Il premio M&A - KPMG...il tema di come sfruttare i nuovi strumenti di risparmio gestito per...
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Il Progetto Approfondimenti Il progetto ‘M&A Award’, giunto alla XIV edizione, è nato da un’idea di KPMG, Fineurop Soditic e Class Editori, con il patrocinio dell’AIFI e dell’Università Bocconi. L’idea è quella di valorizzare le operazioni di fusione e acquisizione tra imprese che contribuiscono ad aumentare la competitività del ‘sistema Italia’. Le categorie per le quali è assegnato il premio sono tre: Acquisizioni Italia su Italia: premia le operazioni di M&A volte a rafforzare i processi di consolidamento a livello nazionale; Acquisizioni Italia su Estero: viene valutata la spinta all’internazionalizzazione e la capacità di cogliere opportunità nel mercato globale; Acquisizioni Estero su Italia: premia il gruppo estero che ha puntato sulle opportunità di sviluppo del ‘sistema Italia’ e sulle sue caratteristiche industriali. La Giuria Coordinatori del progetto Maximilian Peter Fiani KPMG Advisory E: mfi[email protected] T: +39 02 6764 3634 Eugenio Morpurgo Fineurop Soditic E: info@fineuropsoditic.com T: +39 02 7749 365 L’evento è anche un’occasione per approfondire alcuni temi caldi dell’attualità economico-finanziaria. Quest’anno interverrà come guest speaker Massimo Doris, Amministratore Delegato Banca Mediolanum, che approfondirà il tema di come sfruttare i nuovi strumenti di risparmio gestito per indirizzare la ricchezza finanziaria delle famiglie verso la crescita industriale delle imprese italiane. QUATTORDICESIMA EDIZIONE Un’iniziativa promossa da Con il patrocinio di Il premio M&A per la crescita Massimo Tononi, Presidente Giuria M&A Award Gabriele Capolino, Direttore ed Editore Associato MF-Milano Finanza Stefano Caselli, Prorettore Università Bocconi Innocenzo Cipolletta, Presidente AIFI e Assonime Claudio De Conto, CEO Artsana Group Alessandro Decio, CEO e Direttore Generale Sace Maximilian P. Fiani, Partner KPMG Giovanni Gilli, Responsabile Capital Light Bank (Intesa Sanpaolo) Marco Giovannini, Presidente e CEO Guala Closures Group Raffaele Jerusalmi, CEO Borsa Italiana Carlo Giovanni Mammola, CEO Fondo Italiano d’Investimento Paolo Marchesini, Group CFO Campari Franco Moscetti, CEO Gruppo 24 ORE Umberto Nicodano, Partner BonelliErede Claudia Parzani, Western Europe Regional Managing Partner Linklaters Angelo Provasoli, Socio Fondatore Partners Enrico Wallner, CFO Coesia Margherita Zambon, Presidente Zambon Group Eugenio Morpurgo, CEO Fineurop Soditic Matteo Tiraboschi, Vice Presidente Esecutivo Brembo Cristina Scocchia, CEO Kiko Anna Gervasoni, Direttore Generale AIFI
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Il Progetto
Approfondimenti
Il progetto ‘M&A Award’, giunto alla XIV edizione, è nato da un’idea di KPMG, Fineurop Soditic e Class Editori, con il patrocinio dell’AIFI e dell’Università Bocconi. L’idea è quella di valorizzare le operazioni di fusione e acquisizione tra imprese che contribuiscono ad aumentare la competitività del ‘sistema Italia’.
Le categorie per le quali è assegnato il premio sono tre:
Acquisizioni Italia su Italia: premia le operazioni di M&A volte a rafforzare i processi di consolidamento a livello nazionale;
Acquisizioni Italia su Estero: viene valutata la spinta all’internazionalizzazione e la capacità di cogliere opportunità nel mercato globale;
Acquisizioni Estero su Italia: premia il gruppo estero che ha puntato sulle opportunità di sviluppo del ‘sistema Italia’ e sulle sue caratteristiche industriali.
La Giuria Coordinatori del progettoMaximilian Peter Fiani KPMG AdvisoryE: [email protected]: +39 02 6764 3634
Eugenio MorpurgoFineurop SoditicE: [email protected]: +39 02 7749 365
L’evento è anche un’occasione per approfondire alcuni temi caldi dell’attualità economico-finanziaria. Quest’anno interverrà come guest speaker Massimo Doris, Amministratore Delegato Banca
Mediolanum, che approfondirà il tema di come sfruttare i nuovi strumenti di risparmio gestitoper indirizzare la ricchezza finanziaria delle famiglie verso la crescita industriale delle imprese italiane.
QUATTORDICESIMA EDIZIONE
Un’iniziativa promossa da Con il patrocinio di
Il premio M&A per la crescita
Massimo Tononi,Presidente Giuria M&A Award
Gabriele Capolino,Direttore ed Editore Associato MF-Milano Finanza
Stefano Caselli,Prorettore Università Bocconi
Innocenzo Cipolletta,Presidente AIFI e Assonime
Claudio De Conto,CEO Artsana Group
Alessandro Decio,CEO e Direttore Generale Sace
Maximilian P. Fiani, Partner KPMG
Giovanni Gilli,Responsabile Capital Light Bank (Intesa Sanpaolo)
Marco Giovannini,Presidente e CEO Guala Closures Group
Raffaele Jerusalmi,CEO Borsa Italiana
Carlo Giovanni Mammola,CEO Fondo Italiano d’Investimento
Paolo Marchesini,Group CFO Campari
Franco Moscetti,CEO Gruppo 24 ORE
Umberto Nicodano,Partner BonelliErede
Claudia Parzani,Western Europe Regional Managing Partner Linklaters
Angelo Provasoli,Socio Fondatore Partners
Enrico Wallner,CFO Coesia
Margherita Zambon,Presidente Zambon Group
Eugenio Morpurgo,CEO Fineurop Soditic
Matteo Tiraboschi,Vice Presidente Esecutivo Brembo
Cristina Scocchia,CEO Kiko
Anna Gervasoni,Direttore Generale AIFI
Si tratta di un riconoscimento assegnato dagli organizzatori per valorizzare quelle Società, Imprenditori o Manager che nel corso della loro carriera hanno utilizzato l’M&A come leva strategica per la crescita (i cosiddetti Serial Acquirer).
Nel corso delle precedenti edizioni il premio è stato assegnato a Autogrill, Brembo, Campari, DiaSorin, Fiat Chrysler Automobiles, Generali, Interpump, Luigi Lavazza, Luxottica, Piaggio, Recordati, Tod’s, UniCredit.
Premio Speciale ‘Finanza per la crescita’
Criteri per la selezione
Il premio intende valorizzare le operazioni di M&A coerenti con l’idea di finanza per la crescita.
In quest’ottica le transazioni sono state selezionate sulla base di un insieme di parametri, tra i quali:
Operazioni finaliste I vincitori delle precedenti edizioniAnno Italia su Italia Italia su Estero Estero su Italia Finanza per
la crescita
2017 Cairo Communication per l’acquisizione di RCS MediaGroup
Luigi Lavazza per l’acquisizione di Carte Noire
Salini Impregilo per l’acquisizione di The Lane Construction Corporation
HeidelbergCement per l’acquisizione di Italcementi
DiaSorin
2016 Seri Jakala per l’acquisizione di Value Lab
GTECH per l’acquisizione di International Game Technology (IGT)
ChemChina per l’acquisizione di Pirelli
Interpump
2015 Hera per l’operazione AMGA
Massimo Zanetti Beverage Group per l’acquisizione di Boncafé
Meda per l’acquisizione di Rottapharm
Generali
2014 Ali Group per l’acquisizione di Rancilio
Gnutti Carlo per l’acquisizione di WH Industries
General Electric Company per l’acquisizione di Avio Aero
Recordati
2013 Salini per la fusione con Impregilo
Danieli & C. Officine Meccaniche per l’acquisizione di CMC Sisak
Audi AG per l’acquisizione di Ducati Motor Holding
Campari
2012 Buongiorno per l’acquisizione di Dada.net
Prysmian per l’acquisizione di Draka Holding
LVMH Moët Hennessy Louis Vuitton per l’acquisizione di Bulgari
Brembo
2011 Maire Tecnimont per l’acquisizione di Sofipart e Technip KTI
Amplifon per l’acquisizione di NHC Group
Medtronic per l’acquisizione di Invatec
Tod’s
Luigi Lavazza2010 Bauli per l’acquisizione
di Motta-AlemagnaCampari per l’acquisizione di Wild-Turkey
Philips Electronics per l’acquisizione di Saeco Group
Fiat Chrysler Automobiles
2009 Sammontana per l’acquisizione di GranMilano
Manutencoop Facility Management per l’acquisizione di Pirelli Re Integrated Facility Management
Finmeccanica per l’acquisizione di DRS Technologies
SOS Cuétara per l’acquisizione di Bertolli
Autogrill
2008 UniCredit per la fusione con Capitalia
Enel e Acciona per l’acquisizione di Endesa
LSE per la fusione con Borsa Italiana
Luxottica
2007 Banca Intesa per la fusione con Sanpaolo IMI
Lottomatica per l’acquisizione di GTECH
BNP Paribas per l’acquisizione di BNL
Piaggio
2006 Poltrona Frau per l’acquisizione di Cassina
Italcementi per l’acquisizione di Suez Cement e Asec
OAO Severstal per l’acquisizione di Lucchini
UniCredit
2005 Valvitalia per l’acquisizione di Tecnoforge
Finmeccanica per l’acquisizione di AgustaWestland
Luxottica per l’acquisizione di Cole National
Constellation Brands per l’acquisizione di Ruffino
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Tipologia di operazione:
transformational deal vs M&A for growth
Leve di creazione del valore e razionale strategico dell’operazione
Gestione iniziale del processo di integrazione:
• esistenza di un integration plan
• analisi del processo di integrazione nei primi 100 giorni
• retention dei key managers
Innovazione in termini di:
tecnologia, prodotto/servizio e/o canale distributivo
Potenziali sinergie di costo e/o di ricavo
Strategie di internazionalizzazione
Struttura finanziaria e multipli dell’operazione
Italia su Estero• Ariston Thermo per l’acquisizione di HTP
• Enel per le acquisizioni di CELG Distribuição e di EnerNOC
• Leonardo per l’acquisizione di Daylight Solutions
Estero su Italia• Amundi per l’acquisizione di Pioneer Investments Management
• Marazzi per l’acquisizione di Emilceramica
• Tennant per l’acquisizione di IP Cleaning
Italia su Italia• Anima per l’acquisizione di Aletti Gestielle
• HERAmbiente per l’acquisizione di Aliplast
• Intercos per l’acquisizione di Cosmint
Quest’anno il premio sarà conferito a IMA Group, leader mondiale nella progettazione e produzione di macchine automatiche per il processo e il confezionamento di prodotti farmaceutici, cosmetici, alimentari, del tè e del caffè.
La posizione di leadership di IMA è il risultato di investimenti significativi in Ricerca e Sviluppo, di un dialogo costante e costruttivo con gli utilizzatori finali dei settori di riferimento e della capacità del Gruppo di internazionalizzarsi, conquistando nuovi mercati.
