Intervento di Alessio Candi

Mercoledì, 26 giugno 2019

Palazzo Mezzanotte – Piazza degli Affari 6, Milano

L’INDUSTRIA DEL DESIGN TRA

CANALE CONSUMER E CONTRACT

Le sfide in atto per le aziende del settore

2

$ 553 B

+25,3% Consumo 2018

Crescita 2008-18 $ 441 B Consumo 2008

+2,3% CAGR% 2008-18

UN SETTORE IN COSTANTE CRESCITA DA 10 ANNI

Dati in B US $ wholesale Fonte: CSIL, Centro Studi Industria Leggera

CONSUMO MONDIALE DI MOBILI ED ILLUMINAZIONE

3

54 51 5871

208

55 5876

96

268

Cucina Ufficio Imbottiti Illuminazione Altri mobili

+14% +2%

+29%

+31%

Dati in B US $ wholesale

+36%

2018 2018 2018 2018 2008 2008 2008 2008 2018 2008

Variazione %

2008-18 Cucina

Tavoli, sedie,

librerie, armadi,..

Ufficio

17%

10%

14% Imbottiti

11%

Illuminazione

48%

Quota % 2018

Tavoli, sedie,

librerie, armadi,..

Fonte: CSIL, Centro Studi Industria Leggera

VENDITE PER CATEGORIE DI PRODOTTO

CRESCITA DI ILLUMINAZIONE, IMBOTTITI E MOBILI

4

L’ASIA TRAINA LA CRESCITA, CALA L’EUROPA

114

160

9473

237

132111

73

Asia Pacific EU-28 USA RoW

+108%

+17%

-

-17%

Dati in B US $ wholesale

20% 43%

RoW 13%

24%

2018 2018 2018 2018 2008 2008 2008 2008

Variazione %

2008-18

Quota % 2018

Fonte: CSIL, Centro Studi Industria Leggera

VENDITE PER AREA GEOGRAFICA

2018 2009

1

2

3

4

5

6

7

8

9

10

Totale

Var.%

Francia 1.383 1.738 +26

Germania 1.020 1.167 10 +14

Stati Uniti 435 1.133 10

Regno Unito 693 968 9

Svizzera 391 510 5

Cina 75 498 4

Russia 633 426 4 -33

Spagna 361 411 4 +14

Belgio 283 283 2 -

Emirati Arabi Uniti 165 227 2 +37

Altri 2.947 4.000 35 +36

8.385 11.361 100 +35

CRESCONO TUTTI I MERCATI, L’EUROPA ANCORA CENTRALE

5

%

15

+161

+40

+31

+564

EXPORT ITALIANO PER PAESE

Fonte: ICE. Include Mobili, Lampadari e Apparecchi per l’illuminazione

Dati in Mln di €

6

UN SISTEMA DISTRIBUTIVO COMPLESSO

Wholesale Vendite a dealer multimarca e a franchising

Contract

E-Commerce

DOS

Vendite tramite commesse chiavi in mano (puro

contract) oppure forniture multiple da catalogo (soft

contract)

Vendite realizzate online tramite siti web

Vendite realizzate tramite negozi monomarca di

proprietà

(1) Directly Operated Store

(1)

I CANALI DISTRIBUTIVI DEL DESIGN

7

Italia 2.000

Medio-Oriente 100

USA 300

RoW 600

#Dealer

Europa 3.000 Lusso e

Premium

Mass 30%

70%

NUMERO DEALER NEL MONDO

Fonte: Stime Pambianco

CANALE PREVALENTE IN ITALIA / EUROPA

Totale 6.000

WHOLESALE

8

WHOLESALE ITALIANO MOLTO FRAMMENTATO

Fatt. 2017 Var. % Export %

Totale 206.075 +9

Ebitda %

Interni Spa 36.681 +7 69 20

Bergamin Srl 26.462 +3 nd -1

Salvioni Spa 25.856 +11 69 4

Ostilio Mobili Spa 18.445 +13 2 4

Della Camera Arredamenti Srl 16.465 +37 34 4

Lazzarini Srl 13.930 +2 nd 2

L'ambiente Srl 13.733 -4 56 5

Lops Arredi di Qualità Spa 11.055 -14 - 12

Bredaquaranta 22.311 +20 80 3

7

Mollura & C. - Srl 21.137 +14 68 5

Prov.

MB

VE

CO

BS

AR

BG

TV

MI

MI

ME

Anno 2017 – Dati in .000 €

47

I top 10 dealer italiani

hanno una quota

export del

47%

I TOP 10 DEALER ITALIANI

WHOLESALE

GRANDI DIFFERENZE NEI DIVERSI MERCATI

150-200 100

150-200

>250

9

I PREZZI AL PUBBLICO (tasse incluse) BASE ITALIA

USA Listino Italia

Medio-Oriente

Cina

WHOLESALE

2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 2016 2017

10 10

Dati in M € wholesale

2,6%2,0%

-3,0%

-4,7%

1,9%2,8%

1,4%2,0%

16% Ufficio

7.583 7.283

7.591 7.500 7.388 7.150

7.484 7.731 7.745

21% Alberghiero

25% Retail

21% Altro

Destinazione

(*) Europa: EU 15 + Norway e Svizzera

Fonte: CSIL, Centro Studi Industria Leggera

9% Residenziale

8% Ristoranti, Bar

IL CONTRACT IN EUROPA

UN CANALE STABILE CONTRACT

UN CANALE GIÀ CONSISTENTE NEL MONDO

Vendite arredo online

33 miliardi $

68 miliardi $

Penetrazione di mercato

13%

15%

26 miliardi $ 6%

10%

4%

4%

12%

0,3 miliardi € 1-2%

…sugli acquisti di prodotti

design (mobili e oggettistica)

11

USA

Cina

Europa

Germania

Francia

Spagna

UK

Italia

Fonte: Elaborazioni Pambianco su dati CSIL - Centro Studi Industria Leggera, ICE, Wayfair Annual Report, Maison du Monde Annual Report

Dati in B US $ retail

di cui:

E-COMMERCE

12

Furniture

NASCONO I PRIMI COLOSSI

% E-Commerce 100% 100% 54% 5% 12% 100% 23%

Capitalizzazione 14B 944B 5B non

quotata 2B 145M 856M

6,8 $

6,0 $

3,1 $

+44%

+50%

+11%

1,9 €

0,3 $

+31%

+3% 0,25 € 0,25 €

+15% +19%

$ 18,6 B

Totale 2018

+35%

(1)

(2)

(1) Dato al 21/06/2019 (2) Stima

I PRINCIPALI PLAYER MONDIALI

E-COMMERCE

Fatturato e-commerce in B

I CAMBIAMENTI VANNO VELOCI

Fatturato in B US $

Niraj Shah e

Steve Conine

fondano

CSN Stores

0,5 0,6 0,9

1,3

2,3

3,4

4,7

CSN Stores

consolida +270

shopping sites in

uno solo:

0,4

6,8

15,2

11,0

8,3

5,4

3,2

2,1 1,3 1,3

# clienti attivi

13

LA CRESCITA DI WAYFAIR

E-COMMERCE

14

GRANDI PLAYER CHE CONTROLLANO LA DISTRIBUZIONE

Fatturato canale DOS

Anno 2018 – Dati in Mln US $

Fatt. Dos

Totale 59.520

# Dos

3.618 16

Ikea 39.324 367 107

Nitori 5.092 523 10

Ashley Furniture 3.125 540 6

Steinhoff - div.Conforama 3.652 313 12

Williams-Sonoma 2.590 625 4

Restoration Hardware 1.403 125 11

Dunelm 1.203 169 7

Sleep Number 1.200 579 2

Maison du Monde 973 336 3

Mondo Convenienza (1) 958 41 23

NL

J

US

NL

US

US

UK

US

F

I

(1) Dato 2017 (2) Stima

Fatt / Dos (2)

(2)

(2)

(2)

I PRINCIPALI RETAILER MONDIALI

DOS

15

MENO IMPORTANTI NELLA FASCIA PREMIUM

Poliform 213 50 2,0

Lifestyle Design (Poltrona Frau, Cassina, …) 436 57 1,1

Boffi (1) 93 23 1,6

Design Holding (B&B Italia, Flos, …) 535 27 1,2

Minotti 133 36 0,8

Flexform 72 34 0,5

Gruppo Molteni 398 21 2,0

Luxury Living Group (1) 125 11 0,5

Kartell (1) 90 140 0,04

Gessi (1) 104 3 0,5

2.200 402 0,7 Totale

(1) Dato 2017 (2) Stima

Fatturato # Dos Fatt / Dos (2)

PRINCIPALI AZIENDE ITALIANE DI FASCIA PREMIUM PER NUMERO DOS

DOS

Fatturato totale

Anno 2018 – Dati in Mln €

ANALISI DI 100 PLAYER MONDIALI

16

17

LE PRIME 100 AZIENDE IN UN MERCATO FRAMMENTATO

Fatturato 2018 127 B $ +7% sull’anno

precedente medio 1,3 B $

16% del mercato

Fatturato del campione

a valore wholesale

87,4 B $

ANALISI

100 AZIENDE

18

Lusso

Mass

IL MASS MARKET È PREDOMINANTE

Premium

14

31

55

Nr.

3,5

11,0

72,8

Fatturato

Dati in B US $ wholesale

4

13

83

%

100 87,4 100

SEGMENTAZIONE PER FASCIA PREZZO

ANALISI

100 AZIENDE

19

WHOLESALE E DOS I CANALI PRINCIPALI

Wholesale

Contract

E-Commerce

TOTALE

DOS

36,4

4,2

10,1

Fatturato

36,7

%

Wholesale

Contract

E-Commerce

DOS

87,4 100

42

5

11

42

SEGMENTAZIONE PER CANALE DISTRIBUTIVO

Dati in B US $ wholesale

ANALISI

100 AZIENDE

20

IL CANALE PRINCIPALE CAMBIA A SECONDA DELLA FASCIA

3,0

0,3

0,04

0,2

8

1

%

6

Fatturato Dati in B US $ wholesale

1,4

0,8

2,2

12

8

%

20

Fatturato

2,5

9,2

34,3

3

13

% Fatturato

Lusso Mass Premium

TOTALE

Wholesale

Contract

E-Commerce

DOS

3,5 100 11,0 100 72,8 100

85 6,6 60 26,8 37

47

SEGMENTAZIONE PER FASCIA E CANALE DISTRIBUTIVO

ANALISI

100 AZIENDE

21

UNO SPAZIO DA RIEMPIRE

Lusso

Alto Basso - Controllo della distribuzione +

$ 43B $ 7B

$ 6B $ 5B

$ 4B

$ 6B

$ 2,5B

$ 2,4B

$ 2B $ 1,3B

$ 1,2B

€ 1,1B Mass Market

€ 0,4B

€ 0,5B

€ 0,4B Lifestyle Design

Design Holding

€ 0,3B

€ 0,2B € 0,1B

€ 0,1B

€ 0,4B

€ 0,4B

€ 0,01B

Premium

Fascia ALTA + GESTIONE

DIRETTA della distribuzione

CONTROLLO DISTRIBUTIVO PER FASCIA DI MERCATO E DIMENSIONE

ANALISI

100 AZIENDE

L’EVOLUZIONE ATTESA

NEI PROSSIMI ANNI

22

Wholesale

Contract

E-Commerce

DOS

23

CANALI: SEMPRE PIÙ BLENDED

B2B

B2C

2021 2022 2023 2024 2025 2026 2027 2019 2020

Aziende Cliente

2018 2017 2016 2015 2014 2013 2012 2011 2010

24

L’EVOLUZIONE DEI CANALI DISTRIBUTIVI

Wholesale Vendono all’estero, online e gestiscono progetti contract

Contract

E-Commerce

DOS

I progetti vengono gestiti sia dalle aziende che dai dealer, sia

offline che online

Canale presidiato da click&mortar, dealers, aziende

Canale fisico imprescindibile che vende anche online

(omnichannel) e gestisce progetti contract

I DEALER SI COMPORTANO COME LE AZIENDE

TUTTI FANNO CONTRACT

UN’OPPORTUNITÀ PER TUTTI

CONTATTO DIRETTO TRA AZIENDE E CONSUMATORI

25

GOVERNARE LE DINAMICHE CHIAVE

MERCATO RICCO E IN CRESCITA

+25,3% negli ultimi 10 anni

Export +35% negli ultimi 10 anni

…MA COMPLESSO E IN RAPIDA

EVOLUZIONE

Cambiamento nei canali e nascita di

nuovi attori

LE AZIENDE DEVONO

GOVERNARE IL RAPPORTO

CON IL CONSUMATORE FINALE

Marchio

Pricing

Servizio

Relazione con i

dealer

Esperienza d’acquisto Gestione

dei progetti

26

GRAZIE