1 La congiuntura del mercato delle costruzioni Dicembre 2009 ANCE – Direzione Affari Economici e...

1

La congiuntura del mercato La congiuntura del mercato delle costruzionidelle costruzioni

Dicembre 2009Dicembre 2009

ANCE – Direzione Affari Economici e Centro ANCE – Direzione Affari Economici e Centro StudiStudi

2

Effetti della crisi su alcuni indicatori economici:

La crisi, iniziata nel 2008 e ancora in atto, è più intensa delle precedenti

Var.%

Roma, 3 dicembre 2009

Crisi Valore Aggiunto settore Costruzioni

1974 - 1975 -3,8% in 3 trimestri -5,9% in 8 trimestri

1992 - 1993 -1,9% in 6 trimestri -13,0% in 11 trimestri

Crisi in atto -6,5% in atto da 5 trimestri -6,9% (fino al 2° trimestre 2009 - in atto da 5 trimestri)

Elaborazione Ance su dati Banca d'Italia

PIL

Pil: +0,6% terzo trimestre 2009 rispetto al trimestre precedente (stima preliminare Pil: +0,6% terzo trimestre 2009 rispetto al trimestre precedente (stima preliminare Istat del 13 novembre 2009)Istat del 13 novembre 2009)

3

(°) Stima Ance(°°) Previsione Ance

Elaborazione Ance su dati Istat

(*) Investimenti in costruzioni al netto dei costi per trasferimento di proprietà

85.000

90.000

95.000

100.000

105.000

110.000

115.000

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(°)

20

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(°°)

20

10

(°°)

Con effetto provvedimento "Piano casa2"

-3,9%

-7,1%

Investimenti in costruzioni(*)

Investimenti in costruzioni in Italia

Milioni di euro 2000


4

2008(°) 2009(°) 2010(°°) 2010(°°°)

COSTRUZIONI 154.023 -2,3% -9,4% -7,1% -3,9%

.abitazioni 83.778 -2,1% -9,5% -4,7% -1,2%

- nuove (°) 39.616 -3,8% -19,0% -12,4% -4,1%

- manutenzione straordinaria(°) 44.162 -0,6% -1,0% 1,0% 1,0%

.non residenziali 70.245 -2,5% -9,2% -10,0% -7,1%

- private (°) 41.245 -0,5% -10,0% -14,4% -9,4%

- pubbliche (°) 29.000 -5,1% -8,1% -3,9% -3,9%

(*) Investimenti in costruzioni al netto dei costi per trasferimento di proprietà

(°) Stime Ance

(°°) Previsione Ance tendenziale


(°°°) Previsione Ance con effetto provvedimento piano casa 2

2008(°)

Milioni di euro Variazioni % in quantità

Investimenti in costruzioni in Italia(*)

Investimenti in costruzioni: preconsuntivi 2009 e previsioni 2010


5

(°) Stime Ance(°°) Previsione Ance


276.702

220.000

187.000

206.612

192.427

177.785175.708187.030

203.615206.993

228.414

250.796

296.498305.706

289.891

150.000

175.000

200.000

225.000

250.000

275.000

300.000

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(°)

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(°°)

Edilizia residenziale: Permessi di costruire

Abitazioni (nuove e ampliamenti)Numero


6

Effetti del piano casa 2 : Investimenti attivabili

EDILIZIA RESIDENZIALE Totale 2010 2011 2012 2013

18.201 621 4.575 9.149 3.857

22.777 2.125 10.155 10.496

Totale residenziale 40.978 2.746 14.729 19.646 3.857

EDILIZIA NON RESIDENZIALE

5.069 697 2.450 1.922

12.823 1.197 5.717 5.909

Totale non residenziale 17.892 1.894 8.167 7.831

TOTALE EFFETTI PIANO CASA 2 58.870 4.640 22.896 27.477 3.857

Elaborazione Ance

- Ampliamentostima su valore imponibile potenziale

abitazioni monofamiliari, bifamiliari e abitazioni in fabbricati di volume inferiore a 1000 mc

- Ampliamento

fabbricati utilizzati ad uso non residenziale in pessime condizioni e fabbricati non residenziali non utilizzati

fabbricati ad uso abitativo in pessime condizioni e fabbricati residenziali non utilizzati

- Demolizione e ricostruzione con premio di cubatura


Investimenti attivabili milioni euro 2009


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Effetti del piano casa 2 : Investimenti attivabili

EDILIZIA RESIDENZIALE Totale 2010 2011 2012 2013

100,0 3,4 25,1 50,3 21,2

100,0 9,3 44,6 46,1

Totale residenziale 100,0 6,7 35,9 47,9 9,4

EDILIZIA NON RESIDENZIALE

100,0 13,8 48,3 37,9

100,0 9,3 44,6 46,1

Totale non residenziale 100,0 10,6 45,6 43,8

TOTALE EFFETTI PIANO CASA 2 100,0 7,9 38,9 46,7 6,6

Elaborazione Ance

- Ampliamentostima su valore imponibile potenziale

abitazioni monofamiliari, bifamiliari e abitazioni in fabbricati di volume inferiore a 1000 mc

- Ampliamento

fabbricati utilizzati ad uso non residenziale in pessime condizioni e fabbricati non residenziali non utilizzati

fabbricati ad uso abitativo in pessime condizioni e fabbricati residenziali non utilizzati



Investimenti attivabili Incidenze % sull'importo


8

(°) Stima Agenzia del TerritorioElaborazione Ance su dati Agenzia del Territorio

595

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809845

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762762

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467558519

476494464464

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2005

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2007

2008

2009

(°)

Primi 9 mesi 2009: 433 (-14,2%)

(-13,5%)

Contratti di compravendita di unità immobiliari ad uso abitativo

Il mercato immobiliare residenziale in Italia

Migliaia


9

-10,5

-6,6 -6,8

-3,6

-10,7

-4,1

-11,3

-6,7

-3,5

-10,2

-19,1

-4,2-3,4

-25,0

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5,0

Danim

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Elaborazione Ance su dati Nomisma - The Economist

Indice dei prezzi delle abitazioni

I prezzi delle abitazioni in Italia e in alcuni Paesi

Var.% I sem.2009 / I sem. 2008


10

90,0

95,0

100,0

105,0

110,0

115,0

120,0

1997 1998 1999 2000 2001* 2002* 2003 2004 2005 2006 2007 2008

popolazione famiglie

Fabbisogno abitativo

Popolazione e numero di famiglie in Italian.i. 1997=100

* I dati degli anni 2001 e 2002 relativi al numero delle famiglie sono stati ottenuti tramite interpolazione

Elaborazione Ance su dati Istat Roma, 3 dicembre 2009

11

Numero di abitazioni e numero delle nuove famiglie in Italia e in Spagna

Confronto tra il numero di abitazioni progettate e la variazione del numero delle famiglie

2004 2005 2006 2007 2008 Totale

ItaliaAbitazioni progettate (a) 302 311 295 282 225 1.415Nuove famiglie (b) 435 290 307 375 359 1.765Saldo (a)-(b) -133 21 -12 -93 -133 -350

SpagnaAbitazioni iniziate (a) 684 717 760 616 420 3.197Nuove famiglie (b) 406 440 440 409 367 2.062Saldo (a)-(b) 277 277 320 207 53 1.134

Elaborazione Ance su dati Barclays Capital e Istat

Nota: per l'Italia i dati sul numero delle abitazioni iniziate negli anni 2004-2007 riportate nelle elaborazioni BarclaysCapital sono stati sostituiti con i dati Istat sulle abitazioni per le quali è stato rilasciato il permesso di costruire.mentre per l' anno 2008il numero delle abitazioni assentite in Italia è stato stimato dall 'Ance

Migliaia


12

Indagine Ance presso le imprese associate sulle condizioni di accesso al credito

Razionamento del credito al settore delle costruzioni

Fonte: Ance - Indagine rapida settembre 2009

SI NO

Settembre 2008 33,3 66,7

Dicembre 2008 54,4 45,6

Aprile 2009 51,9 48,1

Settembre 2009 43,3 56,7

Negli ultimi tre mesi ha sperimentato maggiori difficoltà di accesso al credito?


13

Indagine Ance presso le imprese associate sulle condizioni di accesso al credito

Razionamento del credito al settore delle costruzioni

Fonte: Ance - Indagine rapida settembre 2009

richiesta maggiori garanzie 65,7

allungamento tempi di istruttoria 59,1

richiesta di rientro 31,8

aumento spread 49,5

minore quota di finanziamento sull'importo tot. dell'investimento 50,5

problemi accollo mutui agli acquirenti 18,7

altro 5,6

In caso di risposta affermativa, come si è manifestata tale maggiore difficoltà? (in %)

Nota: La domanda sottoposta alle imprese prevedeva la possibilità di risposta multipla


14

0,0

1,0

2,0

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1/20

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09

euribor1 mese euribor3 mesi overnight TUR BCE

LehemanB., AIG, M. Lynch

0,0

1,0

2,0

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4,0

5,0

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8

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090,0

1,0

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8

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09

02/1

1/20

09

euribor1 mese euribor3 mesi overnight TUR BCE

LehemanB., AIG, M. Lynch

L’andamento dei tassi interbancari e del tasso BCEL’andamento dei tassi interbancari e del tasso BCE

Elaborazione Ance su dati Euribor.org


15

3

3,5

4

4,5

5

5,5

6

gen

-03

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03

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mar-

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-09

set-

09

Italia (tasso di mercato) Area Euro (tasso di mercato) Irs 10 anni (tasso base di indicizzazione)

Tasso di interesse sui finanziamenti oltre il breve termine in Italia e nell’area Euro

Gli spread sui finanziamenti sono ancora molto ampiGli spread sui finanziamenti sono ancora molto ampi

Valori %

Elaborazione Ance su dati Banca d’Italia e Banca Centrale Europea


16

Elaborazione Ance su dati Banca d'Italia

-1,5

-8,3

-17,6 -19,8 -20,3 -21,9 -23,5 -24,7 -25,0 -25,4-30,9 -32,6 -32,8 -33,5

-57,0

-74,6

-10,9 -11,0 -11,9

-12,9

-80,0

-70,0

-60,0

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-40,0

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-20,0

-10,0

0,0

10,0

20,0

Ab

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osta

March

e

Italia -17,7

Nuovi mutui per investimenti in edilizia residenziale

I mutui per investimenti nel settore delle costruzioni

Var.% I sem.2009 / I sem.2008


17

Elaborazione Ance su dati banca d'Italia

1,3

-4,4 -5,4-7,5 -8,6 -10,2-10,6-11,5

-17,2-17,6-17,7-18,8-19,0-20,4-21,1-24,2

-27,1-28,7

-42,7

-24,6

-50,0

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-10,0

0,0

10,0

20,0

Um

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Molise

Tre

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Em

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Ab

ruzzo

Cala

bria

Sicilia

Italia -17,3

Nuovi mutui per acquisto di abitazioni

I mutui per acquisto di abitazioni

Var.% I sem.2009 / I sem.2008


18

5,4

4,2

3,9

3,8

3,3

3,2

3,0

2,9

2,7

1,0

2,2

2,1

1,6

1,5

2,5

Irlanda

Slovenia

Lussemburgo

Spagna

Paesi Bassi

Francia

Cipro

Grecia

Malta

Finlandia

Italia

Portogallo

Belgio

Germania

Austria

Media Area Euro 15 = 2,5%

Molto bassa in Italia la % di spesa pubblica per investimenti rispetto al Pil

Elaborazione Ance su dati Eurostat e Istat

Spesa delle Amministrazioni Pubbliche per Investimenti Fissi Lordi nel 2008 % sul Pil


19

17.000

19.000

21.000

23.000

25.000

27.000

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31.00019

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2006

2007

2008

2009

2010


Fonte: Ance

Investimenti in costruzioni non residenziali pubbliche


20

Risorse per nuove infrastrutture(1)

Manovra di finanza pubblica per l’anno 2010

Milioni di euro2008 2009 2010

Risorse a legislazione vigente* 4.199 2.819 2.819

Consistenza dei capitoli secondo la Tabella F 14.708 14.005 13.008

Totale risorse 18.907 16.824 15.827

Variazione in termini nominali - 11,0% - 5,9% Variazione in termini reali** - 13,4% - 7,8%

(1) Al netto dei finanziamenti per la rete ferroviaria Alta Velocità/Alta Capacità

* Nel 2010 le risorse a legislazione vigente si suppongono costanti rispetto al 2009

** Deflatore ISAE del settore delle costruzioni: 2% per il 2010

Elaborazione Ance su Bilancio dello Stato - vari anni e su DdL Finanziaria 2010


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10.000

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30.000

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2005

2006

2007

2008

2009

2010

Competenza TAV Residui Passivi

Elaborazione Ance su Bilancio dello Stato – vari anni e su DdL Finanziaria 2010

Risorse disponibili per nuove infrastrutture

Risorse per le infrastrutture



22

Elaborazione ANCE su delibere Cipe, Leggi n° 77/2009 e n°102/2009 ed esito Cipe 6 novembre 2009

Risorse pubbliche: Il quadro aggiornato delle assegnazioni

Piano delle opere prioritarie - Cipe 26 giugno 2009

Milioni di euro

6.275,556%

4.978,644%

Finanziamenti confermati Finanziamenti da confermare

Totale Piano opere prioritarie finanziato con risorse pubbliche=11.254,1 milioni di euro


23

Programmi Regionali FAS del Mezzogiorno 8 miliardi di euro ancora da attivare

Risorse per infrastrutture

Milioni di euro

RegioneDotazione finanziaria

del Programma*

di cui infrastrutture e

costruzioni

% infrastrutture e

costruzioniTempo trascorso**

Abruzzo 811,1 - - redazione in corso

Molise 452,3 199,6 44,1% in attesa da circa 8 mesi

Campania 3.896,4 2.151,3 55,2% in attesa da circa 4 mesi

Puglia 3.105,1 2.024,4 65,2% in attesa da circa 7 mesi

Basilicata 854,4 417,2 48,8% in attesa da circa 2 mesi

Calabria 1.773,3 1.223,6 69,0% in attesa da circa 2 mesi

Sicilia 4.093,8 2.574,9 62,9% Approvato il 31 luglio 2009

Sardegna 2.162,5 1.969,4 91,1% in attesa da circa 6 mesi

TOTALE 17.148,9 10.560,4

Elaborazione ANCE su delibera CIPE n°1/2009, n°11/2009 e n°66/2009 e documenti ufficiali di programmazione

** Per la presa d'atto dei PAR da parte del CIPE deve essere completata l'istruttoria da parte del Ministero sviluppo economico. Tale istruttoria consiste in particolare, ai sensi della delibera n°1/2009 del 6 marzo 2009, in una verifica di coerenza ed efficacia programmatica ed attuativa

* La dotazione finanziaria è quella assegnata con delibera Cipe n°1/2009 del 6 marzo 2009


24

11.637

29.277 31.676 32.556

36.768

26.861 24.574

0

10.000

20.000

30.000

40.000

50.000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 Gen-Ago09

Gen-Ago. 0816.859 Var.% 2008/2003: -33,2%

Var.%

Bandi di gara per lavori pubblici

I bandi di gara per lavori pubblici in Italia

Elaborazione Ance su dati Infoplus

Numero

Gen-Ago. 2009

Gen-Ago. 2008: -31,0%


25

34.673

20.712

29.14427.62827.892

37.849 36.922

0

10.000

20.000

30.000

40.000

50.000

2003 2004 2005 2006 2007 2008 Gen-Ago 09

Gen-Ago. 200819.443

Var.% 2008/2003: -23,0%

Var.%



Elaborazione Ance su dati Infoplus

Importi in milioni di euro 2008

Gen-Ago. 2009

Gen-Ago. 2008: +6,5%


26

57,4 54,9 58,4 63,7 62,856,6

46,3

13,511,6

11,410,6 13,1

11,4

11,9

5,25,4

6,34,3

6,3

5,1

4,4

23,9 28,1 23,8 21,4 17,926,9

37,5

0%

20%

40%

60%

80%

100%

2003 2004 2005 2006 2007 2008 Gen-ago. 09

Fino a 15 mln di euro tra 15 e 50 mln tra 50 e 100 mln oltre 100 mln



Composizione % sul valore

Elaborazione Ance su dati Infoplus Roma, 3 dicembre 2009

1 La congiuntura del mercato delle costruzioni Dicembre 2009 ANCE – Direzione Affari Economici e...

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