Post on 22-Jun-2022
Trading Multiday
Aroon
Commodity Channel Index
Ing. Emanuele Colacchi
Trader istituzionale
algocapital.it
ing.emanuele.colacchi@gmail.com
Sommario
1. Trading Multiday
2. Aroon
3. Commodity Channel Index
4. Consigli da Trader
1.Trading Multiday
Tipologie di tecniche
Analisi Fondamentale
Analisi Tecnica
Analisi Intermarket
Logica dell’Analisi Tecnica
Domanda edofferta
determinano I prezzi
In cambiamentinell’equilibriodomanda ed
offerta generanocambiamenti nei
prezzi
I prezzi possonoessere previsti
tramite grafici e indicatori tecnici.
Strumenti Analisi Tecnica
Gli strumenti privilegiati dell’analista tecnico sono:
1. Grafici di Prezzo e Volume
2. Indicatori Tecnici
I Grafici
GraficoLineare
Grafico a barre
Grafico a candele
Grafico Point & Figure
Gli indicatori
Gli indicatori possono essere utilizzati in due modi:
1. Confermare il movimento dei prezzi e la qualità dei pattern
2. Formare segnali di acquisto e vendita
Si dividono inoltre in due grandi famiglie:
1. Leading (precedono i movimenti dei prezzi, qualità predittiva)
2. Lagging (seguono i movimenti dei prezzi, qualità confermativa)
Gli indicatori
Price-Based Indicators
Momentum Oscillators
Sentiment Indicators
Flow-of-Funds Indicators
I principali indicatori
# 1Le Medie Mobili sono un
indicatore:
A) Leading
B) Lagging
C) Entrambi
Risposta B
Indicatore Lagging
# 1
# 2In quale categoria ricade
il consensus degli analisti?
A) Price-Based
B) Momentum Oscillators
C) Sentiment Indicators
Risposta C
Sentiment Indicators
# 2
Azione del Prezzo
Reattività
Rumore di fondo
Dati Grezzi
Prezzo vs Indicatori
Indicatori Tecnici
Lag temporale
Capacità filtro
Analisi Dati
Utilizzo indicatori
Gli indicatori utilizzati nell’analisi tecnica forniscono quindiuna fonte estremamente utile di informazionisupplementari e se utilizzati in maniera appropriatapossono aiutarci a ridurre la componente soggettiva insitanelle nostre strategie di trading.
Non vi è un numero perfetto di indicatori da utilizzare oindicatori da preferire a prescindere rispetto ad altri.
L’importante è seguire uno schema e sviluppare la propriastrategia di trading.
Strategie di Trading
Trading Multiday
Buy & Hold
ScalpingDay Trading
Swing Trading
Il Trading Multiday
Rispetto allo scalping o al day trading, il trading multiday porta:
1. Ad effettuare un minor numero di trades ogni mese rimanendo piùtempo a mercato.
2. Permette di andare a ricercare operazioni qualitativamentemigliori, più strutturate, provando a stare nella stessa posizionedei grandi investitori istituzionali.
3. Una vita (finanziaria) meno frenetica e angosciata.
Il Trading Multiday
L’attenzione sarà focalizzata su un time frame daily, cioè giornaliero,
che elimina il rumore di fondo del mercato generato nell’intraday.
Per il trader multiday la pianificazione del protocollo operativo e la
gestione delle perdite sono elementi imprescindibili.
Metodo Generale per sviluppare una strategia vincente
◎ SCEGLI un numero limitato di indicatori importanti che siano in grado di fornire segnali di trading distinti e non sovrapposti.
◎ STRUTTURA una strategia di trading rispondente alle tue personali inclinazioni.
◎ TESTA il comportamento della strategia nel passato in maniera metodica.
◎ TRADA comportandoti secondo la strategia elaborata con disciplina.
Non esiste né mai esisterà alcuna formula magica dei mercati ma seguendo con serietà una strategia strutturata è possibile ottenere
risultati
2.Aroon
Aroon Oscillator
Aroon è una parola sanscrita che esprime la prima luce dell’alba, il primo segno di cambiamento dalla notte al giorno.
Aroon
È un indicatore sviluppato da Tushar Candle epresentato nella rivista Stocks & Commodities(http://bit.ly/29yQhKX).
Il suo scopo era quello di aiutare il trader aricercare l’inizio (l’alba appunto) di nuovetendenze di mercato nonché la forza dellestesse.
Aroon
L’Aroon mira a ricercare per uno specificostrumento finanziario se esiste un trend, ladirezione dello stesso ed il suo grado di forza.
La sua principale caratteristica è l’inversionedella relazione caratteristica tra prezzo etempo.
Relazione Classica
∆ Prezzo
∆ Tempo
Relazione Prezzo-Tempo
Relazione inversa
∆ Tempo
∆ Prezzo
Caratteristiche Aroon
◎ Periodo Temporale (T)
◎ Aroon Up
◎ Aroon Down
Aroon
La domanda a cui l’Aroon risponde è: quantotempo è passato dal prezzo massimo e il prezzominimo del periodo di riferimento?
Aroon Up = segna il numero di giorni passatidal più recente massimo negli ultimi T giorni
Aroon Down = segna il numero di giorni passatidal più recente minimo negli ultimi T giorni
Formula Aroon
Aroon Up = 100 ∙ ((T - #giorni da T- High)/T)
Aroon Down = 100 ∙ ((T - #giorni da T-Low)/T)
# 3Data la formula qual è la
scala di oscillazione dell’Aroon?
A) Tra -100 e +100
B) Tra 0 e +100
C) Tra -100 e 0
Risposta B
La scala di oscillazione è compresa tra 0 e + 100
# 3
Lettura Generale Aroon
Aroon Up = serve ad identificare il trendrialzista.
Aroon Down = serve ad identificare il trendribassista.
Grafico Aroon
Forte Trend rialzista
75 ≤ Aroon Up ≤ 100
0 ≤ Aroon Down ≤ 25
Lettura Generale Aroon
Forte Trend ribassista
0 ≤ Aroon Up ≤ 25
75 ≤ Aroon Down ≤ 100
Aroon Oscillator
L’oscillatore Aroon nasce dalla combinazione diAroon Up e Aroon Down e la formula è laseguente:
Aroon Oscillator = Aroon Up – Aroon Down
Aroon Oscillator
Aroon Oscillator
Pregi Aroon
◎Molta informazione sintetica
◎ Identifica mercati in lateralità
◎ Identifica Trend + e Trend -
DifettiAroon
◎ Lentezza operativa
◎ Necessario settaggio accurato
X-Cross Aroon
Viene definito X-Cross l’operatività che nascedall’interazione tra valore di mercato in trend(75) e Aroon Up/Aroon Down.
Focus su componente principale trend delmercato.
Segnale Long
Aroon Up crossa al rialzo 75
Exit
Aroon Up crossa al ribasso 75
X-Cross Aroon
Segnale Short
Aroon Down crossa al rialzo 75
Exit
Aroon Down crossa al ribasso 75
Segnale Long
X-Cross Aroon
Segnale Short
Entry
Exit
Entry
Exit
Y-Cross Aroon
Viene definito Y-Cross l’operatività che nascedall’interazione tra Aroon Up e Aroon Down.
Focus su entrambe le componenti del trend delmercato.
Segnale Long
Aroon Up crossa al rialzo Aroon Down
Exit
Aroon Up crossa al ribasso
Aroon Down
Y-Cross Aroon
Segnale Short
Aroon Down crossa al rialzo
Aroon Up
Exit
Aroon Down crossa al ribasso
Aroon Up
Segnale Long
Y-Cross Aroon
Segnale Short
Entry
Exit
EntryExit
# 4Che tipologia di segnale
è presente in figura?
A) X-Cross Long
B) Y-Cross Long
C) X-Cross Short
Risposta C
X-Cross Short
# 4
# 5Quale segnale individua prima il trend rialzista?
A) X-Cross Long
B) X-Cross Short
C) Y-Cross Long
Risposta C
Y-Cross Long
# 5
Python per il trading
Le basi di Python
Funzioni e Classi
Pandas e Matplotlib
Serie storiche
Grafici Tecnici
Gestione di portafoglio
Gestire la volatilità
Analisi Mercato Azionario
Generare Report
Tecnica Operativa Aroon
◎ Settaggi: Aroon (20)
◎ Segnale Long: Y-Cross long o X-Cross long
◎ Segnale Short: Y-Cross short o X-Cross short
◎ Exit/Stop Loss: se si verifica cross inverso e/o stop fisso dipendente dallo strumento.
Esempio Operativo Aroon
Mercato in fase laterale, restiamo in attesa del segnale
Esempio Operativo Aroon
Si genera il segnale Y-Cross Long
(Aroon Up crossa al rialzo Aroon Down)
Esempio Operativo Aroon
Si genera il segnale X-Cross Long
(Aroon Up crossa al rialzo valore 75)
Esempio Operativo Aroon
Lettura di un trend molto forte.Restiamo in posizione
Esempio Operativo Aroon
Mercato in lateralità ma da trader multiday non ne siamo
impattati
Esempio Operativo Aroon
Si genera il segnale Exit X-Cross
(Aroon Up crossa al ribasso valore 75)
Esempio Operativo Aroon
P&L X-Cross Strategy(≈1000 punti indice)
Esempio Operativo Aroon
Con la strategia Y-Cross saremmo ancora in posizione
Esempio Operativo Aroon
Con la strategia Y-Cross saremmo ancora in posizione
Esempio Operativo Aroon
Nuova fase laterale ma con strategia Y-Cross si resta in
posizione
Esempio Operativo Aroon
Nuova fase di trend che la strategia Y-Cross ci
permette di cogliere
Esempio Operativo Aroon
Si genera il segnale Exit Y-Cross
(Aroon Up crossa al ribasso Aroon Down)
Esempio Operativo Aroon
P&L Y-Cross Strategy(≈5000 punti indice)
Aroon Y-Cross X-Cross
Pros & Cons
FTSE MIB2004 - 2016
48%Profittabilità
1.74Profit Factor
24.5%Tempo a mercato Operatività Short Y-Cross
Stop fisso 2%
3.CCI
CCI
CCI è un acronimo che sta per Commodity Channel Index.
CCI
È un indicatore sviluppato da Donald R.Lambert e presentato nella rivista Stocks &Commodities (http://bit.ly/29F7tnb).
E’ un indicatore molto versatile cheoriginariamente venne sviluppato peridentificare cambiamenti ciclici nellecommodities.
CCI
Si è poi scoperto che tale indicatore può essereapplicato con successo ad indici, CFD, azioni,ETF, ecc.
In generale il CCI misura il corrente livello diprezzo in relazione al prezzo medio lungo undato orizzonte temporale.
Caratteristiche CCI
◎ Periodo Temporale (T)
◎ Prezzo Tipico (Pt)
◎ Costante
CCI
Periodo Temporale = 20 giorni
Prezzo Tipico = (Max + Min + Close ) / 3
Costante = fissata a 0.015, il valore chepermette a circa l’80% dei valori del CCI dirimanere nel range tra -100 e 100.
Formula CCI
(Pt – SMA dei Pt a T periodi)CCI =
(0.015 ∙ Scarto Medio)
Grafico CCI
# 6Una lettura del CCI
maggiore di 100 rappresenta che il
mercato è in … A) Ipercomprato
B) In fase laterale
C) Ipervenduto
Risposta A
Il mercato è in ipercomprato
# 6
# 7Diminuendo il periodo
temporale del CCIl’indicatore risulterà …
A) Quasi identico
B) Più oscillante
C) Più stabile
Risposta B
Più oscillante
# 7
CCI (5)
CCI (50)
Pregi CCI
◎ Valido ed adattabile a molti strumenti finanziari
◎ Tiene in considerazione il prezzo tipico
◎ Identifica mercati in ipercomprato e ipervenduto
DifettiCCI
◎ Ha necessità di essere utilizzato unitamente ad altri indicatori
◎ Soglie ipercomprato/ipervenduto flessibili
Tecnica Operativa CCI + SMA
Vista la necessità di utilizzare il CCI con altriindicatori scegliamo di utilizzarlo insieme aduna media mobile semplice (SMA).
L’utilizzo che faremo degli indicatori rafforzeràentrambi creando una forte e stabile strategiadi trading.
Tecnica Operativa CCI + SMA
◎ Settaggi: CCI (20) - SMA (20)
◎ Segnale Long: CCI crossa al rialzo 0 e chiusura ≥ SMA
◎ Segnale Short: CCI crossa al ribasso 0 e chiusura ≤ SMA
◎ Stop Loss: SMA
Segnale Long CCI + SMA
CCI crossa al rialzo 0 e chiusura ≥ SMA
Segnale Short CCI + SMA
CCI crossa al ribasso 0 e chiusura ≤ SMA
Esempio Operativo CCI + SMA
Si genera il segnale Short
(CCI crossa al ribasso 0 e chiusura ≤ SMA)
Esempio Operativo CCI + SMA
Apertura posizione ShortOpen d+1
Esempio Operativo CCI + SMA
La posizione è chiusa in stop loss su SMA
Esempio Operativo CCI + SMA
P&L CCI+ SMA(≈ - 0,30 €)
Esempio Operativo CCI + SMA
Contestualmente si genera il segnale
Long(CCI crossa al rialzo 0 e
chiusura ≥ SMA)
Esempio Operativo CCI + SMA
Anche questa posizione è chiusa in stop loss su SMA nella
stessa giornata
Esempio Operativo CCI + SMA
P&L CCI+ SMA(≈ - 0,20 €)
Esempio Operativo CCI + SMA
Contestualmente si genera il segnale
Short(CCI crossa al ribasso 0 e
chiusura ≤ SMA)
DOPO BEN DUE VOLTE
PERCHÉ PROVARCI ANCORA ?
Esempio Operativo CCI + SMA
Apertura posizione ShortOpen d+1
Esempio Operativo CCI + SMA
Sfruttiamo il trend ribassista
Esempio Operativo CCI + SMA
Breve fase di lateralità, aggiorniamo solamente lo stop
loss su SMA
Esempio Operativo CCI + SMA
Riprende la discesa
Esempio Operativo CCI + SMA
Abbiamo colto un ottimo trend ribassista.
TENTAZIONE DI
CHIUDERE?
Esempio Operativo CCI + SMA
Il titolo apre con un consistente gap up.
Esempio Operativo CCI + SMA
Per il trader multiday la pianificazione del protocollo operativo e la gestione delle
perdite sono elementi imprescindibili.
Esempio Operativo CCI + SMA
Apertura in gap down
Esempio Operativo CCI + SMA
Continuiamo a seguire il trend di fondo ribassista
Esempio Operativo CCI + SMA
Continuiamo a seguire il trend di fondo ribassista
Esempio Operativo CCI + SMA
Continuiamo a seguire il trend di fondo ribassista
Esempio Operativo CCI + SMA
P&L CCI+SMA Strategy(≈ + 3,3 €)
CCI + SMAPros & Cons
UCG2004 - 2016
40%Profittabilità
2.73Profit Factor
78.8%Tempo a mercato Operatività Long e Short
4.Consigli da Trader
Road to ...
If opportunity
doesn’t knock, build a door.
No Free Lunch.
Never risk too much
capital on one trade.
Never risk too much
capital on one trade.
Be Patient.
Knowing when to both buy and sell
Manage psychological
pressure
Become a Student
of the Markets
“Chiunque smetta di imparare è vecchio, che
abbia 20 o 80 anni. Chiunque continua ad imparare resta giovane. La più grande cosa
nella vita è mantenere la propria mente giovane.
Henry Ford
Grazie!
algocapital.it
ing.emanuele.colacchi@gmail.com