Il sistema informativo di bilancio

Modulo 3Capitoli 1 – 2

Bilancio d’esercizio: documento redatto dagli amministratori al termine

del periodo amministrativo rappresentante la situazione patrimoniale, finanziaria ed economica dell’impresa.

Assolve a due importanti funzioni:

Funzione conoscitiva

Funzione di controllo

Offre informazioni sulla gestione, sul patrimonio, sulle scelte strategiche

E’ lo strumento con cui i soci controllano l’operato degli amministratori

Bilancio come strumento di informazione a:Soggetti interni all’impresa:

Soggetti esterni all’impresa:

Sistema informativo di bilancio formato da:-Stato Patrimoniale, Conto economico, Nota integrativa-Relazione sulla gestione-Relazione dei sindaci-Relazione società di revisione (se società quotata)-Altri documenti (Rendiconto finanziario, Variazioni di patrimonio netto)

soci o socio di maggioranza, lavoratori dipendenti.

Sono interessati alla redditività degli investimentie alla stabilità dell’attività

aziendale

investitori in capitale di rischio

finanziatori

fornitori e creditori

clienti

uffici fiscali

Sono interessati al valore del dividendo, alla puntualità nelle scadenze contrattuali,

alla continuità dell’attività aziendale,al valore del reddito realizzato

FORMAZIONE E APPROVAZIONESistema ordinario

Sistema dualistico

Sistema monistico

Redazione

Approvazione

Amministratore unico o consiglio di amministrazione

Consiglio di gestione

Consiglio di amministrazione

Assemblea ordinaria

Consiglio di sorveglianza

Assemblea ordinaria

FORMAZIONE, APPROVAZIONE E PUBBLICAZIONE

Bilancio e Relazione

degli amministratori

Al collegio sindacale almeno30 giorni prima della dataprevista per l’Assemblea

Alla società di revisione almeno 45 giorni primaAlla Consob almeno 20 giorni prima

Se quotata

FORMAZIONE, APPROVAZIONE E PUBBLICAZIONE

Bilancio e Relazione

degli amministratori

Al collegio sindacale almeno30 giorni prima della dataprevista per l’Assemblea

Bilancio, Relazione degli amministratorie Relazione dei sindaci

DEPOSITO presso la sede sociale

almeno 15 giorni prima

Approvato il bilancio entro 30 giorni deposito pressoUFFICIO DEL REGISTRO DELLE IMPRESE

Se quotate anche alla CONSOB informato digitale

COMPONENTI DEL BILANCIO

Il bilancio è formato da tre parti inscindibili:Stato Patrimoniale

Conto economico

Nota integrativa

Clicca sul nome per vedere i dettagli

Principi di redazione del bilancio

Principio della continuità dell’attività aziendaleSi riferisce ad un’azienda destinata a continuare e non liquidata o cedutaPrincipio della prudenza Si indicano solo gli utili

realizzati ma si deve tener conto delle perdite anche se presunte

Principio della competenza Proventi e oneri sono rilevati indipendentemente dalla data di incasso o pagamento

Principio della costanza I criteri di valutazione non possono essere modificati. E’ importante per consentire la comparabilità temporale dei dati di bilancio

Principio della valutazione separataElementi eterogenei vanno valutati separatamente

Controllo annuale sul bilancio

Società non quotate

Spetta ai sindaci che devono: vigilare sull’osservanza della legge e dell’atto costitutivo accertare la regolare tenuta della contabilità verificare la corrispondenza del bilancio alle scritture contabili

Società quotate

Spetta a due organi:

SINDACI

SOCIETA’ DI REVISIONE

Devono vigilare:

sull’osservanza della legge e dell’atto costitutivo

sul rispetto dei principi di corretta amministrazione

sull’adeguatezza della struttura organizzativa

sull’adeguatezza delle disposizioni impartite alle società controllate

Devono verificare:

la regolare tenuta della contabilità e la corretta rilevazione dei fatti di gestione

che il bilancio sia conforme alle scritture contabili e alle norme che lo disciplinano

La revisione contabilePuò essere:

LEGALE VOLONTARIA

La revisione consente di esprimere un giudizio sullaattendibilità del bilancio

La revisione si conclude con una relazione da parte dellasocietà di revisione preposta.

Se vuoi vedere un esempio di relazione clicca qui

Si ricorre a società di revisione che rilasciano una relazione sul bilancio. E’ obbligatoria per le società quotate

Non è imposta ma è fatta o da personale indipendente (società di revisione) o da personale interno all’azienda.

E’ utile per:

1. verificare l’operato degli amministratori

2. per dare maggiore attendibilità al bilancio nei confronti dei terzi

3. per ottenere l’ammissione alla quotazione di borsa

L’interpretazione del bilancio

1. Interpretazione letterale

2. Interpretazione revisionale

3. Interpretazione prospettiva

E’ l’individuazione del significato delle voci di bilancio

E’ la verifica della attendibilità e veridicità del bilancio.

Attraverso i dati storici del bilancio si cerca di interpretare gli andamenti futuri.

E’ facilitata dall’analisi di bilancio.

Lo Stato patrimoniale riclassificatoLa riclassificazione dello Stato patrimoniale consente di

evidenziare la struttura degli impieghi e la composizione delle fonti

Può essere rielaborato tenendo conto o meno della destinazionedel risultato d’esercizio

Stato patrimoniale senza tener conto della destinazione del RE

Stato patrimoniale tenendo conto della destinazione del RE

Clicca sull’immagine per vedere i dettagli

I MARGINI DELLA STRUTTURA PATRIMONIALE

Attivo corrente Debiti a breve scadenza

Attivo immobilizzato

Capitale permanente (Patrimonio netto +

Debiti a media lunga scadenza)

Patrimonio circolante netto = Attivo corrente – Debiti a breve scadenza

Attivo corrente Debiti a breve scadenza

Attivo immobilizzato

Capitale permanente (Patrimonio netto +

Debiti a media lunga scadenza)

Disponibilità liquideDebiti a breve

scadenzaDisponibilità finanziarie

Rimanenze Capitale permanente (Patrimonio netto +

Debiti a media lunga scadenzaAttivo immobilizzato

Margine di tesoreria = (Disponibilità liquide + Disponibilità finanziare) - Debiti a breve scadenza

Margine primario di struttura = Patrimonio netto – Attivo immobilizzato

Attivo corrente

Debiti a breve scadenza

Debiti a media lunga scadenza

Attivo immobilizzato Patrimonio netto

Attivo corrente Debiti a breve scadenza

Attivo immobilizzato

Capitale permanente (Patrimonio netto +

Debiti a media lunga scadenza

Margine secondario di struttura = Capitale permanente – Attivo immobilizzato

Il Conto economico riclassificato

La riclassificazione consente di evidenziare aggregazioni, margini e risultati intermedi utili per comprendere la formazione

del risultato d’esercizio

Può essere fatto utilizzando due strutture:

Conto economico a valore aggiunto

Conto economico a ricavi e costo del venduto

Clicca sull’immagine per vedere i dettagli

Ora se vuoi puoiinserire i dati relativi

a uno Stato patrimonialee Conto economico

riclassificato. Tali dati serviranno per il calcolo

degli indici.

Clicca qui