A

DE0001141729 BOBL 03/07/15-16/10/20 0.25% 16/10/2019 0,25 0,21875 16/10/2020 0,25

XS1121919333 C.SUISSE LONDON Euribor3m 10/19 16/10/2019 0,02223 0,01645

XS1982704824 CPI PROPERTY GROUP TF+TV 19/Pe 16/10/2019 2,4375 1,80375 16/10/2020 4,875

FR0012891992 CREDIT AGRICOLE 2.80% 10/25 16/10/2019 0,7 0,518 16/01/2020 0,7

XS1856020448 EBRD TRY 20.00% 10/19 16/10/2019 25,0411 21,910962

EU000A1G0D88 EFSF 0.625% 10/26 16/10/2019 0,625 0,546875 16/10/2020 0,625

XS1753042743 EIB EUR 1.50% 10/48 16/10/2019 1,5 1,3125 16/10/2020 1,5

XS0841669871 EXOR SPA 4.75% 10/19 16/10/2019 4,75 3,515

XS1982118264 SAUDI ARAMCO 2.75% 04/22 16/10/2019 1,375 1,0175 16/04/2020 1,375

XS1982113208 SAUDI ARAMCO 3.50% 04/29 16/10/2019 1,75 1,295 16/04/2020 1,75

XS1982113463 SAUDI ARAMCO 4.25% 04/39 16/10/2019 2,125 1,5725 16/04/2020 2,125

XS1982112812 SAUDI ARAMCO 2.875% 04/24 16/10/2019 1,4375 1,06375 16/04/2020 1,4375

XS1982116136 SAUDI ARAMCO 4.375% 04/49 16/10/2019 2,1875 1,61875 16/04/2020 2,1875

US92857WBN92 VODAFONE GROUP USDLibor3m 01/24 16/10/2019 0,828 0,61272 16/01/2020 N/A

XS1893631769 VOLKSWAGEN SERV. AG 2.25% 10/26 16/10/2019 2,25 1,665 16/10/2020 2,25

XS1700435453 BANCA IFIS SPA T2 Reset TF 10/27 17/10/2019 4,5 3,33 17/10/2020 4,5

IT0005124927 BANCO BPM 521a Euribor3m 07/20 17/10/2019 0,18834 0,139372 17/01/2020 N/A

XS1698714000 BENI STABILI SPA 1.625% 10/24 17/10/2019 1,625 1,2025 17/10/2020 1,625

IT0006596909 COUNCIL OF EUROPE Flip 10/25 17/10/2019 0,00966 0,008453 17/04/2020 N/A

EU000A1G0EE0 EFSF 0.05% 10/29 17/10/2019 0,0126 0,011025 17/10/2020 0,05

EU000A1G0D39 EFSF 0.125% 10/23 17/10/2019 0,125 0,109375 17/10/2020 0,125

US36962G5J92 GENERAL ELEC CAP COR 4.65% 10/21 17/10/2019 2,325 1,7205 17/04/2020 2,325

CODICE ISIN DESCRIZIONE SCADENZA LORDO NETTO SUCCESSIVA LORDO CODICE ISIN DESCRIZIONE SCADENZA LORDO NETTO SUCCESSIVA LORDO

30 settembre 2019 - n. 18 Bollettino delle Estrazioni Pag. 271

PROSPETTO DELLE CEDOLE E DELLE RELATIVE QUOTE DI AMMORTAMENTO IN SCADENZA

DATA TAGLIO TAGLIO DATA CEDOLA TASSO TASSO QUOTA AMM. DATA CEDOLA TASSO TASSO QUOTA AMM. Cod. ISIN DESCRIZIONE SCADENZA INIZIALE ATTUALE IN SCADENZA LORDO% NETTO% IN SCADENZA SUCCESSIVA LORDO% NETTO% SUCCESSIVA

IT0005315095 PRIMI SUI MOTORI 5.50% 04/23 23/04/2023 10000 5857 23/09/2019 0,458333 0,339167 238 23/10/2019 0,458333 0,339167 238IT0005244204 PRIMI SUI MOTORI 5.50% 10/21 23/10/2021 10000 5471 23/09/2019 0,458333 0,339167 325 23/10/2019 0,458333 0,339167 322IT0005054744 TESISQUARE SPA 5.60% 09/19 29/09/2019 100000 60000 29/09/2019 2,8 2,072 60000IT0004964364 FILCA COOPERATIVE 6.00% 09/19 30/09/2019 100000 52000 30/09/2019 6,- 4,44 32000IT0005223430 ICM SPA 4.60% 06/23 30/06/2023 50000 50000 30/09/2019 1,15 0,851 31/12/2019 1,15 0,851 2500IT0005318073 PAGANELLA 2001 SPA 3.00% 09/24 30/09/2024 100000 100000 30/09/2019 1,5 1,11 31/03/2020 1,5 1,11 10000IT0005094526 PASTA ZARA SPA 6.50% 03/20 30/03/2020 100000 33333 30/09/2019 3,25 2,405 16667 30/03/2020 3,25 2,405 16667IT0005246480 VELIER SPA 5.875% 03/23 31/03/2023 50000 41000 30/09/2019 2,9375 2,17375 4750 31/03/2020 2,9375 2,17375 4750IT0005246514 VELIER SPA 5.875% 03/23 31/03/2023 50000 41000 30/09/2019 2,9375 2,17375 4750 31/03/2020 2,9375 2,17375 4750IT0005335770 MUSEMENT SPA 11.00% 05/21 01/05/2021 100000 63452 01/10/2019 0,916667 0,678333 2794 01/11/2019 0,916667 0,678333 2819IT0005055394 MOLINARI SPA 6.10% 10/19 06/10/2019 100000 17000 06/10/2019 3,05 2,257 17000IT0005056244 INGLASS SPA 5.90% 10/21 07/10/2021 100000 50000 07/10/2019 2,95 2,183 10000 07/04/2020 2,95 2,183 10000IT0004842370 UBI LT2 6.00% 10/19 08/10/2019 1000 224 08/10/2019 3,- 2,22 194IT0005010480 IPI SPA 7.00% 04/21 10/04/2021 100000 61750 10/10/2019 3,5 2,59 10/04/2020 3,5 2,59 21250IT0004941412 UNICREDIT 12a LT2 Step-up 10/20 13/10/2020 1000 400 13/10/2019 4,8 3,552 200 13/10/2020 5,2 3,848 200IT0004960669 INTESA/S.PAOLO T2 5.00% 10/20 17/10/2020 100000 40000 17/10/2019 5,- 3,7 20000 17/10/2020 5,- 3,7 20000IT0005057770 INNOVATEC SPA 8.125% 10/20 21/10/2020 100000 66667 21/10/2019 4,0625 3,00625 33333 21/04/2020 4,0625 3,00625IT0005315095 PRIMI SUI MOTORI 5.50% 04/23 23/04/2023 10000 5857 23/10/2019 0,458333 0,339167 238 23/11/2019 0,458333 0,339167 238IT0005244204 PRIMI SUI MOTORI 5.50% 10/21 23/10/2021 10000 5471 23/10/2019 0,458333 0,339167 322 23/11/2019 0,458333 0,339167 324IT0005276727 B.N.L. Euribor3m Cov. Ext. 07/20 28/07/2020 100000 40000 28/10/2019 0,- 0,- 10000 28/01/2020 N/A N/A 12000IT0005123507 B.N.L. Euribor3m Cov. Ext. 07/22 28/07/2022 100000 69094 28/10/2019 0,- 0,- 28/01/2020 N/A N/A 3636IT0005105900 MICOPERI SPA 5.75% 04/20 29/04/2020 100000 30000 29/10/2019 1,4375 1,06375 20000 29/01/2020 1,4375 1,06375IT0005091035 ASJA AMBIENTE SPA 6.75% 10/23 31/10/2023 100000 85000 31/10/2019 3,375 2,4975 8000 30/04/2020 3,375 2,4975 8500IT0005247603 I.CO.P SPA 5.60% 10/23 31/10/2023 100000 90000 31/10/2019 2,8 2,072 10000 30/04/2020 2,8 2,072 10000

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13 settembre 2019 - n. 17 Bollettino delle Estrazioni Pag. 271

CODICE ISIN DESCRIZIONE SCADENZA LORDO NETTO SUCCESSIVA LORDO

XS1257901600 BNP PARIBAS ARB. GBP TF+TV 07/23 24/10/2019 0,095 0,0703 24/01/2020 N/A

IT0005217770 BTPi 24/10/16-24 0.35% (FOI) 24/10/2019 0,175 0,153125 24/04/2020 0,175

IT0005217762 BTPi 24/10/16-24 CUM 0.35% (FOI) 24/10/2019 0,175 0,153125 24/04/2020 0,175

XS1678838423 C.SUISSE LONDON USD TF+TV 10/27 24/10/2019 6,- 4,44 26/10/2020 N/A

US172967LN99 CITIGROUP INC USDLibor3m 07/23 24/10/2019 0,8081 0,597994 24/01/2020 N/A

XS0461374935 DEUTSCHE B.(LB) TF+TV 04/23 24/10/2019 0,595 0,4403 24/01/2020 N/A

XS0847580353 DEUTSCHE TELEKOM INT 2.75% 10/24 24/10/2019 2,75 2,035 24/10/2020 2,75

XS1057055060 IBERDROLA INT BV 2.50% 10/22 24/10/2019 2,5 1,85 24/10/2020 2,5

XS1704789590 IREN SPA Green 1.50% 10/27 24/10/2019 1,5 1,11 24/10/2020 1,5

IT0004931082 MEDIOBANCA MB20 Euribor3m 07/23 24/10/2019 0,76667 0,567336 24/01/2020 N/A

XS0231558858 REP. OF AUSTRIA DeltaCms 10/35 24/10/2019 0,099 0,086625 24/10/2020 N/A

IT0005246472 WERTHER INT. SPA 5.375% 04/23 24/10/2019 2,6875 1,98875 24/04/2020 2,6875

XS1508774079 BMW FINANCE NV NOK 1.375% 10/19 25/10/2019 1,375 1,0175

FR0010143743 CAISSE DE LA DETTE S 4.00% 10/19 25/10/2019 4,- 2,96

XS0848458179 DAVIDE CAMPARI 4.50% 10/19 25/10/2019 4,5 3,33

XS0845917342 EIB PLN 4.25% 10/22 25/10/2019 4,25 3,71875 25/10/2020 4,25

US38141GVU56 GOLDMAN SACHS G 2.625% 04/21 25/10/2019 1,3125 0,97125 25/04/2020 1,3125

US46647PAE60 JP MORGAN CHASE&Co. TF+TV 04/23 25/10/2019 0,888 0,65712 25/04/2020 0,888

XS1928480752 MEDIOBANCA Euribor3m 01/24 25/10/2019 0,33912 0,250949 27/01/2020 N/A

FR0010371401 OAT 25/10/05-38 4.00% 25/10/2019 4,- 3,5 25/10/2020 4,-

FR0010466938 OAT 25/10/06-23 4.25% 25/10/2019 4,25 3,71875 25/10/2020 4,25

FR0010776161 OAT 25/10/08-10 3.75% 25/10/2019 3,75 3,28125

FR0010949651 OAT 25/10/09-20 2.50% 25/10/2019 2,5 2,1875 25/10/2020 2,5

FR0011059088 OAT 25/10/10-21 3.25% 25/10/2019 3,25 2,84375 25/10/2020 3,25

FR0011337880 OAT 25/10/11-22 2.25% 25/10/2019 2,25 1,96875 25/10/2020 2,25

FR0011317783 OAT 25/10/11-27 2.75% 25/10/2019 2,75 2,40625 25/10/2020 2,75

FR0000187635 OATS 25/10/00-32 5.75% 25/10/2019 5,75 5,03125 25/10/2020 5,75

FR0000570921 OATS 25/10/88-19 8.5% 25/10/2019 8,5 7,4375

FR0000571150 OATS 25/10/93-25 6% 25/10/2019 6,- 5,25 25/10/2020 6,-

PTOTEAOE0021 PORTGL 10/06/08-25/10/23 4.95% 25/10/2019 4,95 4,33125 25/10/2020 4,95

XS1508588875 SNAM SPA 0.00% 10/20 25/10/2019 0,- 0,- 25/10/2020 0,-

XS1505573482 SNAM SPA 0.875% 10/26 25/10/2019 0,875 0,6475 25/10/2020 0,875

XS1700721464 SNAM SPA 1.375% 10/27 25/10/2019 1,375 1,0175 25/10/2020 1,375

FR0013330529 UNIBAIL RODAMCO Reset TF 18/Pe 25/10/2019 2,125 1,5725 25/10/2020 2,125

XS1310493744 JP MORGAN CHASE&Co. 1.50% 10/22 26/10/2019 1,5 1,11 26/10/2020 1,5

IS0000020717 REP. OF ICELAND 7.25% 10/22 26/10/2019 7,25 6,34375 26/10/2020 7,25

XS1707063589 SALINI IMPREGILO SPA 1.75% 10/24 26/10/2019 1,75 1,295 26/10/2020 1,75

XS0552569005 SIAS SPA 4.50% 10/20 26/10/2019 4,5 3,33 26/10/2020 4,5

XS0699618350 AMERICA MOVIL GBP 5.00% 10/26 27/10/2019 5,- 3,7 27/10/2020 5,-

XS1218967377 BNP PARIBAS ARB. USD TF+TV 04/23 27/10/2019 0,2805 0,20757 27/01/2020 N/A

XS1346267393 BNP PARIBAS ARBITR. 4.00% 04/23 27/10/2019 1,- 0,74 27/01/2020 1,-

IT0005058919 BTPi 27/10/14-20 1.25% (FOI) 27/10/2019 0,625 0,546875 27/04/2020 0,625

IT0005058901 BTPi 27/10/14-20 CUM 1.25% (FOI) 27/10/2019 0,625 0,546875 27/04/2020 0,625

XS1128148845 CITIGROUP INC 1.375% 10/21 27/10/2019 1,375 1,0175 27/10/2020 1,375

FR0013076353 CREDIT AGRICOLE 2.80% 01/26 27/10/2019 0,7 0,518 27/01/2020 0,7

XS0460357550 EUROFIMA 4.00% 10/21 27/10/2019 4,- 3,5 27/10/2020 4,-

US459058FT50 IBRD USD 1.875% 10/26 27/10/2019 0,9375 0,820313 27/04/2020 0,9375

XS1311459694 KFW EUR Green 0.125% 10/20 27/10/2019 0,125 0,0925 27/10/2020 0,125

XS0270242547 S.PAOLO IMI 111a CMS10a 10/21 27/10/2019 0,- 0,- 27/01/2020 N/A

IT0004784952 ADRIANO LEASE ABS Eurib3m 01/41 28/10/2019 N/A N/A 27/01/2020 N/A

IT0005314569 ADRIANO LEASE ABS Eurib3m 01/49 28/10/2019 0,11931 0,088289 27/01/2020 N/A

XS1252215485 B.IMI Euribor3m 07/20 28/10/2019 0,118 0,08732 28/01/2020 N/A

IT0005276727 B.N.L. Euribor3m Cov. Ext. 07/20 28/10/2019 0,- 0,- 28/01/2020 N/A

IT0005123507 B.N.L. Euribor3m Cov. Ext. 07/22 28/10/2019 0,- 0,- 28/01/2020 N/A

XS1224953452 BHP BILLITON FIN. Eurib3m 04/20 28/10/2019 0,- 0,- 28/01/2020 N/A

XS1253561929 BNP PARIBAS USDLib3m TF+TV 07/21 28/10/2019 0,5639 0,417286 27/01/2020 N/A

XS0461350323 DEUTSCHE B.(LB) USD 5.00% 07/25 28/10/2019 1,25 0,925 28/01/2020 1,25

XS0553728709 DEUTSCHE TELEKOM INT 4.50% 10/30 28/10/2019 4,5 3,33 28/10/2020 4,5

XS1811351821 GAMENET SPA Euribor3m 04/23 28/10/2019 0,8748 0,647352 27/01/2020 N/A

XS1877354677 GAMENET SPA Euribor3m 04/23 28/10/2019 1,29549 0,958663 27/01/2020 N/A

XS1458408306 GOLDMAN SACHS G Euribor3m 07/21 28/10/2019 0,15723 0,11635 27/01/2020 N/A

XS1173867323 GOLDMAN SACHS G Euribor3m 07/22 28/10/2019 0,16293 0,120568 27/01/2020 N/A

XS1577950584 INFOPRO DIGITAL Euribor3m 07/22 28/10/2019 1,1375 0,84175 27/01/2020 N/A

DE000A13R8M3 METRO AG 1.375% 10/21 28/10/2019 1,375 1,0175 28/10/2020 1,375

XS1511787407 MORGAN STANLEY Euribor3m 01/22 28/10/2019 0,08139 0,060229 27/01/2020 N/A

XS1111697998 MORGAN STANLEY GBPLibor3m 10/19 28/10/2019 0,37808 0,279779

XS0607109377 RABOBANK NEDERLAND Eurib3m 04/21 28/10/2019 0,8 0,592 27/01/2020 N/A

XS0983151282 SCHIPHOL NEDERLAND 3.084% 10/25 28/10/2019 3,084 2,28216 28/10/2020 3,084

XS0459442710 SCHIPHOL NEDERLAND 4.966% 10/19 28/10/2019 4,966 3,67484

XS1101883319 SG ISSUER SA USDLibor3m 10/19 28/10/2019 0,721 0,53354

XS0203712939 TERNA SPA 4.90% 10/24 28/10/2019 4,9 3,626 28/10/2020 4,9

CODICE ISIN DESCRIZIONE SCADENZA LORDO NETTO SUCCESSIVA LORDO

XS0986063864 UNICREDIT 582a LT2 TF+TV 10/25 28/10/2019 5,75 4,255 28/10/2020 5,75

IT0005338220 VALCONCA SPV RMBS Eurib3m 10/60 28/10/2019 N/A N/A 27/01/2020 N/A

IT0005340325 VALCONCA SPV RMBS Eurib3m 10/60 28/10/2019 N/A N/A 28/01/2020 N/A

XS0553805978 ABN AMRO NV 4.42% 10/25 29/10/2019 4,42 3,2708 29/10/2020 4,42

XS1128224703 AIRBUS GROUP BV 2.125% 10/29 29/10/2019 2,125 1,5725 29/10/2020 2,125

FR0012278539 ARKEMA SA 4.75% TF+TV 14/Pe 29/10/2019 4,75 3,515 29/10/2020 4,75

IT0006712142 BARCLAYS BANK PLC TF+RF 01/25 29/10/2019 1,9695 1,45743 29/01/2020 N/A

US25243YAU38 DIAGEO PLC 2.625% 04/23 29/10/2019 1,3125 0,97125 29/04/2020 1,3125

EU000A1G0BK3 EFSF 1.75% 10/20 29/10/2019 1,75 1,53125 29/10/2020 1,75

XS1112822181 GOLDMAN SACHS G EUR/USD 10/21 29/10/2019 N/A N/A 29/10/2020 N/A

XS1130101931 GOLDMAN SACHS G Euribor3m 10/19 29/10/2019 0,09507 0,070352

US500769GJ78 KFW CAD 1.75% 10/19 29/10/2019 0,875 0,6475

IT0005105900 MICOPERI SPA 5.75% 04/20 29/10/2019 1,4375 1,06375 29/01/2020 1,4375

XS0423325181 RBS GBP 7.50% 04/24 29/10/2019 3,75 2,775 29/04/2020 3,75

XS1130139667 REP. OF LITHUANI 2.125% 10/26 29/10/2019 2,125 1,859375 29/10/2020 2,125

XS1759770669 SNAM SPA Euribor3m 01/20 29/10/2019 0,00556 0,004114 29/01/2020 N/A

IT0005058067 B.CO DESIO Step-up 10/19 30/10/2019 0,7 0,518

IT0005075152 B.N.L. Euribor3m TF+TV 01/20 30/10/2019 0,1125 0,08325 30/01/2020 N/A

IT0006716564 BARCLAYS BANK 3a Step-up 10/25 30/10/2019 2,06 1,5244 30/04/2020 2,06

IT0005355661 BRERA SEC ABS Eurib3m 10/70 30/10/2019 0,12318 0,091153 30/01/2020 N/A

US168863BN78 CHILE 2.25% 10/22 30/10/2019 1,125 0,8325 30/04/2020 1,125

US168863BP27 CHILE 3.625% 10/42 30/10/2019 1,8125 1,34125 30/04/2020 1,8125

XS1557095459 DEUTSCHE TELEKOM INT 0.375 10/21 30/10/2019 0,375 0,2775 30/10/2020 0,375

XS0850057588 DEUTSCHE TELEKOM INT 2.00% 10/19 30/10/2019 2,- 1,48

AU3CB0229292 EIB AUD 2.50% 04/20 30/10/2019 1,25 1,09375 30/04/2020 1,25

US912828K585 GOVT 30/04/15-20 1.375% 30/10/2019 0,6875 0,601563 30/04/2020 0,6875

US912828WZ90 GOVT 30/04/15-22 1.75% 30/10/2019 0,875 0,765625 30/04/2020 0,875

XS0986194883 INTESA/S.PAOLO 4.00% 10/23 30/10/2019 4,- 2,96 30/10/2020 4,-

XS0296545147 INTESA/S.PAOLO 325a Eur3m 04/29 30/10/2019 0,- 0,- 30/01/2020 N/A

XS0360544927 INTESA/S.PAOLO 440a Eur3m 04/29 30/10/2019 0,1334 0,098716 30/01/2020 N/A

IT0004958051 MEDIOBANCA MB25 TF+Eurib3m 10/23 30/10/2019 0,76667 0,567336 30/01/2020 N/A

IT0004958069 MEDIOBANCA MB26 DJEUROSTO 10/21 30/10/2019 N/A N/A 30/10/2020 N/A

IT0005126120 MEDIOBANCA USD 72a TF+TV 10/22 30/10/2019 0,56644 0,419166 30/01/2020 N/A

XS1808984501 PIAGGIO SPA 3.625% 04/25 30/10/2019 1,8125 1,34125 30/04/2020 1,8125

US9128284M90 US TREASURY NOTE 2.875% 04/25 30/10/2019 1,4375 1,257813 30/04/2020 1,4375

XS1709374497 2i RETE GAS SPA 1.608% 10/27 31/10/2019 1,608 1,18992 31/10/2020 1,608

IT0005091035 ASJA AMBIENTE SPA 6.75% 10/23 31/10/2019 3,375 2,4975 30/04/2020 3,375

IT0005284481 B.CO DESIO 0.70% 10/19 31/10/2019 0,35 0,259

IT0004953151 B.IMI TF+TV 10/19 31/10/2019 0,575 0,4255

IT0004957020 B.IMI BancoPosta Sprint 2a 10/19 31/10/2019 4,55 3,367

IT0005057614 B.N.L. Euribor3m TF+TV 10/19 31/10/2019 0,125 0,0925

IT0005330326 BAIA SILVELLA SPA 5.00% 10/23 31/10/2019 2,5 1,85 30/04/2020 2,5

ES0000012C46 BONOS 09/10/18-31/10/21 0.05% 31/10/2019 0,05 0,04375 31/10/2020 0,05

ES0000012A97 BONOS 10/10/17-31/10/22 0.45% 31/10/2019 0,45 0,39375 31/10/2020 0,45

ES0000012B47 BONOS 27/02/18-31/10/48 2.70% 31/10/2019 2,7 2,3625 31/10/2020 2,7

XS1093338082 C.SUISSE LONDON USDLibor3m 10/19 31/10/2019 0,57641 0,426543

ES00000121O6 DEUDA 02/06/09-31/10/19 4.30% 31/10/2019 4,3 3,7625

ES0000012A89 DEUDA 04/07/17-31/10/27 1.45% 31/10/2019 1,45 1,26875 31/10/2020 1,45

ES00000126D8 DEUDA 08/09/14-31/10/64 4.00% 31/10/2019 4,- 3,5 31/10/2020 4,-

ES00000127G9 DEUDA 09/06/15-31/10/25 2.15% 31/10/2019 2,15 1,88125 31/10/2020 2,15

ES00000122T3 DEUDA 13/07/10-31/10/20 4.85% 31/10/2019 4,85 4,24375 31/10/2020 4,85

ES00000128C6 DEUDA 15/03/16-31/10/46 2.90% 31/10/2019 2,9 2,5375 31/10/2020 2,9

ES0000012F43 DEUDA 19/06/19-31/10/29 0.60% 31/10/2019 0,22027 0,192736 31/10/2020 0,6

XS0849420905 EIB GBP 2.50% 10/22 31/10/2019 2,5 2,1875 31/10/2020 2,5

US912828F627 GOVT 31/10/14-19 1.50% 31/10/2019 0,75 0,65625

IT0005247603 I.CO.P SPA 5.60% 10/23 31/10/2019 2,8 2,072 30/04/2020 2,8

ES00000128H5 KINGDOM OF SPAIN 1.30% 10/26 31/10/2019 1,3 1,1375 31/10/2020 1,3

ES00000126B2 KINGDOM OF SPAIN 2.75% 10/24 31/10/2019 2,75 2,40625 31/10/2020 2,75

ES00000123X3 KINGDOM OF SPAIN 4.40% 10/23 31/10/2019 4,4 3,85 31/10/2020 4,4

ES00000124C5 KINGDOM OF SPAIN 5.15% 10/28 31/10/2019 5,15 4,50625 31/10/2020 5,15

ES00000124H4 KINGDOM OF SPAIN 5.15% 10/44 31/10/2019 5,15 4,50625 31/10/2020 5,15

IT0005345696 MEDIOBANCA 87a Step-up 10/24 31/10/2019 3,25 2,405 31/10/2020 3,5

IT0005252777 PRIMA SOLE C. SPA 4.75% 10/23 31/10/2019 2,375 1,7575 30/04/2020 2,375

XS1842058668 SG ISSUER SA USD Step-up 10/23 31/10/2019 2,85 2,109 31/10/2020 2,95

IT0005058372 TBS GROUP SPA 5.40% 12/20 31/10/2019 1,35 0,999 31/01/2020 1,35

XS0862793634 UNICREDIT sub 6.95% 10/22 31/10/2019 6,95 5,143 31/10/2020 6,95

XS0849517650 UNICREDIT 524a LT2 6.95% 10/22 31/10/2019 6,95 5,143 31/10/2020 6,95

IT0004784572 UNICREDIT 8a Eurib3m Ext. 10/21 31/10/2019 N/A N/A 31/01/2020 N/A

IT0004784580 UNICREDIT 9a Eurib3m Ext. 01/22 31/10/2019 N/A N/A 31/01/2020 N/A

IT0005056178 UNICREDIT 9a Euribor3m 10/20 31/10/2019 0,2 0,148 31/01/2020 N/A

Analysis SpA – TBTF™ World Total Return Index USD*

Al 26.09.2019 è pari a 83,09 Base 100: 31.12.2007.

L’indice TBTF è stato pensato e realizzato da Analysis SpA includendo le banche quotate defini-te a novembre 2011 dal Financial Stability Board (FSB) come “sistemiche” (Global Systemical-ly Important Banks "G-SIBs" – “too big to fail”). Ogni anno a Novembre il paniere viene rivistodal FSB e l'ultimo aggiornamento risale al 16 Novembre 2018. L’indice è calcolato sulla base del-le capitalizzazioni di mercato delle banche ed è espresso come indice Total Return in dollari (so-no quindi inclusi nella performance i dividendi distribuiti nel periodo).

26/09/19 3 mesi 6 mesi 1 anno Iniz. anno

Performance% 0,84 1,90 -7,93 8,32

Massima Perdita% -10,74 -13,02 -18,01 -13,02

Volatilità% 14,94 14,05 14,70 13,90

World Systemic Banks Valuta Perf % 6 mesi Perf % 1 anno Perf % iniz. anno

AGRICULTURAL BANK OF CHINA LIMITED HKD -10,82 -15,90 -5,36BANCO SANTANDER SA EUR -9,73 -15,74 -5,68BANK OF AMERICA CORPORATION USD 8,32 -1,11 20,24BANK OF CHINA LIMITED HKD -8,50 -6,14 -3,09BANK OF NEW YORK MELLON CORPORATION USD -7,15 -8,05 0,81BARCLAYS PLC GBP -0,71 -11,21 3,58BNP PARIBAS SA EUR 13,58 -13,88 19,19CHINA CONSTRUCTION BANK HKD -7,57 -8,24 -2,70CITIGROUP INC USD 14,46 -1,93 35,56CREDIT AGRICOLE S.A. EUR 12,66 -8,70 25,34CREDIT SUISSE GROUP AG CHF 9,82 -18,29 15,11DEUTSCHE BANK AG EUR -5,29 -32,45 -0,70GOLDMAN SACHS GROUP, INC USD 10,36 -7,30 26,49HSBC HOLDINGS PLC GBP 3,73 -3,21 0,72INDUSTRIAL & COMMERCIAL BANK OF CHINA HKD -4,89 -3,73 -1,32ING GROEP NV EUR -4,01 -12,97 6,93JPMORGAN CHASE & CO USD 18,85 4,82 22,65MITSUBISHI UFJ FINANCIAL GROUP INC JPY 2,99 -19,26 7,52MIZUHO FINANCIAL GROUP JPY -0,21 -12,48 2,37MORGAN STANLEY USD 3,20 -8,14 9,77ROYAL BANK OF CANADA CAD 6,63 7,10 18,41SOCIETE GENERALE SA EUR 7,20 -28,43 -1,83STANDARD CHARTERED PLC GBP 19,27 9,87 14,78STATE STREET CORPORATION USD -9,38 -29,53 -4,91SUMITOMO MITSUI FINANCIAL GROUP, INC JPY -2,12 -14,67 7,54UBS AG CHF -0,45 -26,16 -3,83UNICREDIT SPA EUR -4,01 -23,84 10,24WELLS FARGO & COMPANY USD 1,78 -4,54 9,25

* “Too big to fail”, troppo grande per fallire.(1) L'attuale paniere rispecchia le scelte stabilite dal FSB a Novembre 2018. Per le 4 banche cinesi viene utilizzata la quota-zione sul mercato di Hong Kong. Il titolo Banque Populaire Cde non è incluso nell’indice, poiché non quotato. (2) La performance dell’indice è espressa in USD ed è comprensiva dei dividendi reinvestiti.(3) La performance dei componenti dell’indice è espressa nella valuta locale di ciascuna azione comprensiva dei dividendi.(4) La volatilità dell’indice è calcolata con osservazioni giornaliere ed annualizzata.(5) Gli indici Analysis SpA - TBTF™ sono ribilanciati con cadenza mensile in base alla market cap dei singoli titoli a fine mese.Al fine di confutare la conformità del ribilanciamento degli indici, si effettuano controlli mensili sulle azioni circolanti deisingoli titoli inclusi nel paniere.

TASSI D’INTERESSE DELLE EMISSIONI GOVERNATIVE al 27/09/2019

AMERICAS 10 Anni Var.Sett. 5 Anni Var.Sett. 2 Anni Var.Sett.BRAZIL 17,41% 0,01% 5,38% -0,47% 3,23% -0,78%CANADA 1,38% -0,07% 1,47% -0,03% 1,59% -0,01%USA 1,70% -0,02% 1,59% 0,00% 1,66% -0,01%

ASIA 10 Anni Var.Sett. 5 Anni Var.Sett. 2 Anni Var.Sett.AUSTRALIA 0,95% -0,20% 0,72% -0,17% 0,74% -0,17%CHINA 3,15% 0,08% 2,97% 0,05% 2,74% 0,11%INDIA 6,68% 0,08% 6,32% 0,10% 5,99% 0,20%JAPAN -0,24% -0,03% -0,36% -0,05% -0,33% -0,04%

EUROPE 10 Anni Var.Sett. 5 Anni Var.Sett. 2 Anni Var.Sett.DENMARK -0,56% -0,01% -0,74% 0,05% -0,83% 0,03%NORWAY 1,22% 0,06% 1,25% 0,12% 1,17% 0,05%SWEDEN -0,30% -0,08% -0,61% 0,02% -0,61% 0,02%SWITZERLAND -0,86% -0,03% -0,93% 0,14% 0,00% 0,00%UNITED KINGDOM 0,41% -0,16% 0,31% -0,15% 0,38% -0,18%

EURO ZONE 10 Anni Var.Sett. 5 Anni Var.Sett. 2 Anni Var.Sett.AUSTRIA -0,31% -0,01% -0,57% 0,06% -0,60% 0,04%BELGIUM -0,27% -0,03% -0,56% 0,04% -0,69% 0,06%FINLAND -0,30% -0,02% -0,63% 0,05% -0,67% 0,05%FRANCE -0,29% -0,01% -0,63% 0,06% -0,70% 0,06%GERMANY -0,58% 0,00% -0,76% 0,07% -0,76% 0,08%IRELAND -0,04% -0,02% -0,46% 0,06% -0,53% 0,10%ITALY 0,83% -0,15% 0,24% -0,10% -0,27% 0,07%NETHERLAND -0,44% 0,00% -0,70% 0,06% -0,77% 0,06%PORTUGAL 0,16% -0,09% -0,27% -0,01% -0,60% 0,04%SPAIN 0,14% -0,10% -0,28% -0,01% -0,52% 0,01%

EASTERN EUROPE 10 Anni Var.Sett. 5 Anni Var.Sett. 2 Anni Var.Sett.HUNGARY -0,01% -0,01% 0,05% 0,06% 0,04% 0,13%POLAND 2,00% -0,04% 1,74% -0,04% 1,47% -0,05%RUSSIA 0,00% -0,01% -0,76% -0,01% 0,02% 0,01%

COSTO DEL CAPITALE PROPRIO DEI PRINCIPALI TITOLI AZIONARI (FTSE MIB)

CAPM: Ke = Rf + ß x RpCoefficiente di rischio sistematicoRendimento attività prive di rischio Rf 1,5%Premio per il rischio di mercato Rp 5,0%

Titolo ß Costo Performance Market CapCapitale da inizio al 25.09Proprio anno YTD (in milioni di €)

1 BANCO BPM 1,294 7,5% -9,3% 2.7182 UBI BANCA 1,265 7,3% 1,8% 2.8483 UNICREDIT 1,233 7,2% 8,6% 23.5214 ST MICROELECTRONICS 1,201 7,0% 43,3% 16.0185 SAIPEM 1,106 6,5% 29,0% 4.2636 PRYSMIAN 1,094 6,5% 20,6% 5.3017 CNH INDUSTRIAL 1,074 6,4% 21,0% 12.9188 PIRELLI 1,062 6,3% -2,2% 5.4009 INTESA SAN PAOLO 1,038 6,2% 19,0% 37.17310 FINECO 1,036 6,2% 8,6% 5.68711 EXOR 0,988 5,9% 27,5% 14.51712 FIAT CHRYSLER AUTOMOBILES NV 0,978 5,9% 18,6% 18.28813 LEONARDO - FINMECCANICA 0,967 5,8% 40,6% 6.18614 AZIMUT 0,949 5,7% 90,9% 2.44815 BPER BANCA 0,929 5,6% 6,6% 1.77316 MEDIOBANCA 0,890 5,5% 33,4% 8.84917 POSTE ITALIANE 0,818 5,1% 52,5% 13.29618 TENARIS 0,789 4,9% 2,5% 11.36819 TELECOM ITALIA 0,779 4,9% 5,3% 7.84920 MONCLER 0,761 4,8% 12,1% 8.29321 UNIPOL 0,760 4,8% 40,5% 3.41922 BUZZI UNICEM 0,752 4,8% 32,5% 3.29423 FERRARI 0,749 4,7% 58,8% 26.65424 SALVATORE FERRAGAMO 0,604 4,0% -3,7% 2.85525 UNIPOLSAI SPA 0,576 3,9% 28,5% 6.76826 ENI 0,568 3,8% 6,5% 50.43527 ATLANTIA 0,566 3,8% 25,3% 17.96028 ASSICURAZIONI GENERALI 0,565 3,8% 28,8% 28.13029 JUVENTUS FOOTBALL CLUB 0,541 3,7% 18,0% 1.29330 SNAM 0,531 3,7% 25,5% 15.43931 AMPLIFON 0,526 3,6% 61,2% 5.12032 ENEL 0,502 3,5% 39,4% 68.41133 DIASORIN 0,496 3,5% 49,1% 5.86934 HERA 0,472 3,4% 42,8% 5.53835 TERNA 0,423 3,1% 19,5% 11.56536 A2A 0,418 3,1% 8,5% 5.10337 RECORDATI 0,418 3,1% 28,9% 8.17638 ITALGAS SPA 0,397 3,0% 22,4% 4.73939 NEXI (*) 0,394 3,0% 13,3% 6.01640 CAMPARI 0,368 2,8% 12,6% 9.583

FTSE ITALIA ALL SHARE 17,5% 495.081

NOTE: Il coefficiente Beta indica il grado di rischio sistematico a breve (ultimi 12 mesi) del titolorispetto all'indice FTSE ITALIA All Share. È calcolato sui dati giornalieri utilizzando i prezzi di ri-ferimento, al fine di essere coerenti con le quotazioni dell'indice. Come rendimento delle attività prive di rischio è stato inserito il rendimento del BTP quinquennale.(*) Calcolato su serie inferiori ai 12 mesi.

INDICI DEL MERCATO AZIONARIO ITALIANO Al 27/09/2019

Performance % Volatilità % Perdita max %

Indice Azionari Italia 3 mesi 1 anno 3 anni 3 anni 3 anniAzionario Generale 3,38 0,6 34,09 12,82 -24,34Azionario Large Cap 4,16 2,11 35,26 14,89 -25,2Azionario Small Cap 3,97 -10,36 13,37 11,22 -32,08

Indici SettorialiAssicurazioni 8,66 19,25 62,08 15,61 -20,1Farmaceutici e Biotecnologie 7,54 22,31 70,34 15,45 -20,48Telecomunicazioni e Servizi 7,84 29,83 41,81 12,98 -21,06Servizi finanziari 3,22 4,89 50,42 17,8 -30,02Tecnologia e Apparecchiature 7,25 -5,05 39,86 19,45 -40,77Automobili e Componentistica -0,39 -5,37 107,4 20,5 -30,44Alimentari e Beni prima necessità -2,1 3,39 36,82 11,03 -14,62Trasporti e Turismo -2,14 14,71 23,99 17,5 -31,2Industria -1,05 -8,7 37,18 13,19 -23,47Real Estate -1,55 -5,59 16,62 15,61 -27,77Banche 8,15 -17,46 9,03 23,84 -41,84Costruzioni -1,04 -16,29 13, 16,59 -33,53Tessile e Vendita al dettaglio -8,4 -13,07 19,89 15,31 -24,53Chimica e Energia -3,29 -15,18 14,42 15,02 -21,93

Gli indici settoriali del mercato azionario italiano sono ordinati in modo decrescente sulla base delle performance storichecalcolate congiuntamente su tutti i tre periodi temporali sopra indicati.

Pag. 272 Bollettino delle Estrazioni 30 settembre 2019 - n. 18

clientela upperwealth. L’interesse dei clienti italiani per specifiche tipologie di servi-zi non sempre trova riscontro in un effettivo utilizzo degli stessi, perché non sempreofferti dagli operatori. Entro tre anni, oltre il 50% dei servizi sarà erogato tramite ca-nale mobile. Le preferenze dei clienti stanno cambiando rapidamente concentran-dosi sempre più sulle applicazioni Mobile. Saper cogliere per tempo i cambiamentidei trend di mercato permetterà agli operatori di godere di un forte vantaggio com-petitivo. Solo 1/3 dei clienti intervistati ritiene eque le commissioni applicate dal pro-prio wealth manager. Le società di Wealth Management non valorizzano sempre ade-guatamente i propri servizi. L’aumento della trasparenza, l’offerta di servizi a valoreaggiunto e un’adeguata strategia di comunicazione potranno quindi migliorare i li-velli di soddisfazione e fidelizzazione della clientela.

Al centro dell’approccio di EY c’è il cliente. Ci parli delle nuove strategie dibusiness.Ho trascorso tutta la mia esperienza professionale in EY dove sono entrato subito do-po la laurea a fine 1983. Ho fatto una carriera senz’altro invidiabile e attualmente so-no uno dei consiglieri delegati in Italia, con la responsabilità dei servizi e delle risorsededicate al settore finanziario italiano. Potrei quindi toccare moltissimi temi sullamia azienda, ma ci tengo a sottolineare uno specifico aspetto, di cui sono partico-larmente orgoglioso, ossia la responsabilizzazione della mia società verso la diver-sity e l’inclusion, ossia l’attenzione e il rispetto non solo verso le nostre risorse fem-minili ma in generale verso tutti i nostri talenti, senza distinzione di alcun tipo (raz-za, colore, sesso, lingua, religione, opinioni politiche o altro, origine nazionale o so-ciale, orientamento sessuale…). A tal fine, anche in Italia, abbiamo creato una spe-cifica funzione dedicata e denominata appunto “Diversity&Inclusion” nell’ambitodel nostro dipartimento Talent che si occupa delle risorse umane aziendali. La fun-zione si occupa appunto di facilitare lo sviluppo delle nostre risorse, ad esempio fa-cendo rilevare al nostro top management situazioni di squilibrio numerico o di po-sizionamento nella gerarchia a sfavore della popolazione femminile, aiutare la po-polazione maschile a dare spazio alle colleghe, proporre soluzioni di miglioramen-to dell’ambiente di lavoro, confrontarsi con i nostri competitor e con i nostri clientiper sviluppare una cultura condivisa. Tali attività vengono svolte in coordinamentocon il nostro network internazionale seguendo i tre principi di Consapevolezza – Re-sponsabilità – Azione. Tale iniziativa si pone, assieme ad altre, nel nostro percorsomondiale finalizzato a “Building a Better Working World”.

continua da pag. 257

Bollettino delle EstrazioniAppendice

Produzione industriale

L’andamento dell’economia italiana

A luglio 2019 si stima che l’i dice destagionalizzato della produzione

industriale diminuisca dello 0,7% rispetto a giugno. Nella media del

trimestre maggio-luglio il livello destagionalizzato della produzione

registra una flessione dello 0,3% rispetto ai tre mesi precedenti.

L’i dice destagionalizzato mensile mostra un aumento congiunturale

solo per l’e e gia (+1,3%); diminuzioni si registrano, invece, per i beni

strumentali (-1,6%) e, in misura più lieve, per i beni di consumo (-0,3%) e

per i beni intermedi (-0,2%).

Corretto per gli effetti di calendario, a luglio 2019 l’i dice complessivo è

diminuito in termini tendenziali dello 0,7% (i giorni lavorativi sono stati

23, contro i 22 di luglio 2018).

Gli indici corretti per gli effetti di calendario registrano a luglio 2019 un

aumento tendenziale accentuato per l’e e gia (+5,8%) e più contenuto

per i beni di consumo (+0,9%); diminuiscono in modo marcato i beni

strumentali (-3,0%) mentre più moderata è la diminuzione dei beni

intermedi (-2,0%).

Tra i settori di attività economica che registrano variazioni tendenziali

positive si segnalano le altre industrie manifatturiere, la fornitura di

energia elettrica, gas, vapore ed aria (+6,4% per entrambi i settori), la

fabbricazione di coke e prodotti petroliferi raffinati (+5,1%). Le flessioni

più ampie si registrano nella fabbricazione di macchinari, attrezzature

n.c.a. (-6,9%), nelle industrie tessili, abbigliamento, pelli e accessori (-

6,1%), e negli articoli in gomma, materie plastiche, minerali non

metalliferi (-3,0%).

Fonte: ISTAT

Indice destagionalizzato della produzione industriale (base 2015=100)

Indice destagionalizzato della produzione industriale per

raggruppamenti principali di industrie (base 2015=100)

Prezzi alla produzione dell’industria

A giugno 2019 si stima una diminuzione congiunturale dell’i dice dei

prezzi alla produzione dell’i dust ia dello 0,3%, mentre, su base annua,

si stima una crescita pari a +0,9%.

Sul mercato interno i prezzi alla produzione dell’i dust ia diminuiscono

dello 0,5% rispetto a maggio e aumentano dell’1,1% su base annua. Al

netto del comparto energetico, la variazione congiunturale è nulla e si

registra un incremento tendenziale pari a +0,6%.

Sul mercato estero i prezzi alla produzione dell’i dust ia rimangono

invariati rispetto a maggio, risultato di un decremento dello 0,1% per

l’a ea euro e di un aumento dello 0,1% per l’ area non euro. Su base

annua si registra un aumento dello 0,2% (+0,3% area euro, +0,2% area

non euro).

Nel trimestre aprile-giugno 2019 si stima una flessione congiunturale dei

prezzi alla produzione dell’i dust ia (-1,1%). Dall’i izio del 2019 si rileva

una crescita tendenziale del 2,4%; la dinamica dei prezzi è più sostenuta

sul mercato interno (+2,9%) rispetto a quello estero (+0,6%).

Nel mese di giugno 2019, per il mercato interno le variazioni tendenziali

positive più significative si registrano nei settori dei prodotti

farmaceutici (+2,2%), dei mezzi di trasporto (+2,0%) e in quello del

settore delle industrie tessili (+1,5%). Per il mercato estero, area euro, si

segnalano variazioni tendenziali positive nei settori dei prodotti chimici

(+1,3%) e dei macchinari e attrezzature (+1,1%) mentre, per l’a ea non

euro, nei settori alimentare e delle industrie tessili (entrambi +1,6%) e

dell’i dust ia del legno della carta e stampa (+,1,5%). Per quanto

riguarda i prodotti petroliferi raffinati, si rilevano variazioni negative su

base annua sia per il mercato interno (-5,2%) sia per il mercato estero

(area euro -4,9%, area non euro -10,2%).Fonte: ISTAT

Fonte: ISTAT

Fonte: ISTAT

Indice generale dei prezzi alla produzione dei prodotti industriali

(base 2015)

Indice generale dei prezzi alla produzione dei prodotti industriali per

aree (base 2015)

Fonte: ISTAT

Fonte: ISTAT

30 Settembre 2019 - n. 18

Bollettino delle EstrazioniAppendice

Fonte: ISTATFonte: ISTAT

Occupati e disoccupati

Dopo la crescita registrata nei primi mesi dell’a o, a luglio 2019 la stima

degli occupati risulta in lieve calo rispetto al mese precedente; il tasso di

occupazione passa al 59,1% (-0,1 punti percentuali).

L’occupazio e risulta in leggera flessione per entrambe le componenti di

genere: cala tra i 35-49enni (-45 mila) mentre aumenta nelle altre classi

d’età. Dopo quattro mesi di crescita, si registra una diminuzione dei

dipendenti, sia permanenti sia a termine (-46 mila nel complesso)

tornano invece a crescere gli indipendenti (+29 mila) dopo il calo

registrato a giugno.

Le persone in cerca di occupazione sono in aumento (+1,1%, pari a +28

mila unità ell’ulti o mese). La crescita riguarda entrambe le

componenti di genere ed è distribuita in tutte le classi d’età ad

eccezione dei 25-34enni. Il tasso di disoccupazione sale al 9,9% (+0,1

punti percentuali).

La stima complessiva degli inattivi tra i 15 e i 64 anni a luglio è in calo (-

0,2%, pari a -28 mila unità) per entrambe le componenti di genere. Il

tasso di inattività è invariato al 34,2%.

Nel trimestre maggio-luglio 2019 l’occupazio e è in crescita consistente

rispetto ai tre mesi precedenti (+0,4%, pari a +101 mila unità), di

maggiore intensità per gli uomini. Nello stesso periodo aumentano sia i

dipendenti permanenti (+0,6%, +84 mila) sia quelli a termine (+0,6%, +18

mila) mentre risultano invariati gli indipendenti; per età si registrano

segnali positivi tra i 15-24enni e gli ultracinquantenni, negativi tra i 35-

49enni e di sostanziale stabilità tra i 25-34enni.

Fonte: ISTAT

Tasso di Disoccupazione - Principali indicatori del mercato del lavoro

per sesso - dati destagionalizzati (valori percentuali)

Prezzi al consumo

Nel mese di agosto 2019, si stima che l’i dice nazionale dei prezzi al

consumo per l’i te a collettività (NIC), al lordo dei tabacchi, registri un

aumento dello 0,4% su base mensile e dello 0,4% su base annua

(confermando il dato di luglio); la stima preliminare era +0,5%.

La stabilità dell’i flazio e è il risultato di un quadro con pochi

scostamenti rispetto al mese di luglio; da segnalare solamente la lieve

accelerazione dei prezzi dei Beni non durevoli (da +0,2% a +0,6%).

Sia l’ i flazio e di fo do , al netto degli energetici e degli alimentari

freschi, sia quella al netto dei soli beni energetici sono stabili rispetto al

mese di luglio, rispettivamente a +0,5% e a +0,6%.

L’au e to congiunturale dell’i dice generale è imputabile

principalmente alla crescita dei prezzi dei Servizi relativi ai trasporti

(+4,5%), dovuta per lo più a fattori stagionali.

L’i flazio e è nulla per i beni (da -0,1%) e rallenta per i servizi (da +1,0%

a +0,8%); il differenziale inflazionistico tra servizi e beni rimane positivo

e pari a +0,8 punti percentuali (era +1,1 a luglio).

L’i flazio e acquisita per il 2019 è +0,8% sia per l’i dice generale sia per

la componente di fondo.

I prezzi dei Beni alimentari, per la cura della casa e della persona

aumentano dello 0,7% su base annua (da +0,6% di luglio), quelli dei

prodotti ad alta frequenza d’ac uisto rimangono stabili a +0,7%,

registrando in entrambi i casi una crescita più sostenuta di quella riferita

all’i te o paniere.L’i dice armonizzato dei prezzi al consumo (IPCA) ha una variazione

nulla su base mensile e dello 0,5% in termini tendenziali (in

accelerazione da +0,3% registrato nel mese precedente), confermando

la stima preliminare.

L’i dice nazionale dei prezzi al consumo per le famiglie di operai e

impiegati (FOI), al netto dei tabacchi, registra un aumento dello 0,5% su

base mensile e dello 0,3% rispetto ad agosto 2018.Fonte: ISTAT

Indice generale nazionale dei prezzi al consumo per l’intera collettività (NIC), al lordo dei tabacchi (base 2015=100)

Indice nazionali NIC per divisione di spesa (base 2015=100)

Tasso di Occupazione - Principali indicatori del mercato del lavoro -

dati destagionalizzati (valori percentuali)

30 Settembre 2019 - n. 18